После, казалось бы, ястребиного протокола заседания FOMC в декабре, доллар США восстановил внутридневные потери, и доходность в США снова укрепилась, но хуже всего дела обстояли с технологическими акциями и биткоином: Nasdaq упал на 3,34%, а Биткоин упал на 5,50%.Протокол показал, что члены комитета сочли инфляционные риски более устойчивыми и позитивными, и было достигнуто общее согласие в том, что сокращение должно быть ускорено с тремя предварительными повышениями ставок. До сих пор это именно то, что нам сказал председатель Пауэлл на заседании после заседания FOMC. Здесь не на что смотреть. Единственным сюрпризом, если это можно так назвать, является то, что некоторые члены ФРС сочли, что ФРС должна начать сокращать свой баланс вскоре после первого повышения. Т.е. продавать некоторые из этих облигаций на сумму 8,50 триллиона долларов и т. Д. В протоколе больше ничего сказано не было, и собрание продолжилось.Обычно протокол заседания FOMC - это большой зевок, а не движение рынка. Тот факт, что это вызвало массовый порыв к выходу в большинстве классов активов, основанных на количественном смягчении, при случайном упоминании о том, что, возможно, ранее подумывали о сокращении баланса, говорит об одном. Дело в том, что рынки прямо в праздничный период блаженно оценивали омикрон как оми-ушедший. Учитывая, что на самом деле он еще не достиг Азии, которая в основном вакцинирована традиционными вакцинами, которые, похоже, не работают против омикрона, я надеюсь, что они правы. Такова западная РНК-ориентированная вселенная плоской земли, в которой живут рынки.В любом случае, ночной кризис больше связан с позиционированием, чем с чем-либо еще, потому что, если вы посмотрите на то, что члены ФРС сказали в протоколе заседания FOMC, на самом деле это ничем не отличалось от того, что мы уже знали. Я бы не стал списывать со счетов непреодолимую силу покупателей, которые снова изменят ситуацию до конца недели, особенно если завтра вечером число занятых в несельскохозяйственном секторе США составит менее 400 тысяч. Рынки нервничали по поводу инфляции всю неделю, поскольку реальность сужения ФРС выглядывает из-за горизонта.Ценовое движение на этой неделе говорит нам всем о том, о чем я уже некоторое время говорил: начало денежно-кредитной нормализации сделает движение цен намного более “честным”, чем за последние 18 месяцев. Сделка ”покупай все“, основанная на ”покупай падение; любое падение", находится на последнем издыхании. Те классы активов, которые оцениваются с точки зрения оценки, наиболее уязвимы для значительных корректировок в сторону понижения. И еще одному поколению молодых щенков (и некоторым более старшим), воспитанным в пуле центральных банков вечной жизни, связанной с повышением цен на активы, основанной на количественном смягчении, придется изучить значение термина “двусторонняя волатильность цен". Самое время.Что касается других событий, то прошлой ночью как американские, так и европейские PMI пострадали, в основном из-за нервов и ограничений omicron. Если с оми-гоном все пойдет по плану, они должны быстро прийти в себя. Другим свидетельством этого стало резкое увеличение официальных запасов бензина в США за ночь до 10,1 миллиона баррелей. Тем не менее, занятость ADP в США в декабре резко возросла, добавив 807 тыс. рабочих мест против ожидаемых 400 тыс. Это должно привести к тому, что завтра число занятых в несельскохозяйственном секторе США будет пересмотрено в сторону повышения, но данные ADP стали шокирующим показателем для общего числа. Число ниже 400 тысяч должно ослабить нервы ФРС на этой неделе, а число в 500 тысяч с лишним даст противоположный результат.Сегодня утром индексы деловой активности в Австралии и Японии немного снизились, но остались экспансионистскими, пострадав от некоторых омикронных нервов, но, конечно, недостаточно, чтобы сказать, что восстановление находится под угрозой. Индекс деловой активности в сфере услуг Caixin в Китае фактически превысил показатели, поднявшись до 53,1, что является хорошей новостью за неделю, когда хороших новостей в Китае мало. Начало переговоров о реструктуризации долга завтра, чтобы избежать размещения облигаций Evergrande в эти выходные, скорее всего, продолжит оказывать давление на рынки Китая. Распродажа технологий в США тоже не поможет делу, особенно в Гонконге.Европейские индексы деловой активности в сфере строительства и индексы деловой активности в сфере услуг Великобритании сегодня днем, скорее всего, пострадают от омикрона и рождественских праздников. США публикуют первичные заявки на пособие по безработице, Производственные заказы и непроизводственные субиндексы ISM. Но я думаю, что самые интересные данные сегодня будут получены от наших друзей в Турции, спасибо моему коллеге в Нью-Йорке Эду Мойе за то, что он указал на это.В 1930 SGT Турция выпускает валютные резервы за неделю, заканчивающуюся 31 декабря. Разработав временную схему Понци для поддержки валюты, поддерживая стоимость депозитов розничных вкладчиков в лирах до тех пор, пока вкладчики не потеряют нервы и не перейдут в твердую валюту, Турция также активно вмешивается в валютные рынки. Резервы сократились с 89 миллиардов долларов в середине ноября примерно до 72,50 миллиарда долларов по состоянию на 24-е число. По моим подсчетам, Лира уже вернула около 35% своего запланированного прироста за последнюю неделю или около того, если резервы сегодня вечером сильно упадут, я думаю, что бдительные в турецкой лире вернутся в силу.Азия следует за Уолл-стрит на югНа Уолл-стрит была жаркая сессия, так как протокол заседания FOMC "ястреб" высветил количество спекулятивных длинных позиций после омикрона, которые были там. Особое внимание привлекли технологии, Nasdaq пережил самое большое однодневное падение почти за год. Индекс S&P 500 упал на 1,94%, а индекс Nasdaq полностью отступил, упав на 3,34%. Для сравнения, индекс Dow Jones, ориентированный на стоимость, упал всего на 1,05%. Доходность в США снова выросла за ночь, оказав давление на ценные технологические акции. В Азии история повторяется на фьючерсном рынке. Фьючерсы на Nasdaq подешевели на 0,70%, фьючерсы на S&P 500 подешевели на 0,40 доллара, а фьючерсы на Dow Jones подешевели на 0,25%.Азиатские рынки поначалу держали себя в руках этим утром, но без покрытия коротких позиций по фьючерсам на США произошло обратное, фактически распродажа в Азии быстро ускорилась, оставив регион в красном море. Индекс Nikkei 225, который в наши дни сильно коррелирует с индексом Nasdaq, упал на 2,86% ниже. Индекс Kospi упал на 0,75%, при этом ни Токио, ни Сеул не проявили никакой дополнительной реакции на сегодняшнее испытание Северной Кореей гиперзвуковой ракеты.В материковом Китае вводится больше ограничений на распространение вирусов, включая полеты, но индекс Shanghai Composite всего на 0,15% ниже. Я подозреваю, что “национальная сборная Китая” находится в “разглаживании". Однако CSI 300, в котором проживает гораздо более разнообразный набор компаний, чем у гигантских SOE, упал на 0,85%, в то время как Hang Seng держится довольно хорошо, снизившись всего на 0,35%, благодаря росту Alibaba и JD.com .Сингапур также противостоит этой тенденции: время проливов выросло на 0,50%, во главе с тремя его мегабанками и потребительскими дискреционными. Тайбэй снизился на 1,20%, Джакарта снизилась на 0,80%, а Куала-Лумпур - на 0,90%. Бангкок снизился на 1,40%, а Манила - на 0,65%.Австралийские рынки, вновь столкнувшиеся с ужесточением ограничений в условиях сокрушительной нагрузки на omicron и высокой бета-версии на рынках США, сегодня сильно пострадали. Как ASX 200, так и все обычные акции сегодня упали на 3,0%.Европа вряд ли отмахнется от негатива, который охватил США и так демонстративно хлынул сегодня в Азию. Европа откроется ниже, как и Лондон, но я не исключаю, что гномы с Уолл-стрит воспользуются своим шансом и изменят ситуацию на Уолл-стрит сегодня днем.Доллар США остается стабильнымДоллар США провел большую часть прошлой ночи под давлением из-за ралли omi, пока не были опубликованы ястребиные протоколы FOMC. В связи с ростом доходности в США после этого доллар США восстановил большую часть своих потерь внутри дня, оставив его лишь немного ниже и отметив день как торговлю в диапазоне против DM и EM FX.Индекс доллара снизился на 0,10% за ночь до 96,18, где он остается на азиатских торгах. Прорыв 95,50 или 96,50 будет сигнализировать о следующем направленном движении индекса, хотя, если доходность в США останется неизменной, доллар, похоже, продолжит демонстрировать высокие показатели в основных валютах. Пара EUR/USD остается стабильной на уровне 1,1310, пара USD/JPY - 115,90, а пара GBP/USD - 1,3530. Евро и иена выглядят наиболее уязвимыми к укреплению доллара США, особенно если разница в доходности увеличится. Судьба Стерлинга по-прежнему зависит от того, как разыгрывается его омикронная волна.Индикаторы настроений на риск, австралийский доллар, новозеландский доллар и канадский доллар снизились после заседания FOMC. Эта распродажа ускорилась сегодня утром, так как азиатские фондовые рынки и фьючерсы на индексы США направились на юг. AUD/USD и NZD/USD упали на 0,55%, протестировав поддержку на отметках 0,7180 и 0,6750 соответственно, в то время как пара USD/CAD тестирует сопротивление на отметке 1,2800. Если сегодня днем на Уолл-стрит не произойдет ралли "покупай на понижение", три amigos могут легко опуститься еще на 100 пунктов за ночь.Азиатские валюты сегодня торгуются в боковом тренде, но несколько пар остаются близкими к уровням, установленным соответствующими центральными банками. Пара USD/KRW находится на отметке 1199,00, приближаясь к 1200,00. Пара USD/PHP поднялась выше 51,00 до 51,20, пара USD/IDR находится на отметке 14,400, приближаясь к 14,500,00, а пара USD/MYR тестирует 4,2000. Юань, бат и индийская рупия продолжают демонстрировать высокие показатели. В остальном будет интересно посмотреть, выйдут ли их соответствующие центральные банки из тени и снова начнут предлагать доллары США.Нефть пользуется спросом, несмотря на ее сегодняшнее падениеЦены на нефть почти не изменились за ночь, несмотря на значительное увеличение запасов бензина в США на 10 миллионов баррелей, рост дистиллятов на 4,4 миллиона баррелей, а запасы сырой нефти упали всего на 2,5 миллиона баррелей, при этом запасы Кушинга выросли примерно на столько же. Все это должно было стать плохой новостью для цен на нефть, подразумевая, что omicron оказывает давление на мобильность и потребление. Тем более, что доходность в США выросла, а доллар США восстановил внутридневные потери. Вместо этого цены на нефть практически не изменились, и это, несмотря на увеличение добычи ОПЕК+, говорит о том, что спрос на нефть действительно остается очень высоким.В связи с углублением распродажи фьючерсов на фондовом рынке США, охватившей Азию, и некоторыми новыми ограничениями на распространение вирусов в Китае нефть, наконец, снизилась. Нефть марки Brent и WTI подешевели на 0,45% до 79,70 и 78,80 долларов за баррель. Однако, учитывая распродажу на фондовых рынках, снижение цен на нефть незначительно по сравнению с этим, и цены на нефть являются конструктивными.Нефть марки Brent имеет поддержку на уровне 78,60 и 77,85 долларов за баррель, что соответствует ее 100-дневной скользящей средней (DMA). Здесь у него есть сопротивление на уровне 80,00 доллара, а затем 82,00 доллара за баррель. WTI имеет поддержку на уровне 75,75 доллара, а затем 74,90 доллара, это 100-дневная средняя. Он имеет сильное сопротивление на уровне 77,50 доллара, а затем 78,50 доллара за баррель.Торговля золотом в диапазоне продолжаетсяПоскольку доходность в США и доллар США сохранили свой рост, но торгуются боком, золото снизилось на 0,25% за ночь до 1810,30 доллара за унцию, снизившись еще на 0,25% до 1805,75 доллара за унцию в Азии. Учитывая изменение цен в одночасье, похоже, что золото все еще уязвимо к более высокой доходности в США и более высокому курсу доллара США. К любым митингам следует подходить с большой осторожностью и скептицизмом.От $1790,00 до $1820,00 остается моим выбором для диапазона на этой неделе. Золото имеет сопротивление на уровнях 1830,00 и 1840,00 долларов за унцию, хотя было бы огромным сюрпризом, если бы мы увидели эти уровни. Поддержка находится на уровне $1798,00, за ней следуют $1790,00 и $1780,00 за ...
Корреляция рисков, по-видимому, снова нарушилась в четверг, так как сырая нефть отреагировала на геополитические новости, в то время как трейдеры по доллару, казалось, более настороженно относились к слабым данным по индексу потребительских цен и законопроекту о бюджете США.Основное внимание было сосредоточено на том, что Иран приближается к возможному подписанию ядерной сделки с США в обмен на отмену санкций, но оптимизм рынка постепенно угасал.Анализ экономических показателей за 15 маяТелеканал NBC News сообщил, что Иран готов подписать ядерную сделку с США, сообщил высокопоставленный советник верховного лидера Ирана в обмен на снятие нефтяных санкцийИндекс потребительских цен во Франции (окончательный) за апрель 2025 г.: 0,6% м/м (прогноз 0,5% м/м; предыдущий прогноз 0,2% м/м)Производительность труда в Великобритании за квартал 31 марта 2025 г.: 0,2% м/кв (предыдущий прогноз 0,7% м/кв)Промышленное производство в еврозоне в марте 2025 года: 3,6% г/г (прогноз 2,2% г/г; предыдущий прогноз 1,2% г/г); 2,6% м/м (прогноз 1,5% м/м; предыдущий прогноз 1,1% м/м)Темпы роста ВВП еврозоны кв/кв в 1 квартале 2025 года: 0,3% (прогноз - 0,4%; предыдущий прогноз - 0,2%)Изменение занятости в еврозоне (предварительное) за март 2025 года: 0,8% г/г (прогноз 0,8% г/г; предыдущий прогноз 0,7% г/г); 0,3% кв/кв (прогноз 0,4% кв/кв; предыдущий прогноз 0,2% кв/кв)Министр финансов Германии Ларс Клингбейл выразил оптимизм по поводу того, что торговые переговоры между США и ЕС могут принести хорошие результаты, но этот блок должен реагировать на тарифы “единством и решимостью”.Комиссар ЕС по торговле и экономической безопасности Марош Шефчович договорился с министром торговли США Лютником ускорить торговые переговоры с ЕС. Ежемесячный отчет NIESR по ВВП Великобритании за апрель 2025 года: 0,6% (прогноз 0,7%; предыдущий прогноз 0,6%)Министр финансов США Бессент напомнил, что они вступают в серию переговоров с КитаемНачало строительства жилья в Канаде в апреле 2025 года: 278,6 тыс. (прогноз 212,0 тыс.; предыдущий прогноз 214,2 тыс.)Розничные продажи в США в апреле 2025 года: 0,1% м/м (прогноз -0,1% м/м; предыдущий прогноз - 1,4% м/м); Основные розничные продажи: 0,1% м/м (0,1% м/м).прогноз на май; 0,5% м/м ранее)Производственный индекс ФРБ Филадельфии за май 2025 года: -4,0 (прогноз -10,0; предыдущий -26,4)Темпы роста индекса цен производителей в США в апреле 2025 года: -0,5% м/м (прогноз 0,2% м/м; предыдущий прогноз -0,4% м/м); 2,4% г/г (прогноз 2,6% г/г; предыдущий прогноз 2,7% г/г); базовый индекс потребительских цен: 2,9% г/г (прогноз на 3,4% г/г; предыдущий прогноз на 3,4% г/г); -0,1% м/м (прогноз на 0,1% м/м; предыдущий прогноз на 0,1% м/м)Производственный индекс Эмпайр Стейт в Нью-Йорке за май 2025 года: -9,2 (прогноз на -9,6; предыдущий прогноз на -8,1). Еженедельные первичные заявки на пособие по безработице в США за 10 мая 2025 года: 229,0тыс. (прогноз 220,0 тыс.; предыдущее значение 228,0 тыс.)Председатель ФРС Пауэлл обсудил консенсус в отношении того, что риторика в отношении рабочих мест и инфляции должна быть пересмотрена и что необходимы изменения в коммуникациях ФРСОфициальный представитель ФРС Барр признал, что экономика США находится на прочном фундаменте, но перспективы торговли добавляют неопределенности. Промышленное производство в США в апреле 2025 года: 1,2% г/г (прогноз 0,8% г/г; предыдущий прогноз 1,0% г/г); -0,4% м/м (прогноз -0,2% м/м; 0,3% ранее)Президент США Трамп заявил, что они приближаются к заключению сделки с Ираном и что Индия предложила сделку по нулевым тарифамКоэффициент использования производственных мощностей в США в апреле 2025 года: 77,7% (прогноз 77,8%; предыдущий прогноз 77,8%)Промышленное производство в США в апреле 2025 года: 0,0% м/м (прогноз -0,1% м/м; предыдущий прогноз -0,3% м/м); 1,5% г/г (прогноз 0,9% г/г; 1,3% г/г ранее)Производственные запасы в США за март 2025 г.: 0,1% м/м (прогноз 0,1% м/м; предыдущий прогноз 0,2% м/м) Индекс рынка жилья США от NAHB за май 2025 г.: 34,0 (прогноз 40,0; предыдущий прогноз 40,0)Изменение цен на рынкеРынки, казалось, открылись в начале четверга безрисковыми, поскольку высокодоходные активы, такие как сырьевые товары и криптовалюты, во время азиатской сессии были в упадке.Нефть марки WTI подешевела после того, как NBC News опубликовал сообщение со ссылкой на высокопоставленного советника верховного лидера Ирана, который заявил, что страна приближается к подписанию ядерной сделки с США в попытке добиться отмены нефтяных санкций. Это подстегнуло повышение прогнозов мировых поставок, оказав сильное давление на энергоносители до конца сессии, пока они не восстановились в часы работы лондонского рынка, когда шансы на немедленное достижение соглашения казались незначительными.Золото продолжало терять свои позиции в качестве актива-убежища, опустившись ниже отметки в 3150 долларов в течение нескольких часов азиатского рынка, прежде чем откатиться выше, поскольку, по-видимому, возобновились потоки снижения рисков, а ослабление доллара последовало за в основном негативными данными по США, опубликованными позднее в тот же день. Драгоценный металл закрылся с повышением более чем на 2%, поскольку к концу нью-йоркской сессии он снова поднялся выше отметки в 3200 долларов.Биткойн, казалось, следовал за драгоценным металлом в своем стремительном движении вверх тормашками: альткоин упал до зоны поддержки в 102 тысячи долларов, затем восстановился до внутридневных максимумов, прежде чем закрыться с незначительной прибылью.Доходность казначейских облигаций, которая медленно снижалась большую часть дня, упала еще сильнее после публикации более слабых, чем ожидалось, данных по розничным продажам и индексу потребительских цен в США, что, вероятно, повысило шансы на дальнейшее смягчение политики ФРС. Не помогло и то, что долларовые трейдеры, возможно, также были все больше обеспокоены судьбой законопроекта о бюджете США в Конгрессе, а также растущей вероятностью увеличения государственного дефицита.Американские фондовые индексы смогли вырасти в течение нескольких рыночных часов, получив некоторую поддержку от "голубиных" ожиданий ФРС, вызванных отсутствием данных, а также устойчивым оптимизмом рынка в отношении переговоров между США и Китаем и очередного ралли акций в технологическом секторе.Поведение валютного рынка: курс доллара США по отношению к основным валютамЭто был напряженный день на рынке Форекс, поскольку трейдерам пришлось иметь дело с несколькими новостями высшего и среднего уровня, которые вызвали неоднозначную динамику цен на основных рынках.Австралия опубликовала более сильные, чем ожидалось, данные по занятости за апрель, но австралийский доллар не смог сохранить свой бычий настрой и вместо этого уступил позиции общему неприятию риска на рынках в ходе азиатской сессии. Только пара USD/JPY смогла сохранить свою медвежью динамику на протяжении всей сессии, поскольку низкодоходная иена также получила поддержку от притока средств в "безопасные убежища" и сообщений о ревальвации азиатских валют.В начале лондонской сессии по долларовым парам наблюдалось кратковременное, но масштабное падение, как раз после публикации более сильных, чем ожидалось, данных по ВВП Великобритании и базовых показателей, а швейцарский франк даже продемонстрировал рост, несмотря на неутешительные результаты по индексу потребительских цен. Евро также воспользовался слабостью доллара США благодаря в основном оптимистичным региональным данным по промышленному производству и занятости, а также заявлениям лидеров ЕС, укрепляющим их торговые позиции.Тем не менее, потери в долларах США были недолгими, поскольку настроения, связанные с отказом от риска, похоже, продолжались, что привело к еще большему падению AUD/USD и NZD/USD, прежде чем чистые негативные данные по США сдержали рост доллара. Несмотря на то, что основные данные по розничным продажам в США оказались лучше ожиданий, увеличившись всего на 0,1%, базовая версия отчета и данные по ценам производителей не оправдали ожиданий.Выступление главы ФРС Пауэлла мало повлияло на то, чтобы направить пары USD в нужное русло, поскольку он просто говорил о необходимости пересмотра их коммуникационной стратегии в будущем.Предстоящие важные новости в экономическом календаре Форекс на 16 маяИнфляционные ожидания деловых кругов Новой Зеландии в 3:00 по ГринвичуВыступление представителя Банка Японии Накамуры в 4:00 по ГринвичуПромышленное производство в Японии в 4:30 по ГринвичуУровень безработицы во Франции в 5:30 по ГринвичуПромышленное производство в Швейцарии в 18:30 по ГринвичуТорговый баланс еврозоны в 19:00 по ГринвичуДанные о покупке Канадой иностранных ценных бумаг в 12:30 по ГринвичуДанные о выдаче разрешений на строительство в США в 12:30 по ГринвичуНачало продаж жилья в США в 12:30 по ГринвичуЦены на импорт и экспорт в США в 12:30 по ГринвичуИндекс потребительских настроений Мичиганского университета в США в 14:00 по ГринвичуВыступление официального представителя ЕЦБ Лейна по ГринвичуДанные по чистым долгосрочным сделкам TIC в США в 20:00 по ГринвичуНа сегодняшнем экономическом графике не так много важных данных, хотя за предварительным индексом настроений от UoM за май стоит следить, поскольку он дает самое раннее представление о потребительском секторе США и условиях расходов.Кроме того, обязательно следите за новостями геополитического характера и событиями в сфере торговли, которые могут повлиять на общее настроение рынка, а также за обновлениями законопроекта о бюджете США в ...
Пара USD/CAD уверенно растет с 6 мая и сейчас вернулась к ключевому психологическому уровню 1,4000. В последнее время волатильность несколько снизилась, поскольку торговые сделки и восстановление общего настроения на рынке привели к успокоению рынков в целом.Май пока был тяжелым месяцем для канадского доллара. Визит премьер-министра Марка Карни для встречи с Трампом не продемонстрировал никаких признаков ослабления напряженности в отношениях между США и Канадой. Похоже, что пересмотр торгового соглашения USMCA займет у обеих стран больше времени, чем другие международные торговые соглашения. Это произошло в то время, когда доллар США продемонстрировал признаки восстановления, но по-прежнему существуют препятствия для его дальнейшего роста.Может ли доллар США пострадать еще сильнее?Рынки приветствовали рост курса доллара США в последнее время, но растет обеспокоенность по поводу устойчивости укрепления доллара. Ранее сегодня был опубликован отчет, в котором со ссылкой на неназванный источник говорилось, что США не стремятся ослабить доллар с помощью торговых сделок.По словам человека, знакомого с ситуацией, официальные лица США, ведущие переговоры о торговых сделках по всему миру, не пытаются включить в соглашения обязательства по валютной политике.Валютные рынки находятся в напряжении из-за опасений. Администрация президента Дональда Трампа хочет ослабить доллар и может использовать торговые переговоры для достижения этой цели. В среду южнокорейская вона выросла почти на 2% по отношению к доллару, в то время как японская иена также укрепилась. Ранее в этом месяце курс тайваньской валюты продемонстрировал самый большой рост за последние десятилетия.Сегодняшний аналитический отчет ING обрисовал картину беспокойства по поводу доллара США. Возможно, в отчете есть смысл сослаться на недавнюю 90-дневную паузу в отношениях между США и Китаем как на прагматичный подход, который, однако, вряд ли сможет стереть шрамы от апрельских проблем.В апреле произошел заметный отход от доллара США, поскольку управляющие активами стремились к большей диверсификации валютных резервов, учитывая волатильность и отсутствие привлекательности доллара как надежного убежища.ING утверждает, что последствия этого разворота еще не ощущаются, что, по крайней мере, в некоторой степени может быть правдой. В дополнение к этому, ING ссылается на предстоящее необеспеченное финансированием снижение налогов, которое проходит через Конгресс, как на еще один фактор, который может оказать давление на курс доллара в будущем.В целом, ситуация с долларом США остается, мягко говоря, неопределенной.Банк Канады (BoC) снова снизит ставки?Банку Канады предстоят интересные несколько месяцев, поскольку данные продолжают ухудшаться. Что касается денежно-кредитной политики, ожидается, что и ФРС, и Банк Канады снизят ставки в ближайшие месяцы. Однако в настоящее время кажется, что Банк Канады может опередить ФРС в снижении ставок первым.Это может быть еще одним фактором, который оказывает давление на канадский доллар в последнее время и может сыграть свою роль в предстоящие недели.Технический анализ пары USD/CADС технической точки зрения, пара USD/CAD отклонилась от психологического уровня 1,4000 как в понедельник, так и во вторник.Дневная свеча вторника закрылась падающей звездой на дневном таймфрейме, что указывает на дальнейшее снижение.Однако вчерашняя дневная свеча закрылась, пробив поддержку на уровне 1.3900, что указывает на дальнейший рост.Если пара USD/CAD сможет преодолеть отметку 1.4000, верхняя граница нисходящего канала может оказаться в фокусе вокруг отметки 1.4100.Если цена не сможет уверенно продвинуться выше отметки 1,4000, в центре внимания может оказаться повторное тестирование поддержки 1,3900. Ниже этой поддержки можно найти уровни 1,3854 и ...
Новые признаки прогресса в торговых переговорах с США попали в заголовки газет в среду, но рисковые активы торговались разнонаправленно, в то время как отдельные движущие факторы сыграли свою роль.В частности, сырая нефть несколько раз подешевела из-за неожиданного увеличения запасов, в то время как золото продолжало терять свои прежние позиции в качестве актива-убежища на фоне улучшения мировых перспектив.Анализ экономических показателей за 14 маяИндекс цен производителей Японии в апреле снизился с 4,3% до 4,0% в годовом исчислении, как и ожидалосьЗапасы сырой нефти по данным API в США: +4,287 млн (ожидалось -2,4 млн)Индекс цен на заработную плату в Австралии на 31 марта 2025 г.: 0,9% кв/кв (прогноз 0,8% кв/кв; предыдущий прогноз 0,7% кв/кв); 3,4% г/г (прогноз 3,2% г/г; предыдущий прогноз 3,2% г/г)Сообщается, что Tether приобрела более 4800 BTC, прежде чем цена превысила 100 тысяч долларовВ отчете ОПЕК+ говорится, что страны-члены в апреле добавляли всего 25 000 баррелей в день (ожидалось 138 тысяч баррелей в день).Ипотечные кредиты в Австралии на 31 марта 2025 г.: -2,5% кв/кв (прогноз -1,2% кв/кв; предыдущий прогноз - 4,2% кв/кв)Белый дом объявил, что президент Трамп заключил сделки с Катаром на общую сумму более $243,5 млрд.Агентство Bloomberg News сообщило, что США начали переговоры с азиатскими развивающимися экономиками, что вызвало слухи об открытости к ослаблению доллара СШАОкончательные темпы роста индекса потребительских цен в Германии за апрель 2025 года: 0,4% м/м (прогноз 0,4% м/м; предыдущий прогноз 0,3% м/м); 2,1% г/г (прогноз 2,1% г/г; предыдущий прогноз 2,2% г/г)Официальный представитель ЕЦБ Нэйджел: Июньское решение по ставке по-прежнему зависит от поступающих данных, евро укрепится в качестве резервной валюты в ближайшие месяцыОфициальный представитель Банка Англии Манн подчеркнула устойчивость рынка труда Великобритании, отстаивая свой голос за сохранение ставок без изменений на прошлой неделеОбъем новых займов Китая на апрель 2025 года: 280,0 млрд. (прогноз на 1 000,0 млрд.; предыдущий прогноз на 3 640,0 млрд.)Официальный представитель ФРС Джефферсон заявил, что текущая умеренно ограничительная политика является хорошей реакцией на последние экономические события, стабильность на рынке труда и то, что тарифы могут повысить инфляциюОфициальный представитель ФРС Гулсби объяснил, что потребуется время, прежде чем текущие инфляционные факторы будут отражены в фактических данных, что усиливает выжидательную позицию центрального банка. Количество заявок на получение ипотечных кредитов MBA в США на 9 мая 2025 года: 1,1% (11,0% ранее)Количество разрешений на строительство в Канаде в марте 2025 года: -4,1% м/м (прогноз -0,3% м/м; предыдущий прогноз - 2,9% м/м)Продажи новых автомобилей в Канаде в марте 2025 года: 189,3 тыс. (прогноз - 129,0 тыс.; предыдущий прогноз - 125,4 тыс.)Изменение запасов сырой нефти в США по данным EIA на 9 мая 2025 г.: 3,45 млн (-2,03млн ранее)Динамика цен на рынкеРынки вновь начали день на относительно спокойной ноте, ожидая дальнейших событий в мировой торговле, хотя, несмотря на очередную порцию позитивных новостей, наблюдался небольшой спад рисков.Белый дом сообщил, что Трампу удалось заключить сделки с Катаром на сумму более 200 миллиардов долларов плюс приобрести новый модный самолет в придачу, но высокодоходные активы, похоже, проигнорировали эту новость.Вместо этого, цены на нефть марки WTI продолжили снижаться после публикации отчета API о частных запасах, который показал неожиданное увеличение запасов нефти, а затем в ходе нью-йоркской сессии вновь снизились, когда отчет EIA опубликовал аналогичные результаты.Биткойн также был в тени, несмотря на сообщения о том, что такие компании, как Tether и Strategy, наращивали свои запасы BTC, а Трамп подчеркивал, что он “большой поклонник криптовалют”, что привело к тому, что пара BTC / USD снова преодолела барьер в 104 тысячи долларов и к концу сессии приблизилась к отметке в 103 500 долларов.Золото, которое в начале торговых сессий уже приносило больше прибыли в качестве актива-убежища из-за улучшения мировой торговли, в начале сессии в США продемонстрировало еще более резкое падение, в то время как представители ФРС подчеркнули, что текущая ограничительная денежно-кредитная политика является адекватной.С другой стороны, доходность казначейских облигаций поддержала эти относительно ястребиные или нейтральные комментарии, что способствовало ожиданию поступления данных, отражающих более сильные инфляционные тенденции, и, вероятно, уменьшило шансы на дополнительное смягчение политики ФРС в ближайшее время.Фондовые индексы США, которые показали некоторый рост благодаря акциям технологического сектора, закрылись разнонаправленно, так как индекс Dow упал на 0,21%, в то время как S&P 500 вырос на скромные 0,10%, а Nasdaq вырос на 0,72%.Поведение валютного рынка: курс доллара США по отношению к основным валютамБольшинство валютных пар с долларом США демонстрировали колебательную динамику в течение азиатской торговой сессии, за исключением пары USD/JPY, которая уже в начале торгов поддалась медвежьему давлению. Пара AUD/USD также получила некоторую поддержку от более сильного, чем ожидалось, квартального роста заработной платы, но вскоре вернулась к боковому движению до конца сессии.Сообщение Bloomberg News со ссылкой на то, что официальные лица США начали переговоры с Кореей и другими азиатскими странами с формирующимся рынком, вызвало слухи о том, что администрация Трампа может быть готова к ослаблению доллара США в рамках торговых переговоров, что, вероятно, стало основным катализатором широкого падения доллара США в начале лондонской сессии.Вскоре последовала фиксация прибыли, которая вернула доллар на положительную территорию по отношению к большинству его конкурентов, за исключением укрепившейся иены, получившей выгоду от позитивных настроений в Азии, а относительно агрессивные комментарии представителей ФРС, таких как Джефферсон и Гулсби, поддержали восстановление доллара.К концу сессии доллар США закрылся в основном с повышением, особенно по отношению к австралийскому доллару (0,75%) и новозеландскому доллару (0,59%), но не смог вернуться в плюсе по отношению к японской иене (-0,53%).Предстоящие важные новости в экономическом календаре Форекс на 15 маяОптовые цены в Германии в 6:00 по ГринвичуПромышленное производство в Великобритании в 6:00 по ГринвичуВВП Великобритании в 6:00 по ГринвичуТорговый баланс Великобритании в 6:00 по ГринвичуЗаказы на станкостроение в Японии в 6:00 по ГринвичуЦены производителей и импортеров в Швейцарии в 6:30 по ГринвичуИндекс потребительских цен во Франции (окончательный) в 6:45 по ГринвичуТемпы роста ВВП Еврозоны (2-е место по восточному времени) в 9:00 по ГринвичуПромышленное производство в Еврозоне в 9:00 по ГринвичуВыступление официального представителя ЕЦБ Гиндоса в 10:15 по ГринвичуДеловой барометр CFIB в Канаде в 11:00 по ГринвичуЕжемесячный отчет NIESR по ВВП Великобритании за апрель 2025 года в 12:00 по ГринвичуНачало строительства жилья в Канаде в 12:15 по ГринвичуНачало оптовых продаж в Канаде в 12:30 по ГринвичуНачало производственных продаж в Канаде в 12:30 по ГринвичуРозничные продажи в США в 12:30 по ГринвичуИндекс цен производителей в США в 12:30 по ГринвичуЕженедельные первичные заявки на пособие по безработице в США в 12:30 по ГринвичуПроизводственный индекс США от Empire State в 12:30 по ГринвичуПроизводственный индекс ФРС США от Филадельфии в 12:30 по ГринвичуПромышленное производство и коэффициент использования производственных мощностей в США в 13:15 по ГринвичуВыступление члена Совета директоров Банка Англии Дхингры в 14:00 по ГринвичуДанные о производственных запасах в США в 14:00 по ГринвичуВыступление члена FOMC Барра в 18:05 по ГринвичуСкоро будет опубликован годовой бюджетный отчет КанадыПроизводственный индекс BusinessNZ Новой Зеландии в 10:30 по ГринвичуЭтот день обещает стать важным для доллара США, поскольку в ходе американской сессии будут опубликованы несколько важных данных, охватывающих потребительские расходы, инфляцию, рабочие места и производственную активность.До этого внимание рынка также могли привлечь квартальный отчет по ВВП Великобритании и торговый баланс, а также окончательные данные по индексу потребительских цен и ВВП ...
Сегодняшние торговые отношения между США и Великобританией привели к росту курса доллара, акций и биткоина, в то время как золото подешевело из-за роста аппетита к риску.Стерлинг вырос, несмотря на снижение ставки Банком Англии, а оптимистичные данные из Германии способствовали росту активности на мировых рынках.Анализ экономических показателей за 8 маяПротокол мартовского заседания Банка Японии показывает, что мнения членов по поводу того, как политика США повлияет на график повышения ставок, разделилисьПромышленное производство Германии за март за месяц: 3,0% (прогноз - 0,5%; предыдущее значение -1,3%).Торговый баланс Германии за март: 21,1 млрд. (прогноз 20,8 млрд.; предыдущий прогноз - 17,7 млрд.)Банк Англии снижает процентные ставки, но раздельное голосование спровоцировало рост фунта стерлинговИндекс цен на жилье от Halifax в Великобритании за апрель: 3,2% г/г (прогноз 2,6% г/г; предыдущий прогноз 2,8% г/г); 0,3% м/м (прогноз -0,1% м/м; предыдущий прогноз -0,5% м/м). Число первичных заявок на пособие по безработице в США за 3 мая: 228,0 тыс. (240,0 тыс. прогноз; 241,0 тыс. предыдущий)Удельные затраты на рабочую силу в США за квартал к кварталу на 31 марта: 5,7% (прогноз на 5,5%; предыдущий на 2,2%) Производительность труда в несельскохозяйственном секторе США за квартал к кварталу на 31 марта: -0,8% (прогноз на -0,6%; предыдущий на 1,5%)Банк Канады поднял тревогу по поводу растущего присутствия хедж-фондов на рынке государственных облигаций Канады, поскольку это сигнализирует о росте уровня задолженности в финансовой системеВ отчете Банка Канады о финансовой стабильности говорится, что финансовая система устойчива, но тарифы США и контртарифы Оттавы могут нанести ущерб финансовой стабильностиВ четверг президент США Трамп объявил о заключении торгового соглашения с Великобританией.Губернатор Аризоны подписал закон о сохранении невостребованной криптовалюты, создав резервный фонд биткоинов без использования денег налогоплательщиковСША вводят связанные с Ираном санкции в отношении третьего китайского нефтеперерабатывающего завода-"чайника" и портового терминалаИзменение цен на рынкеОсновные активы выросли в четверг, и нет, это не потому, что новый Папа Римский, вероятно, оказался в безвыходном положении. Скорее всего, это в основном потому, что Трамп обнародовал рамки торгового соглашения с Великобританией, первой сделки после его апрельского введения пошлин.Фондовые индексы США закрылись уверенным ростом: S&P 500 вырос на 0,58%, Dow Jones - на 0,62%, а Nasdaq лидирует, подскочив на 1,07%. Акции авиакомпаний взлетели на 5,4% на новостях о том, что запчасти для самолетов будут освобождены от тарифов, в то время как акции Boeing выросли на 3,3% после того, как Великобритания обязалась приобрести самолеты на 10 миллиардов долларов.Европейские фондовые индексы показали положительную динамику: немецкий DAX и французский CAC 40 выросли более чем на 1,1%, чему способствовали торговые условия Великобритании и неожиданно сильные данные по промышленному производству Германии, показавшие рост на 3,0% за месяц. Снижение ставки Банком Англии на 25 базисных пунктов до 4,25% оказало дополнительную поддержку.Цены на нефть в США выросли на 3,2% до 60,00 долларов на фоне улучшения перспектив глобального экономического роста, в то время как золото подешевело на 2,5% до 3309 долларов, поскольку спрос на безопасные активы исчез. Доходность 10-летних казначейских облигаций подскочила на 9,8 базисных пункта до 4,38% по аналогичным причинам.Биткоин превысил отметку в 100 000 долларов впервые с февраля, поднявшись на 4,7% по мере возвращения аппетита к риску и увеличения притока институциональных средств.Рынки сейчас обращают свое внимание на предстоящие торговые переговоры между США и Китаем в Швейцарии, на которых Трамп выразил неожиданный оптимизм по поводу возможных результатов.Поведение валютного рынка: доллар США против основных валютДоллар США начал четверг на стабильной ноте, но на открытии торгов в Гонконге/Китае торговался с понижением. В Европе оптимизм по поводу потенциальной торговой сделки между США и Великобританией привел к росту доллара США, несмотря на то, что Германия опубликовала сильные производственные данные, которые первоначально оказали давление на доллар по отношению к европейским валютам.Доллар США снизился по отношению к фунту во время "ястребиного" снижения ставки Банком Англии, но в основном стабилизировался в начале торгов в США, сохраняя относительно узкий диапазон в преддверии ключевых событий.Курс доллара резко изменился примерно в 9:00-10:00, когда Трамп изложил основы торгового соглашения между США и Великобританией. Это заявление вызвало немедленное и мощное ралли по всем направлениям, при этом пара USD/JPY продемонстрировала наиболее резкое движение вверх, поднявшись примерно на 1,5%.Доллар также продемонстрировал заметный рост по отношению к евро, швейцарскому франку и сырьевым валютам. Более высокие, чем ожидалось, данные по заявкам на пособие по безработице в США оказали дополнительную поддержку, благодаря чему пара USD/CHF выросла почти на 1%, а пара USD/EUR укрепилась примерно на 0,75%.Укрепление доллара в целом сохранялось до закрытия торгов, и доллар завершил день в плюсе по отношению ко всем основным валютам.Предстоящие важные новости в экономическом календаре Форекс на 9 маяДанные по индексу потребительского доверия в Швейцарии за апрель в 7:00 по ГринвичуВыступление главы Банка Англии Бейли в 8:40 по ГринвичуПредварительные данные по текущим операциям Китая за 31 мартаЕжемесячный отчет NIESR по ВВП Великобритании за апрель в 12:00 по ГринвичуДанные по занятости в Канаде за апрель в 12:30 по ГринвичуВыступление представителя ФРС США Куглера в 12:30 по ГринвичуВыступление представителя ФРС США Гулсби в 14:00 по ГринвичуВыступление представителя ФРС США Уильямса в 15:30 по ГринвичуВыступление главы ФРС США Уоллера в 15:30 по ГринвичуВыступление Шнабеля из ЕЦБ еврозоны в 11:45 по ГринвичуВыступление Хэммака из ФРС США в 11:45 по ГринвичуВыступление Мусалема из ФРС США в 11:45 по ГринвичуВыступление главы ФРС США Кука состоится в 11:45 по ГринвичуЕвропейские трейдеры, вероятно, будут внимательно следить за речью главы Банка Англии Бейли после недавнего неожиданного решения Банка Англии о снижении процентной ставки, в то время как отчет о занятости в Канаде может повлиять на динамику цен на канадский доллар на фоне растущих опасений рецессии.В США большое количество спикеров FOMC может спровоцировать волатильность доллара США, поскольку рынки ищут подсказки для политики в связи с развитием торговой ...
Основные активы начали неделю с неустойчивой позиции, поскольку 100-процентный тариф Трампа на иностранные фильмы вновь вызвал напряженность в торговле, прервав девятидневную победную серию S&P 500 и снизив курс доллара, несмотря на надежные данные по сектору услуг США.Нефть резко подешевела на новостях об увеличении добычи ОПЕК+, в то время как золото подорожало, поскольку трейдеры стремились обезопасить себя перед лицом возобновившейся геополитической неопределенности.Анализ экономических показателей за 5 маяВ воскресенье Трамп объявил о планах ввести 100%-ные пошлины на фильмы, произведенные за пределами США.Страны ОПЕК+ договорились увеличить добычу нефти на 411 000 баррелей в день в июнеИндия предложила обнулить тарифы на сталь, автокомпоненты и фармацевтические препараты на взаимной основе до определенного уровня в ходе своих торговых переговоров с США – BloombergКурс тайваньского доллара вырос до максимума с 1988 года на фоне спекуляций о торговых сделках с США.Австралийский доллар достиг пятимесячного максимума после того, как Лейбористская партия премьер-министра Албанезе одержала победу на общенациональных выборах в минувшие выходныеИтоговый индекс деловой активности в сфере услуг Австралии от S&P Global за апрель: 51,0 (прогноз 51,4; предыдущие 51,6)Австралия, ANZ-Индекс занятости Indeed за апрель: 0,5% м/м (прогноз - 0,3% м/м; предыдущий прогноз - 0,4% м/м)Индекс инфляции в Австралии от TD-MI за апрель: 0,6% м/м (прогноз 0,4% м/м; предыдущий прогноз 0,7% м/м)Уровень инфляции в Швейцарии за апрель: 0,0% г/г (прогноз 0,3% г/г; предыдущий прогноз 0,3% г/г); 0,0% м/м (прогноз 0,1% м/м; предыдущий прогноз 0,0% м/м)Индекс доверия инвесторов еврозоны Sentix за май: -8,1 (прогноз -14,9, предыдущий -19,5)Глобальный индекс деловой активности в сфере услуг Канады от S&P за апрель: 41,5 (прогноз - 41,0, предыдущий - 41,2)Итоговый глобальный индекс деловой активности в сфере услуг от S&P в США за апрель: 50,8 (прогноз 51,4; предыдущие 54,4)Индекс деловой активности в сфере услуг от ISM в США за апрель: 51,6 (прогноз 50,3; предыдущие 50,8)Изменение цен на рынкеИндекс доллара, Золото, S&P 500, Нефть, Доходность за 10 лет в США, Наложение на биткоин Индекс доллара, Золото, S&P 500, Нефть, Доходность за 10 лет в США, Наложение на биткоин от TradingViewМировые рынки провели неоднозначный день в рамках относительно спокойной сессии, несколько азиатских бирж были закрыты в связи с праздниками. Азиатские и европейские индексы в основном выросли, но фондовые индексы США снизились.Индекс S&P 500 прервал свою девятидневную победную серию после того, как президент Трамп объявил о 100%-ном тарифе на иностранные фильмы, что вновь вызвало опасения в торговле. Акции Netflix упали на 1,9% и завершили собственное 11-дневное ралли, в то время как акции Berkshire Hathaway упали примерно на 5% после того, как Уоррен Баффет заявил, что уходит с поста генерального директора.Цены на нефть упали до четырехлетних минимумов около 55,50 доллара после того, как ОПЕК+ согласилась увеличить добычу на 411 000 баррелей в день в июне, повторив неожиданное повышение в мае и усилив опасения по поводу переизбытка предложения, поскольку спрос остается неопределенным. С другой стороны, золото подорожало почти на 3% до 3330 долларов, так как инвесторы стремились обезопасить себя. Курс биткоина практически не изменился, снизившись примерно на 1,7% до 94 276 долларов.Между тем, доходность 10-летних казначейских облигаций США выросла третью сессию подряд, прибавив 2,1 базисных пункта до 4,34%, поскольку более сильные данные ISM в сфере услуг и надежды на торговые сделки в США улучшили настроения.Поведение валютного рынка: доллар США против основных валютВ понедельник доллар оказался под сильным давлением, поскольку трейдеры столкнулись с новыми торговыми опасениями и проблесками оптимизма. Распродажа набрала обороты во время азиатских и ранних европейских торгов после того, как министр финансов Японии Като опроверг сообщения о том, что Токио может использовать казначейские обязательства США в качестве рычага давления на торговых переговорах, снижая один из основных геополитических рисков.Примерно в то же время слухи о возобновлении американо-китайских переговоров вызвали волну настроений, связанных с риском, даже несмотря на то, что 100-процентный тариф президента Трампа на иностранные фильмы вызвал новые опасения в торговле.Одно из самых заметных изменений произошло со стороны тайваньского доллара, который вырос примерно на 3% за день и на 8% за две сессии. Финансовая группа Mitsubishi UFJ назвала этот шаг “событием с 19 стандартными отклонениями”, что вызвало слухи о том, что скоординированная ревальвация азиатских валют может быть частью более широкой стратегии в текущих торговых переговорах.Экономические данные оказали доллару кратковременную поддержку. Индекс деловой активности в секторе услуг ISM в США превзошел ожидания и составил 51,6 против 50,2, а инфляция в Швейцарии неожиданно снизилась до 0,0% против прогноза в 0,2%. Тем не менее, этих позитивных моментов было недостаточно, чтобы опровергнуть более широкое мнение рынка о том, что неопределенность в торговле может в конечном итоге подтолкнуть ФРС к смягчению политики.К концу сессии доллар продемонстрировал значительные потери по всем направлениям, за исключением канадского доллара. Комментарий министра финансов Бессента о том, что “мы очень близки к заключению некоторых торговых сделок”, вселил немного больше надежды, но этого было недостаточно, чтобы удержать доллар на плаву.Предстоящие важные новости в экономическом календаре Форекс на 6 маяУровень безработицы в Швейцарии за апрель в 5:45 по ГринвичуДанные по промышленному производству Франции за март в 6:45 по ГринвичуОкончательный индекс деловой активности в сфере услуг Франции от HCOB за апрель в 7:50 по ГринвичуОкончательный индекс деловой активности в сфере услуг от HCOB в Германии за апрель в 7:55 по ГринвичуИтоговый индекс деловой активности в сфере услуг от HCOB в Еврозоне за апрель в 8:00 по ГринвичуИтоговый глобальный индекс деловой активности в сфере услуг от S&P в Великобритании за апрель в 8:30 по ГринвичуИндекс цен производителей еврозоны за март в 9:00 по ГринвичуТорговый баланс Канады за март в 12:30 по ГринвичуТорговый баланс США за март в 12:30 по ГринвичуИндекс деловой активности от Ivey в Канаде за апрель в 14:00 по ГринвичуИндекс экономического оптимизма RCM/TIPP в США за май в 14:10 по ГринвичуИзменение запасов сырой нефти API в США за неделю, закончившуюся 2 мая, в 18:30 по ГринвичуОкончательные индексы деловой активности в сфере услуг по всей Европе и уровень безработицы в Швейцарии могут повлиять на курс евро и швейцарского франка в начале европейских торгов. В США торговые данные от Uncle Sam и Канады могут пролить свет на влияние недавних тарифов, в то время как запасы сырой нефти от API могут повлиять на энергетические рынки.Следите также за заголовками! Например, визит премьер-министра Канады Карни в Белый дом может повлиять на отношение к риску, если он намекнет на прогресс в торговых ...
USD: неопределенность в отношении тарифовВведение высоких тарифов в рамках пресловутого “Дня освобождения” Трампа, несомненно, негативно сказалось на ценообразовании доллара. Упав до уровней, невиданных с начала 2022 года, рынки быстро избавились от доллара в пользу других валют с более стабильной политической конъюнктурой.Будущее, однако, несколько неопределенно. Согласившись на временную отсрочку введения новых тарифов, рынки с опаской наблюдают за любыми изменениями, касающимися потенциальных торговых сделок, и Белый дом в настоящее время намекает, что первая сделка уже заключена.Остается открытым вопрос о том, побудит ли силовая тактика Трампа другие страны заключить взаимовыгодные торговые соглашения с Соединенными Штатами на сумму 1 000 000 долларов, и последние несколько недель дают представление об альтернативе.Доллар США: Трамп против Пауэлл продолжаетВыступая сегодня на митинге в Мичигане, посвященном 100 дням пребывания у власти, Трамп недавно возобновил критику в адрес Федеральной резервной системы и, соответственно, ее председателя Джерома Пауэлла.Отношения между ними были омрачены разногласиями с обеих сторон, и Трамп долгое время утверждал, что Федеральная резервная система должна более агрессивно снижать ставки для стимулирования экономического роста, но эта просьба, по крайней мере до сих пор, оставалась без внимания, поскольку Федеральная резервная система еще не сократила ставки в 2025 году.Учитывая, что Трамп, возможно, более оптимистичен в отношении текущей экономики США, чем большинство других, может показаться, что у Пауэлла и Федеральной резервной системы разные приоритеты в текущей денежно-кредитной политике, и они голосуют за более консервативный и просчитанный цикл сокращения.На фоне опасений по поводу своей независимости от Белого дома Федеральная резервная система собирается на заседание в следующую среду, чтобы проголосовать по денежно-кредитной политике. Трейдеры будут внимательно следить за любыми комментариями, указывающими на их вероятный следующий шаг.Технический анализ пары EUR/USDПара EUR/USD в настоящее время торгуется в районе 1,13268, что на ~2,18% ниже недавних максимумов. Торгуясь в период консолидации, пара евро/доллар должна будет пробить и удержаться выше ключевого сопротивления на отметке ~ 1,13954, чтобы продолжить текущий бычий тренд, а следующая цель будет на отметке ~1,15182.Технический анализ пары USD/JPYНа момент написания статьи пара USD/JPY торгуется выше ключевого уровня 143.000 на отметке 143.050. Если цена не сможет закрыться выше уровня консолидации, удерживаемого между отметками 143,284 и 143,836, пара доллар-иена останется на медвежьей территории. Если цена продолжит снижаться, медведи нацелятся на 142,019.Технический анализ пары USD/CADВ последнее время пара USD/CAD, торгующаяся в диапазоне, преодолела ранее наблюдавшуюся консолидацию в сторону снижения и сейчас торгуется на отметке ~1,37905. Индикатор MACD на четырехчасовом таймфрейме демонстрирует усиление медвежьего тренда с растущим расхождением между MACD и базовой линией. Если цена продолжит снижаться, медведи, скорее всего, нацелятся на ...
Рыночные корреляции во вторник были несинхронными, так как сырая нефть продолжила устойчивое снижение, в то время как фондовые рынки США закрылись в плюсе.Между тем, пары с долларом США, похоже, двигались в тандеме, в то время как трейдеры скорректировали свои ожидания по ВВП после публикации данных по торговому балансу США.Анализ экономических показателей за 29 апреляПремьер-министр Канады Карни и Либеральная партия одержали незначительную победу на парламентских выборах и готовы встретиться с Трампом для обсуждения торговых связейПравительство Индии сообщило о прогрессе в торговых переговорах с США и готово предложить США положение о “наиболее благоприятствуемой нации”Представитель Министерства торговли Китая повторил, что США должны прекратить угрожать тарифами, если они хотят добиться урегулированияПрезидент России Владимир Путин потребовал установления контроля над четырьмя регионами Украины в рамках любого соглашения, которое положит конец его войнеИндекс потребительского доверия GfK в Германии за май 2025 года: -20,6 (прогноз -28,0; предыдущий прогноз -24,5)Ожидания потребительской инфляции в еврозоне на апрель 2025 года: 29,6 (прогноз 25,1; предыдущие 24,4)Индекс потребительского доверия в Еврозоне в апреле 2025 года: -16,7 (прогноз -16,7; предыдущее значение -14,5)Индекс экономических настроений в еврозоне в апреле 2025 года: 93,6 (прогноз - 94,0; предыдущее значение - 95,2)Официальный представитель ЕЦБ Чиполлоне предупредил, что неопределенность в торговле может привести к снижению инвестиций в бизнес, а увеличение волатильности финансового рынка также может повлиять на экономический ростМинистр финансов США Бессент предположил, что доходы от тарифов могут быть использованы для снижения налогов, подтвердил переговоры с Японией и прогресс в отношениях с Индией и упомянул, что Трамп подпишет указ о тарифах на автомобили в течение дняРозничные запасы в США за исключением автомобилей Adv за март 2025 года: 0,4% м/м (прогноз -0,2% м/м; предыдущий прогноз - 0,1% м/м)Рост оптовых запасов в США за март 2025 г. за месяц составил 0,5% (прогноз - 0,6%; предыдущий прогноз - 0,3%).Сальдо торгового баланса США за март 2025 года: -161,99млрд. (прогноз -140,0 млрд.; предыдущее значение -147,91 млрд.)Индекс цен на жилье в США за февраль 2025 года: 3,9% г/г (прогноз 4,0% г/г; предыдущий прогноз 4,8% г/г); 0,1% м/м (прогноз 0,4% м/м; предыдущий прогноз 0,2% м/м)Цены на жилье в США от S&P/Case-Shiller в феврале 2025 года: 4,5% г/г (прогноз на 4,7% г/г; предыдущий прогноз на 4,7% г/г); 0,7% м/м (прогноз на 0,7% м/м; предыдущий прогноз на 0,1% м/м)Президент США Трамп подписал указ о смягчении своей позиции в отношении автомобильных тарифовМинистр торговли США Латник отметил, что корректировка тарифов даст американским автопроизводителям время для увеличения числа заводов и рабочих мест в США и что он заключает торговую сделку с неназванной странойИндекс потребительского доверия ЦБ США за апрель 2025 года: 86,0 (прогноз - 89,0; предыдущий - 92,9)Число открытых вакансий в JOLTs в США в марте 2025 года: 7,19 млн (прогноз на 7,4 млн; предыдущее значение - 7,57 млн)Индекс доходов от услуг ФРБ Далласа за апрель 2025 года: 3,8 (прогноз 1,0; предыдущий прогноз 1,3)Динамика цен на рынке в целомНесмотря на относительно легкий график азиатской сессии, такие сырьевые товары, как золото и сырая нефть, начали с понижения, в то время как фьючерсы на американские акции и биткоин удержали свои позиции.Участники рынка, похоже, были настроены оптимистично в преддверии брифинга для прессы министра финансов США Бессента, в ходе которого он подтвердил, что торговые переговоры с Японией продолжаются и что они достигли значительного прогресса в переговорах с Индией, что привело к тому, что золото-убежище частично потеряло свои позиции.Тем не менее, цены на нефть марки WTI оставались на низком уровне, поскольку трейдеры по-прежнему опасались отсутствия прогресса в торговых переговорах США с Китаем, особенно после того, как Министерство торговли Китая подтвердило, что США должны повысить тарифы, если они хотят достичь соглашения.Позже в тот же день фондовые рынки США упали после публикации более слабых, чем ожидалось, данных по торговому балансу, что подстегнуло ожидания оптимистичного роста ВВП США и усилило спекуляции о смягчении политики ФРС, что также привело к снижению доходности казначейских облигаций.Индекс потребительского доверия от CB также отразил ухудшение настроений, в то время как данные JOLTS о вакансиях указывают на потенциальный спад в NFP, но фондовым рынкам удалось вырасти благодаря устойчивости акций технологического сектора и указу Трампа о смягчении автомобильных тарифов.Поведение валютного рынка: доллар США против основных валютВ течение азиатских рыночных часов доллар демонстрировал бычий рост, поскольку трейдеры, вероятно, фиксировали прибыль после снижения на предыдущей сессии. Значительное снижение произошло в начале европейской сессии, на которой были опубликованы позитивные данные из региона, так как индекс потребительского климата Германии GfK и предварительный индекс потребительских цен Испании неожиданно выросли.Вскоре, через несколько часов после начала сессии, доллар восстановил свои позиции, в то время как трейдеры сохраняли надежду на развитие событий в торговле в преддверии брифинга для прессы министра финансов США Бессента. Хотя он и сообщил о некотором прогрессе в торговых переговорах, отсутствие конкретных деталей, по-видимому, вызвало разочарование у долларовых "быков", а также ухудшение торгового баланса США.Тем не менее, доллару США удалось восстановиться после своего падения как раз перед очередным выпуском слабых данных – на этот раз опроса потребительского доверия ЦБ и отчета о вакансиях JOLTS – которые ограничили рост и привели к боковому колебанию цен до конца сессии.Доллар смог удержаться на положительной территории к концу сессии, продемонстрировав значительный рост по отношению к австралийскому доллару (+0,72%) и новозеландскому доллару (+0,58%), в то время как пара USD/CAD закрылась практически без изменений благодаря устойчивости канадского доллара после того, как результаты выборов в Канаде подтвердили незначительную победу премьер-министра Карни и его либеральной партии.Предстоящие важные новости в экономическом календаре Форекс на 30 апреляПредварительные данные по ВВП Франции на 5:30 по ГринвичуРозничные продажи в Германии на 6:00 по ГринвичуЦены на импорт в Германии на 6:00 по ГринвичуЦены на жилье в Великобритании по всей стране на 6:00 по ГринвичуПредварительный индекс потребительских цен во Франции на 6:45 по ГринвичуОсновные индикаторы швейцарского KOF в 7:00 по ГринвичуУровень безработицы в Германии в 7:55 по ГринвичуИндекс экономических настроений в Швейцарии в 8:00 по ГринвичуДанные о темпах роста ВВП Германии в 8:00 по ГринвичуДанные о темпах роста ВВП еврозоны в 9:00 по ГринвичуВыступление представителя ЕЦБ Монтагнера в 9:15 по ГринвичуПредварительный индекс потребительских цен в Германии в 12:00 по ГринвичуНациональный отчет по занятости от ADP в США в 12:15 по ГринвичуПредварительные данные по ВВП Канады в 12:30 по ГринвичуПредварительные данные по ВВП США за квартал в 12:30 по ГринвичуИндекс затрат на заработную плату в США в 12:30 по ГринвичуИндекс деловой активности в Чикаго в 13:45 по ГринвичуБазовый индекс цен PCE в США на 14:00 по ГринвичуЧисло незавершенных продаж жилья в США на 14:00 по ГринвичуЛичные доходы и расходы в США на 14:00 по ГринвичуДанные по запасам сырой нефти EIA в США в 14:30 по ГринвичуВ 17:00 по Гринвичу Канадский банк реконструкции и развития подведет итоги обсужденияВсе внимание и уши, вероятно, прикованы к долгожданным данным по США, а именно к предварительному показателю ВВП за 1 квартал 2025 года и базовому индексу цен PCE, который, как говорят, является предпочтительным показателем инфляции ФРС. Обязательно следите также за отчетом ADP по занятости, поскольку его результаты могут повлиять на ожидания NFP.До этого следите за предварительными данными по индексу потребительских цен и ВВП от ведущих экономик еврозоны, Германии и Франции, поскольку они могут дать представление об общем росте и инфляции в регионе, а также повлиять на ожидания ЕЦБ в отношении ...
Начало этой недели выдалось относительно спокойным с точки зрения экономических данных и глобальных новостей, однако позже в тот же день доллар США по-прежнему демонстрировал широкую распродажу.Вот последние новости, которые повлияли на динамику цен за последние торговые сессии:Анализ экономических показателей за 28 апреляПромышленная прибыль Китая за март 2025 г.: 0,8% с начала года (прогноз - 0,1%; предыдущий прогноз -0,3%)Министерство иностранных дел Китая уточнило, что Трамп и президент Си Цзиньпин в последнее время не общались по телефонуМинистр экономики Японии повторил, что они по-прежнему требуют отмены американских тарифовЧисло заявок на пособие по безработице во Франции за март 2025 года: -28,5 тыс. (прогноз - 15,0 тыс.; предыдущий прогноз - 67,0 тыс.). Объем розничной торговли в Великобритании за апрель 2025 года: -8,0 (прогноз -32,0; предыдущий прогноз -41,0).Оптовые продажи в Канаде в марте 2025 года: -0,3% м/м (прогноз - 0,6% м/м; предыдущий прогноз - 0,3% м/м)Представитель ЕЦБ Виллеруа подтвердил, что у них есть возможность для снижения ставок в регионе, но они не видят дополнительной инфляции или даже потенциальной рецессииПредставитель ЕЦБ Гиндос отметил, что поступающие данные отражают умеренный рост в начале этого годаОфициальный представитель ЕЦБ Рен: Возможно дальнейшее снижение ставок, если прогноз по инфляции упадет ниже целевого уровня в 2%. Министр финансов США Бессент отметил, что освобождение Китая от пошлин предполагает, что они также хотят деэскалации торговой войны. Производственный индекс ФРБ Далласа за апрель 2025 года: -35,8 (прогноз -15,0; предыдущий прогноз -16,3)Представитель Белого дома заявил, что торговые переговоры США с Великобританией идут в правильном направлении. Согласно прогнозам Министерства финансов США, объем заимствований во втором квартале составит $512 млрд по сравнению с более ранней оценкой в $123 млрд.Парламентские выборы в Канаде завершились, и досрочные опросы общественного мнения показали победу премьер-министра Карни и Либеральной партииШирокое рыночное ценовое движениеНа повестке дня было не так много важных данных или даже заголовков о крупных сделках, из-за чего большинство классов активов большую часть дня пытались найти четкое направление движения. Не помогло и то, что большинство европейских рынков были закрыты в Пасхальный понедельник, в то время как японские банки также были закрыты, что привело к ужесточению условий ликвидности.Рисковые активы, такие как сырьевые товары и криптовалюты, похоже, проигнорировали разъяснение Китая о том, что президенты Трамп и Си Цзиньпин вообще не общались, хотя официальные лица США продолжают заверять, что торговые сделки с партнерами согласовываются. Министр финансов Бессент даже упомянул, что освобождение Китая от тарифов предполагает, что они также открыты для деэскалации.Золото, которому пришлось нелегко во время азиатской и лондонской сессий, подорожало из-за снижения рисков, так как рынки США открылись и в итоге закрылись ростом на 0,62%. Фондовые индексы США также оказались в минусе, возможно, в ответ на очередное падение производственного индекса ФРС Далласа, но рынок Индексам Dow и S&P 500 удалось вернуться на положительную территорию перед закрытием торгов.После попытки удержаться на плаву ранее в тот же день, нефть марки WTI подешевела в ходе лондонской сессии и продемонстрировала гораздо более резкое падение в течение рыночных часов в США, вероятно, из-за того, что только данные по США подтвердили замедление производства и опасения по поводу рецессии.Между тем, доходность облигаций США снизилась в связи с открытием американских рынков, и инвесторы ожидали публикации ежеквартальных оценок Казначейства по рефинансированию, которые показали увеличение потребностей правительства в заимствованиях во втором квартале.Поведение валютного рынка: доллар США по отношению к основным валютамДолларовые пары двигались синхронно в течение дня, двигаясь в основном в боковом направлении в течение азиатских рыночных часов, а затем выросли с открытием европейских рынков. Однако рост был недолгим, так как американская валюта медленно снижалась по ходу сессии, а затем продолжила падение и закрылась в минусе по всем направлениям.Резкое снижение среднего производственного индекса Далласа с -16,3 до -35,8 вместо роста до прогнозируемого значения -15,0 совпало с опасениями рынка по поводу спада в отрасли, связанного с тарифами.Вдобавок ко всему, отсутствие основных катализаторов, вероятно, заставило инвесторов скорректировать свои позиции в преддверии долгожданных данных по США (рост ВВП, базовый индекс PCE), которые будут опубликованы позднее на этой неделе, а также отреагировать на события в Европе, которые несколько повышают риск.Индекс розничных продаж Великобритании от CBI вырос гораздо сильнее, чем ожидалось, с -41 до -8, что отражает более медленные темпы сокращения по сравнению с прогнозируемым значением -21, что оказало фунту дополнительную поддержку в дополнение к подтверждению Белым домом того, что торговые переговоры США с Великобританией идут успешно.В результате фунт стерлингов (+0,92%) смог присоединиться к швейцарскому франку (+0,83%) и японской иене (+1,02%), воспользовавшись ослаблением доллара в ходе последних торговых сессий, в то время как евро (+0,47%) также продемонстрировал рост, несмотря на неоднозначные комментарии ЕЦБ.Предстоящие важные новости в экономическом календаре Форекс на 29 апреляИндекс потребительского доверия GfK в Германии в 18:00 по ГринвичуЭкономические настроения в еврозоне в 19:00 по ГринвичуВыступление представителя Банка Англии Рамсдена в 19:40 по ГринвичуБаланс торговли товарами в США в 12:30 по ГринвичуДанные по розничным и оптовым запасам в США на 12:30 по ГринвичуИндекс цен на жилье в США на 13:00 по ГринвичуИндекс цен на жилье в США от S&P/Case-Shiller на 13:00 по ГринвичуИндекс потребительского доверия ЦБ США в 14:00 по ГринвичуДанные о вакансиях JOLTs в США в 14:00 по ГринвичуИзменение запасов сырой нефти API в США в 18:30 по ГринвичуНа сегодняшний день подготовлено несколько отчетов среднего уровня, которые, возможно, привлекут внимание рынка к тому, как обстоят дела в потребительском и торговом секторах в условиях всей этой неопределенности.Индекс потребительского доверия Германии от GfK может дать больше информации о состоянии крупнейшей экономики еврозоны, в то время как торговый баланс США может повлиять на ожидания более подробных данных по ВВП в будущем.После этого мы получим индекс потребительского доверия от CB, который даст представление о том, как обстояли дела с расходами в этом месяце, в то время как данные о вакансиях от JOLTS, вероятно, повлияют на ожидания NFP и, следовательно, на курс ...
Канадская экономика пережила уверенный подъем в конце 2021 года, хотя в связи с тем, что вариант Омикрона привел к возобновлению роста числа случаев заболевания COVID, вновь возникли некоторые неопределенности. Временное смягчение представляется вероятным в начале 2022 года, особенно с учетом того, что Онтарио и некоторые другие канадские провинции за последние несколько недель вновь ввели некоторые ограничения, связанные с COVID.Таким образом, даже несмотря на то, что инфляция в Канаде остается высокой, мы не ожидаем скорого повышения ставки Банка Канады на январском заседании по денежно-кредитной политике. Вместо этого мы придерживаемся мнения о первоначальном повышении ставки на 25 базисных пунктов в апреле и совокупном повышении ставок на 75 базисных пунктов в этом году.Наш прогноз повышения ставок Банка Канады в течение следующих 12 месяцев более консервативен, чем предполагают участники рынка, которые предполагают совокупное повышение ставок на 152 базисных пункта за этот период. Учитывая агрессивные ожидания рынка в отношении политики Банка Канады и перспективы относительно быстрого ужесточения (по крайней мере, по международным стандартам) со стороны Федеральной резервной системы в 2022 году, мы по-прежнему ожидаем, что канадский доллар продемонстрирует новую слабость по отношению к доллару США в течение года.Канадская экономика, устойчивая в конце 2021 года, может быть более мягкой в начале 2022 годаПосле ухабистого пути в начале 2021 года канадская экономика пережила уверенный подъем в конце прошлого года. Восстановление было подчеркнуто сильными тенденциями на рынке труда: семь месяцев подряд наблюдался рост числа рабочих мест, в том числе увеличение занятости на 54 700 человек в декабре. Уровень безработицы снизился почти на два процентных пункта по сравнению со второй половиной прошлого года, до 5,9%.Однако устойчивые тенденции наблюдались не только на рынке труда: розничные продажи, продажи в обрабатывающей промышленности и общий ВВП показали значительный рост. По последним данным, ВВП в октябре вырос на 0,8% в месячном исчислении, розничные продажи в октябре выросли на 1,6%, а продажи в обрабатывающей промышленности выросли на 2,6%. Что касается экономики в целом, ВВП в 3 квартале вырос на 5,4% по сравнению с предыдущим кварталом в годовом исчислении в 3 квартале, и консенсус-прогноз предусматривает аналогичный прирост в 4 квартале.Тем не менее, даже с учетом восстановления Канады, неясно, приведет ли это к немедленному повышению ставок Банком Канады (BoC). В декабрьском объявлении о денежно-кредитной политике, после того как уже стало известно о значительном росте ВВП в 3 квартале, центральный банк заявил:“Совет управляющих считает, что ввиду сохраняющегося избытка мощностей экономика по-прежнему нуждается в значительной поддержке денежно-кредитной политики. Мы по-прежнему привержены удержанию процентной ставки на эффективном нижнем уровне до тех пор, пока не будет устранен экономический спад, с тем чтобы целевой показатель инфляции в 2 процента был устойчиво достигнут. Согласно октябрьскому прогнозу Банка, это произойдет где-то в середине квартала 2022 года”.Банк Канады также указывает на некоторые неопределенности, связанные с вариантом Omicron. С глобальной точки зрения центральный банк заявил, что “..новый вариант Omicron COVID-19 привел к ужесточению ограничений на поездки во многих странах ... и усилил неопределенность”, в то время как в отношении конкретных событий в Канаде Банк Канады заявил, что “разрушительные наводнения в Британской Колумбии и неопределенности, связанные с вариантом Omicron, могут повлиять на рост, усугубляя сбои в цепочке поставок и снижая спрос на некоторые услуги”.Растущая инфляция приведет к повышению процентных ставок к апрелюНекоторые из этих опасений или неопределенностей, возможно, подтверждаются последним исследованием перспектив бизнеса Банка Канады. В рамках этого опроса Баланс прошлых продаж вырос до +63 в 4 квартале, что отражает рост, наблюдавшийся в конце прошлого года. Тем не менее, будущий баланс продаж снизился еще больше до +3, что указывает на возможность мягкого улучшения экономики в начале 2022 года. Мы также хотели бы отметить, что в начале января в Онтарио вернулись некоторые ограничения, связанные с COVID, в том числе порядок работы на дому, ужесточение ограничений на собрания в закрытых помещениях, переход к дистанционному обучению в школах и закрытие некоторых предприятий, включая спортивные залы, театры и рестораны. Ограничения были введены и в некоторых других провинциях.Таким образом, даже несмотря на то, что инфляция продолжает расти, а индекс потребительских цен в декабре вырос до 4,7% в годовом исчислении, а средний показатель базовой инфляции укрепился до 2,9%, мы не ожидаем скорого повышения ставки в объявлении Банка Канады о денежно-кредитной политике в январе. Действительно, поскольку центральный банк, возможно, захочет отслеживать влияние (или, возможно, отсутствие влияния) варианта Omicron в ближайшие месяцы, мы по-прежнему считаем, что Банк Канады проведет первоначальное повышение ставки на своем апрельском заседании по денежно-кредитной политике, что также будет в целом соответствовать срокам, в течение которых, как он ожидает, будет устранен спад в экономике. Наш прогноз повышения ставки на 25 б.п. к апрелю более консервативен, чем текущие рыночные цены, которые предполагают повышение ставки на 52 б.п. в течение следующих трех месяцев. Действительно, в более широком плане мы прогнозируем повышение ставки Банком Канады на 75 базисных пунктов в течение следующих 12 месяцев по сравнению с повышением ставки на 152 базисных пункта, ожидаемым участниками рынка. Таким образом, несмотря на некоторые позитивные факторы для канадского доллара, включая недавний рост цен на нефть, учитывая агрессивные ожидания рынка в отношении политики Банка Канады и перспективу относительно быстрого ужесточения (по крайней мере, по международным стандартам) со стороны Федеральной резервной системы в 2022 году, мы по-прежнему ожидаем, что канадский доллар продемонстрирует возобновление слабости по отношению к доллару США в течение ...
Учитывая, что сегодня закрыты Гонконг и Австралия, а также Великобритания сегодня днем и ряд второстепенных мест, неудивительно, что азиатские рынки сегодня спокойны. Новостная хроника выходных дней была относительно спокойной. Случаи заболевания омикроном растут в США и Европе, и, хотя рынки действительно оценили менее опасный штамм, перебои в поставках товаров и услуг из-за изоляции работников, особенно авиаперелетов, по-видимому, являются основными последствиями до сих пор. Это, скорее всего, вызовет лишь кратковременные нервы, поскольку история глобального восстановления на 2022 год все еще продолжается. Расхождение между Brent и WTI сегодня утром, скорее всего, может быть заложено в эту дверь.В Китае промышленная прибыль выросла на здоровые 38% (с начала года) в годовом исчислении в ноябре по сравнению с 42% в октябре, но значительно превысила прогноз 34%. Неопределенность в секторе недвижимости по-прежнему сдерживала в целом сильные данные по сектору. На этой ноте Народный банк Китая в субботу заявил, что они будут защищать законные права покупателей жилья и оказывать большую поддержку реальному сектору экономики. Целенаправленное стимулирование - это тема, появившаяся в последнее время в Китае, в отличие от предыдущих стратегий стимулирования. Агентство Рейтер также сообщило, что Evergrande добилась прогресса в возобновлении строительства жилья и что ее председатель заявил, что в декабре компания поставит 39 000 единиц жилья. Однако эта порция позитивных новостей компенсируется увеличением числа случаев заболевания омикроном в Китае, в результате чего рынки находятся в состоянии ожидания.Неудивительно, что глобальный календарь данных на этой неделе довольно скуден, особенно для выпусков уровня 1. Заголовки будут по-прежнему доминировать во внутридневных движениях при тонкой торговле. Для Азии главное событие произойдет в пятницу, когда Китай опубликует официальные индексы деловой активности в производственном и непроизводственном секторах. Недавнее падение цен на промышленные сырьевые товары должно стимулировать производство, в то время как непроизводственная сфера выглядит уязвимой для рисков снижения потребительских настроений и вирусных ограничений.В противном случае, опыт подсказывает мне, что эта неделя будет праздником или голодом, с небольшим промежутком между ними. Либо ролик с заголовками спровоцирует уродливые внутридневные движения ликвидности, ослабленной в праздничные дни, либо волатильность останется настолько плоской, что, если бы это была ЭКГ, врачи и медсестры кричали бы синий код. В то же время размышления о том, как наилучшим образом использовать остатки рождественской еды, могут оказаться более продуктивным способом действий.В заключение я хотел бы отметить кончину архиепископа Десмонда Туту в минувшие выходные. Мне посчастливилось провести с ним пару часов в рамках моей программы MBA в Кейптауне в 2014 году. Потрясающий интеллект, доброе сердце, патриотичный южноафриканец и отличное чувство юмора были моим главным впечатлением. Я знаю это, так как он заставил меня некоторое время стоять в углу лицом к стене за то, что я киви, в качестве наказания за то, что Все черные победили Спрингбоков в регби. Он отдал свое сердце, чтобы попытаться исцелить Южную Африку, и дал обществу в целом больше, чем когда-либо брал. Нам нужно больше таких людей, как он, в мире. Р.И.П. Архиепископ Туту, для меня это большая честь.Азиатские акции колеблются между слегка смешанными и неизменнымиАзиатские фондовые индексы спокойно стартовали на этой неделе, и в выходные практически не было конкретных факторов, способствующих росту цен, рынки Австралии, Новой Зеландии и Гонконга закрылись, а также Великобритания сегодня днем. В связи с сокращением объемов продаж в праздничные дни Nikkei 225 снизился на 0,25%, в то время как Kospi снизился на 0,10%.Материковый Китай немного в плюсе после позитивных новостей от Evergrande и Народного банка Китая в минувшие выходные, которые смягчаются ростом числа случаев заражения вирусом. Индекс Shanghai Composite вырос на 0,18%, а индекс CSI 300 вырос на 0,05%.В региональном разрезе Сингапур не изменился, в то время как Куала-Лумпур вырос на 0,65%, а Бангкок - на 0,20%. Тайбэй вырос на 0,86%, Манила снизилась на 0,10%, а Джакарта выросла на 0,15%. Фьючерсы на американские акции возобновили торги сегодня и также проходят спокойную сессию. Фьючерсы на Nasdaq выросли на 0,25%, фьючерсы на S&P 500 выросли на 0,10%, в то время как фьючерсы на Dow не изменились. Похоже, что сегодня в этом пространстве играют только скучающие дантисты из Миннесоты.Если не считать главного сюрприза, я ожидаю, что сегодня днем Европа будет следовать примерно той же схеме.Доллар США торгуется бокомВалютные рынки находятся в праздничном режиме и, скорее всего, останутся таковыми до середины следующей недели. Индекс доллара практически не изменился с пятницы на отметке 96,11, что ознаменовало три дня боковых торгов. Во всяком случае, доллар США выглядит уязвимым для позитивных заголовков, которые все еще находятся на вирусном фронте на этой неделе, с поддержкой между 95,80 и 95,85 - важным уровнем для мониторинга. Ликвидность еще больше снижается в Азии из-за нескольких праздников в региональных центрах.Основные валюты продолжают колебаться: пара EUR/USD составляет 1,1320, пара GBP/USD - 1,3410, пара USD/JPY - 114,40, пара AUD/USD - 0,7235, пара NZD/USD - 0,6820 и пара USD/CAD - 1,2810. Ничто из этого не сильно изменилось с прошлого четверга. Возвращение американских рынков сегодня днем и гномы Уолл-стрит должны увидеть, что волатильность немного повысится сегодня вечером.Азиатские валюты продолжают торговаться в диапазоне, так как азиатский межбанковский рынок, похоже, закрылся на год. Более сильный юань продолжает сдерживать азиатский валютный рынок от негативных изменений настроений.Пара USD/TRY упала почти на 6,0% в пятницу, так как интервенция и эффективная гарантия центрального правительства в лире по депозитам для розничных вкладчиков продолжают действовать. Пара USD/TRY сегодня выросла на 3,50%, и, похоже, сейчас пара USD/TRY формирует базу на уровне 10,0000. Властям Турции, возможно, будет сложнее обеспечить дальнейшее повышение курса лиры, и я буду следить за их данными по иностранным резервам в будущем, чтобы получить больше сигналов о том, когда следует возобновить короткую торговлю с Эрдоганом.Нефть марки Brent и нефть марки WTI находятся на стадии редкого расхожденияЦены на нефть торговались боком из-за низкой ликвидности и участия в пятницу, нефть марки Brent немного снизилась до 75,90 доллара за баррель, а WTI снизилась до 73,20 доллара за баррель. Однако сегодня в Азии мы наблюдаем редкое расхождение в направлении ценообразования. Нефть марки Brent подорожала на 0,70% до 76,40 доллара, в то время как нефть марки WTI подешевела на 0,65% до 73,20 доллара за баррель.Я полагаю, что здесь действуют две разные истории, объясняющие ценовое действие. В минувшие выходные CNN сообщило, основываясь на спутниковых фотографиях, что Саудовская Аравия производит баллистические ракеты при содействии Китая недалеко от Рияда. Эскалация гонки вооружений между Саудовской Аравией и Ираном - такая же веская причина для покупки нефти марки Brent, как и любая другая.В США сотни рейсов были отменены в минувшие выходные из-за нехватки персонала, поскольку сотрудники авиакомпаний вынуждены изолироваться из-за инфекции Covid-19, в частности omicron. Снижение поездок, равное снижению экономической активности в США, равно снижению WTI, эталона американской нефти. Однако импульс приглушен, и я сомневаюсь, что любая из этих историй окажет длительное влияние на цены на нефть.Нефть марки Brent имеет сопротивление на уровне 77,05 доллара за баррель, что соответствует ее 100-дневной скользящей средней (DMA). Он имеет поддержку на уровне 75,70 доллара. WTI имеет сопротивление на уровне 74,10 доллара, его 100-дневная средняя, и поддержку на уровне 72,30 доллара за баррель.Праздничное хеджирование рисков поднимает золотоХеджирование предпраздничных рисков, похоже, привело к росту цен на золото в пятницу, поднявшись на 0,27% до 1808,50 доллара за унцию. В Азии объемы снижаются, а золото подорожало еще на 0,13% до 1810,80 доллара.Попытки золота обеспечить значимое восстановление остаются неубедительными, поскольку трейдеры сокращают длинные позиции при первых признаках проблем внутри дня. Он сталкивается с двойной вершиной в районе 1815,00 долларов, что станет серьезным препятствием перед 1840,00 долларов. Поддержка находится на уровне 1790,00 долларов, за которой следует 1780,00 долларов за унцию. От 1790,00 до 1815,00 долларов я по-прежнему призываю к диапазону на неделю.Поскольку доллар США в данный момент выглядит более уязвимым к позитивным вирусным настроениям, золото потенциально может вырасти в течение этой недели, но я бы не стал ставить на то, что оно поддержит этот ...
Каковы некоторые из лучших возможностей на валютном рынке в этом году2021 год, несомненно, является решающим периодом для торговли валютами. Большие прибыли зарабатываются в неспокойные времена, когда волатильность перекошена. Ликвидность, корреляция и кредитное плечо в настоящее время агрессивно перемещают все классы активов и стряхивают самые слабые активы, которые вызвали эти враждебные движения ко всем валютным парам. Несмотря на бедственное положение, появилось множество возможностей, и некоторые валютные пары следует держать в списке наблюдения трейдера, пока не будут раскрыты реальные инвестиционные возможности. 2020 год закончился, но шоки, которые вызвали трещины на финансовых рынках тогда, все еще сохраняются в 2021 году, поскольку полное восстановление все еще продолжается.USDTRYРазвивающиеся рынки в настоящее время вновь демонстрируют многочисленные признаки слабости. Причиной такой хрупкости является укрепление доллара США и рост процентных ставок в США. В последнее время инвесторы снизили свой аппетит к риску, в то время как рост процентных ставок увеличил издержки для экономик, имеющих большие суммы долга в долларах США. Ожидается, что турецкая лира еще больше обесценится, поскольку процентные ставки в США все еще растут.Читать еще: Как определяются процентные ставкиUSDCADЭта пара сильно коррелирует с процентными ставками в США и колебаниями цен на сырую нефть. Если процентные ставки в США поднимутся до 2% к концу года, а сырая нефть не сможет подбодрить быков, то позиция на покупку в этой паре, несомненно, добавит стоимости длинному долларовому портфелю.USDCNHНакопление долга Китая определенно занимает одно из самых больших мест в новейшей истории. Такой быстрый рост долга создает повышенные финансовые риски для юаня. Понятно, что в последнее время доллар США ослаб по отношению к юаню, однако в долгосрочной перспективе в игру вступают многие тревожные факторы. Эксперты обеспокоены тем, что долг Китая растет необычными темпами, что обычно приводит к финансовым спадам. В долгосрочной перспективе рост уровня государственного долга Китая создаст серьезные угрозы. Чтобы бороться с последствиями, сокращение доли заемных средств в активах будет неизбежным и фатальным для всех классов активов, что приведет к тому, что инвесторы переведут свои инвестиции в доллар-убежище.Читать еще: Почему использование кредитного плеча популярно в торговле на рынке ФорексEURNOKОжидается, что банк Norges повысит процентные ставки позже в 2021 году. Более высокие процентные ставки при более высоких ценах на сырую нефть, безусловно, укажут на более сильный NOK. Если сырая нефть снова протестирует уровень цен в 67 долларов, то шортинг EURNOK будет звучать довольно прибыльно.EURGBPТесная географическая связь и торговые разногласия между Европой и Великобританией затрудняют торговлю и прогнозирование этой пары. На недельном графике пара торгуется в неустойчивом диапазоне. Евро может не удержаться в долгосрочной перспективе из-за многих проблем доверия и политических проблем, возникших в еврозоне после пандемии. Если Банк Англии попытается повысить свои процентные ставки, когда евро рухнет, короткие позиции по этой паре будут довольно прибыльными.Читайте продолжение в Части 2…Читать еще: Нефть марок Brent и WTI: в чем заключаются ...
Технология в большей степени повлияла на многие компании, социальную жизнь, образование, правительство и банковскую систему. Тень этого цифрового прогресса упала и на финансовый рынок. Поэтому они влияют на жизнь инвесторов, трейдеров и даже брокеров.Сегодня, независимо от того, являетесь ли вы брокером или трейдером, вам нужно использовать технологии, чтобы добиться успеха. Этот отчет проливает свет на многочисленные способы, с помощью которых технологии влияли на торговлю на финансовых рынках и стимулировали ее.Технологический прогресс и брокерВ прошлом инвесторы и трейдеры обычно посещали биржу и выкрикивали активы, которыми они хотели бы торговать. Этот сценарий был более распространен в торговле на фондовом рынке. К счастью, все перешло на цифровые платформы, что делает торговлю мгновенной и более простой. Теперь нет никакой необходимости кричать о приказе. Вместо этого для выхода на мировой финансовый рынок требуется простой логин с вашего мобильного устройства или ПК и непрерывное подключение к Интернету. Весь процесс занимает менее двадцати секунд.Более того, анализ рынка и исследования значительно продвинулись вперед. В прошлом этот процесс был немного утомительным. Трейдеры должны были посетить библиотеку или связаться с фирмой, чтобы собрать информацию о своих торговых заказах. Сегодня вы можете получить доступ к этой информации мгновенно с помощью передовых исследовательских и аналитических инструментов, предлагаемых брокерами.Читать еще: Понимание финансового рынкаЦифровая торговля и улучшенные перспективыТехнология полностью изменила взгляды трейдеров на торговлю. Например, технология привела к высокочастотной торговле. Он проложил путь для продажи и покупки активов в течение короткого промежутка времени. Мы можем связать высокочастотную торговлю с дневной торговлей.Это повлияло на жизнь инвесторов, поскольку сделало весь инвестиционный процесс простым и снизило финансовый риск. Даже есть огромные шансы, что вы можете заработать огромную сумму за один торговый день.Изучите эффективность торговли в реальном времениИспользование современных компьютеров и устройств облегчило покупку и продажу активов. Кроме того, они дают простое и быстрое отображение соответствующих цен. Он помогает брокерам и трейдерам проверить детали и стоимость данной сделки или актива в течение нескольких секунд. Более того, предоставленная информация является достоверной и ей можно доверять. Если вы нацелены на какую-либо компанию для инвестиций, вы можете собрать много данных, прежде чем тратить свои с трудом заработанные средства.Помимо этих преимуществ, наиболее существенным преимуществом технологии в торговле является то, что она смягчает человеческие ошибки в торговле и сделках. Большинство транзакций сегодня совершается через цифровые платформы или компьютеры. Благодаря этому сейчас очень просто и легко проверить прогресс компании и прошлые результаты, в которые вы решили инвестировать.Читать еще: Кто такой брокер? О посреднике, который помогает инвесторам покупать акцииПродвинутые платформы с функциями для снижения потерьРасширенные функции, такие как защита от отрицательного баланса и стоп-лосс ордер уменьшили потери. С помощью этой функции вы можете установить цену ниже которой вы не хотите торговать. Он автоматически закроет вашу сделку, если рыночные цены коснутся этой цены или опустятся ниже этого уровня.Использование мобильных приложений для торговлиБыло разработано множество мобильных торговых приложений, которые обеспечивают легкий доступ к финансовому рынку. Кроме того, поставщики финансовых услуг думают о повышении удобства торговли для своих клиентов и предлагают различные приложения. Более того, внедрение этих приложений сделало торговлю возможной независимо от времени и места. Кроме того, торговые сборы значительно снизились, что повлияло на общий оборот. С этими сниженными сборами трейдеры теперь могут использовать в торговле бльше средств и генерировать больше прибыли.Самыми популярными приложениями в этом списке являются MetaTrader 4 и его преемник MetaTrader 5. Читать еще: Форекс-брокер: как найти и выбрать лучшего и надежного брокераMetaTrader 4Это приложение представляет собой полноценную онлайн-торговую платформу, совместимую со всеми мобильными устройствами Android. Он позволяет трейдерам выбирать из тысяч сервисов и сотен поставщиков финансовых услуг. Платформа предоставляет все необходимое для успешной торговли: торговую историю и графики. Другие особенности платформ включают в себя:Полный контроль над торговлей и торговым счетомНесколько режимов выполнения30 технических индикаторовПроверка баланса в режиме реального времениДевять таймфреймов24 аналитических объектаГрафик и графики для анализа рынкаЛоманая линия и японские свечиЧитать еще: Форекс-брокер: как найти и выбрать лучшего и надежного брокераMetaTrader 5Миллионы трейдеров по всему миру выбирают Meta Trader 5 из-за его привлекательных функций, превосходных инструментов и фундаментального и технического анализа. MT 5 также позволяет автоматически торговать с помощью торговых сигналов и роботов. Платформа совместима с мобильными версиями и настольными компьютерами, а также вы можете связаться с устройством через Интернет. Другие дополнительные преимущества включают в себя:Шесть видов отложенных ордеров21 таймфреймИнвесторы могут писать и изменять сценарииИспользует MQL538 технических средств44 аналитические инструментыПростая и эффективная платформа для торговлиЧитать еще: Что такое фундаментальный анализ и как его использоватьМолниеносные транзакции Все вы должны согласиться с тем, что все транзакции в настоящее время являются мгновенными и быстрыми. В прошлом люди совершали каждую сделку по телефону или кричали от одного человека к другому.Теперь все это перешло из ручного в цифровое. Результатом молниеносных сделок является быстрая торговля. Теперь вы можете сосредоточиться и потратить на несколько сделок. Трейдеры также могут реагировать на каждый сдвиг рынка, помогая им использовать каждую прибыльную торговую возможность.Точное принятие решенийПри быстром доступе к бесперебойному подключению к Интернету трейдеры и инвесторы могут получить все необходимые им данные. Эта информация помогает им прийти к потенциальному решению, а не зависеть от чужих рекомендаций и анализа рынка. Они также могут легко загружать отчеты о деятельности различных компаний и самостоятельно принимать инвестиционные решения.Более того, в дополнение к этим жизненно важным данным они также получают продвинутые инструменты, которые анализируют вашу торговлю по различным параметрам. Это означает, что вам не нужно проходить через многочисленные веб-сайты. Технология обеспечила все необходимое для принятия обоснованных решений. Итог Это эпоха нового цифрового прогресса. Трейдеры, инвесторы и брокеры также перешли на передовые, ультрасовременные и эффективные цифровые платформы, которые сократили время торговли и улучшили свои торговые стандарты. Кроме того, они предоставляют трейдерам возможность протестировать современные тенденции рынка. Таким образом, это помогает им извлекать выгоду из внезапных изменений на ...
Представляем обзор по:Банку АвстралииЕвропейскому центральному банку (ЕЦБ)Банку КанадыФедеральной резервной системе США (ФРС)Резервный банк АвстралииБанк держит линиюНе было никаких сюрпризов в последнем решении РБА по ставке в начале этого месяца. Денежная ставка и 3-летняя целевая доходность были сохранены на уровне 0,10%. Уровень покупок облигаций также не изменился и остается на уровне 100 миллиардов австралийских долларов. РБА также признал, что отечественная экономика восстанавливается быстрее, чем ожидалось, и большинство фирм уже начали погашать кредиты. РБА действительно наметил свою ближайшую перспективу, прежде чем рассматривать вопрос о повышении ставок. Во-первых, они хотят видеть рост занятости и возвращение к жесткому рынку труда. Во-вторых, инфляция должна быть в целевом диапазоне 2-3%. Самое главное, что это произойдет не раньше 2024 года.Читать еще: Причины инфляцииЭкономические прогнозыУровень безработицы, по прогнозам, останется на уровне 6% в 2021 году и снизится до 5,5% в конце 2022 года. Ожидается, что инфляция CPI временно повысится из-за некоторых краткосрочных факторов, а ВВП, как ожидается, вырастет на 3,5% в течение 2021 и 2022 годов. РБА может сказать, что ставки не вырастут до 2024 года. Однако, если рынок поставит под сомнение доверие к РБА, ожидайте сильного роста цен на AUD в результате повышения ставки. Помните, что РБА не хочет, чтобы его воспринимали как опережающего Федерального резерва. РБА объявил о покупке облигаций в ответ на быстрый рост доходности облигаций. РБА был готов сделать это снова, если потребуется. Таким образом, подобно ЕЦБ (см. Ниже), темпы покупки облигаций могут быть ускорены, чтобы соответствовать росту доходности. В целом никаких сюрпризов, и австралийский фунт (AUD) должен оставаться поддержанным на более глубоких падениях против швейцарского фунта (CHF) и японской йены (JPY). Никаких изменений от РБА на следующем заседании не ожидается, хотя последние австралийские данные были обнадеживающими, особенно по занятости.Читать еще: Что такое облигация? Как получать стабильный доход, одалживая деньгиЕвропейский Центральный банкПрезидент Кристин Лагард, -0,50%, Под давлением медленного развертывания вакциныНа своем последнем заседании в этом месяце ЕЦБ сохранил процентные ставки без изменений, как и ожидалось. Они также сохранили размер покупки облигаций (PEPP) без изменений на уровне 1,85 трлн евро. Однако, как и РБА,они ожидают, что темпы покупки облигаций будут более быстрыми в течение первых месяцев года. ЕЦБ согласовал ежемесячный целевой показатель покупки PEPP ниже 100 миллиардов евро, но выше 60 миллиардов, наблюдавшихся в феврале. В статье источников после решения ЕЦБ говорилось, что существуют различные мнения по поводу того, нужно ли разматывать недавний рост доходности. Помните, что, ускоряя покупку облигаций, вы снижаете доходность. Таким образом, ЕЦБ разделен точно так же, как разделен рынок. Является ли рост доходности признаком экономического подъема или угрозой экономическому подъему? Увеличение скорости покупки облигаций рассматривается как достаточное условие для прекращения любых беспорядочных действий на рынке облигаций на данный момент. На 2021 год инфляция была повышена до 1,5% с 1,0%, но долгосрочная инфляция сохранялась на уровне 1,4% в течение 2023 года. Таким образом, ожидается краткосрочное и временное инфляционное движение вверх, аналогичное тому, что ожидает РБА.Действия ЕЦБ не были особенно удивительными. Однако если покупки облигаций ускорятся до 100 млрд и, что самое главное, останутся ускоренными, то это должно оказать более негативное влияние на евро. Из пакета PEPP в размере 1,85 млрд евро еще предстоит приобрести около 1 трлн евро, так что у ЕЦБ есть достаточно возможностей для ускорения (или замедления) покупки облигаций. Замедление покупок PEPP - это также вариант, о котором Лагард напомнила рынку, так что здесь есть два риска. Однако в связи с тем, что Германия недавно продлила свой локдаун и внедрение вакцины затянулось для Европы, это благоприятствовало бы продавцам Евро Доллар США (EURUSD), особенно учитывая, что ФРС была довольно равнодушна к росту доходности 10-летних облигаций США.Читать еще: История и цели создания Европейского Центрального Банка (ЕЦБ)Банк КанадыУуправляющий Тифф Маклем, 0,25%, Читать еще: Все, что вам нужно знать о Банке КанадыОптимистично, но осторожно относится к низкооплачиваемой работе.Под итогам заседания 10 марта процентные ставки остались неизменными на уровне 0,25%, а покупки облигаций продолжатся темпами $4 млрд в неделю. Однако Банк Канады по-прежнему не хочет повышать ставки, и Совет управляющих ожидает, что экономический спад не будет преодолен до 2023 года. Экономика в настоящее время на 1% выше, чем ожидал Банк Канады, и с точки зрения тона один из самых оптимистичных центральных банков. Банк Канады ожидает, что инфляция временно поднимется выше 2% к 3% в ближайшие месяцы. Ожидается, что эта инфляция будет вызвана ценами на многочисленные товары и услуги, которые резко упали во время пандемии, и ростом цен на нефть. Еще один центральный банк видит рост инфляции, по крайней мере временно.Одной из главных проблем заседания Банка Канады по ставкам была потеря рабочих мест. Они сосредоточены среди работников низкого возраста, молодежи и женщин. Эта тема была поднята заместителем губернатора Шембри на следующий день после заседания ставки, который заявил, что рынок труда по-прежнему далек от полного восстановления. Вы можете прочитать его заявление здесь.Читать еще: Как определяются процентные ставкиРынок жилья в Канаде укрепился. Это связано с низкими процентными ставками, стимулирующими покупку жилья. Люди также ищут больше места в блокировках. ВВП вырос на +9,6% в 4 квартале 2020 года во главе с сильным накоплением запасов. Ожидается, что рост ВВП в первом квартале 2021 года будет положительнымЛичные сбережения растут, как и большая часть развитых стран. Однако Банк Канады не уверен, как именно эти сбережения будут потрачены в будущем. Очевидно, что вокруг царит более осторожный тон, поэтому люди будут медленнее тратить сбережения. По данным Банка Канады, большинство людей сейчас делают со своими сбережениями следующее: кладут их в банк в качестве депозитов (личные депозиты выросли на 150 миллиардов долларов), выплачивают долги, покупают дома (подпитывая сильный рынок жилья), покупают финансовые активы и пенсионные планы. То, что происходит с избыточными сбережениями, важно, поскольку этого достаточно, чтобы повлиять на направление канадской экономики. Вот почему Банк Канады спросил респондентов, что люди будут делать со своими сбережениями. 5% планируют потратить все это в 2021 году, а 14% планируют потратить немного. Этот опрос был проведен в ноябре. Банк Канады работает над повышением уровня потребления на душу населения до 500 долларов, но если перспективы вокруг COVID-19 быстро улучшатся, то больше этих сбережений будет поставлено на карту. Можно было бы ожидать, что в ноябре люди будут более осторожны, чем сейчас.Читать еще: Нефть марок Brent и WTI: в чем заключаются различияБанк Канады настроен оптимистично, но признает риски. Цены на нефть благоприятны, и ожидается, что экономика не сократится сейчас в первом квартале. А пока ожидайте покупателей кпанадского доллара (CAD) на провалах. Обратите внимание на сильные данные по занятости 12 марта, когда канадские работодатели снова начинают работать. Кроме того, обратите внимание, что среди целевой группы Банка Канады, состоящей из низкооплачиваемых работников, наблюдался хороший прирост рабочих мест. Это должно было успокоить Банк Канады. Следующим шагом Банка Канады будет упоминание о сокращении покупок облигаций. На самом деле это произошло вскоре после того, как было напечатано последнее предложение, и банк объявил о прекращении программ функционирования программ для COVID во вторник. До тех пор, пока не будет никаких дальнейших негативных сюрпризов, и если спрос на нефть останется высоким, то стоит рассмотреть вопрос о силе CAD по отношению к Евро (EUR).Помните, что более сильная нефть поддерживает канадский доллар (CAD), поскольку около 17% всего канадского экспорта связано с нефтью. Существует отрицательная корреляция между американским долларом и канадским (USD/CAD) и нефтью, которая в последнее время сломалась. Главным экспортером Канады является сырая нефть на сумму более 66 миллиардов долларов и около 15,5% от общего объема экспорта Канады.Федеральная резервная система СШАПредседатель: Джером Пауэлл. Читать еще: Что такое ФРС: история, структура и функцииФедеральная резервная система придерживается сценария "никаких повышений ставок до 2024 года".Ставка осталась неизменной на уровне 0,25%, а QE - на уровне 120 миллиардов долларов в месяц. Заголовок гласил, что "процентная ставка не повышается до 2024 года". Однако ситуация немного изменилась, и теперь все больше членов совета директоров видят более раннее повышение процентных ставок. Хотя продолжающийся рост доходности после FOMC показывает, что рынок пока сосредоточен на более раннем, чем ожидалось, повышении ставок.Однако ФРС действительно видит улучшенные перспективы роста. Ожидаются некоторые восходящие прогнозы роста, инфляции и сокращения безработицы. Главный посыл Пауэлла состоял в том, что "худших экономических результатов удалось избежать". ВВП на 2021 год был пересмотрен в сторону повышения до 6,5% с 4,2%. Безработица на 2021 год была пересмотрена ниже до 4,5% с 5,0%, а инфляция пересмотрена до 2,4% с 1,8% (чтобы отразить ожидания переходной инфляции, такие как РБА, Банк Канады и ЕЦБ).Таким образом, Федеральная резервная система придерживалась голубиного сценария. По-прежнему никаких ставок не ожидается до 2024 года. Так думают в ФРС. Однако рынок не был в этом убежден. Фьючерсы на евродоллары (EUR/USD) предполагают повышение ставки в марте 2023 года и три повышения ставки в этом году. Таким образом, вопрос заключается в следующем: " ФРС чувствует рынок или отстала от рынка?". В целом, если экономические условия продолжат улучшаться, то ФРС повысит ставки раньше 2024 года. Это привело к некоторому укреплению доллара после заседания FOMC, и с учетом любых новых событий разумно ожидать некоторого укрепления доллара на следующем заседании отсюда. Сила доллара на этой неделе была в основном связана с потоками риска, так что именно поэтому США росли, несмотря на падение доходности 10-летних облигаций США.Читать еще: FOMC: что это такое и что он ...
Канадский доллар, или "луни", является национальной валютой Канады, известной под аббревиатурой CAD. Это неизменно одна из восьми наиболее торгуемых валютных пар в мире. Читайте дальше, чтобы узнать больше об экономике Канады, истории ее валюты и соображениях, которые следует учитывать при торговле ею.Экономика КанадыЭкономика Канады занимает девятое место в мире по номинальному ВВП с ВВП в 1,5 трлн канадских долларов по состоянию на 2020 год. Банк Канады является центральным банком страны, который отвечает за поддержание финансовой стабильности и надзор за денежно-кредитной политикой.История экономики Канады описывает путь от местного общества охотников и земледельцев с торговлей такими предметами, как мех и бобровые шкуры, до урбанизации и индустриализации после прибытия европейских поселенцев в 16 веке. Хотя, как и во многих развитых странах, в экономике страны сегодня доминируют услуги, природные ресурсы Канады, такие как нефть, природный газ, древесина и различные полезные ископаемые, придают первостепенное значение первичному сектору страны.Его экономика также может похвастаться сильной индустрией коммерческого рыболовства и морепродуктов, а также быть лидером в области развлекательного программного обеспечения. Объем экспортной торговли Канады составляет около 390 миллиардов долларов, причем крупнейшим торговым партнером являются США, на долю которых приходится 338,2 миллиарда долларов из этой цифры. Китай занимает отдаленное второе место, импортируя товаров из Канады на 18,8 миллиарда долларов. Что касается импорта, то Канада полагается на США на 51,3% своего импорта, который в 2020 году составит 222 миллиарда долларов.История канадского доллараИстория канадского доллара началась вскоре после создания Канадской конфедерации в 1867 году. До введения валюты ранние периоды бартера среди инуитов и коренных народов уступили место принятию британского фунта и валют, привязанных к доллару США, когда изменились схемы расчетов.Канадский доллар первоначально был частично обеспечен золотом, но Канада окончательно отошла от золотого стандарта после решения Великобритании сделать это во время Великой депрессии в 1931 году. С тех пор канадский доллар перешел между фиксированным и плавающим обменными курсами.Банк Канады был основан в 1935 году и первоначально выпустил серию из десяти канадских банкнот, количество которых со временем уменьшилось. Вскоре после этого зафрахтованным банкам страны были предоставлены меньшие полномочия по выпуску собственных банкнот, и в середине 20-го века Банк Канады стал единственным эмитентом бумажной валюты.Читать еще: Все, что вам нужно знать о Банке КанадыЧто движет ценой канадского доллара?На цену канадского доллара влияет ряд фундаментальных факторов, которые влияют на предложение и спрос на валюту. К ним относятся:Кредитно-денежная политикаКогда центральные банки стремятся обуздать чрезмерную инфляцию, они часто рассматривают возможность повышения процентных ставок, чтобы стимулировать превышение сбережений над расходами в экономике и снизить рост цен на товары и услуги. В свою очередь, более высокие процентные ставки привлекают иностранные инвестиции, в данном случае увеличивая спрос на канадский доллар и повышая его стоимость по отношению к другим валютам.Примером этого было 12 июля 2017 года, когда Банк Канады впервые за семь лет повысил ставки, снизив USD/CAD с 1,2913 до 1,2422 в течение следующих двух недель.Цены на нефтьЦены на нефть тесно связаны с укреплением канадского доллара, особенно в валютной паре USD/CAD, из-за статуса Канады как одного из крупнейших мировых производителей нефти и ценообразования на этот товар в долларах США. Когда из Канады в США поступает большой объем нефти, создается спрос на канадские доллары, что приводит к росту CAD и часто к снижению пары USD/CAD.Высокая цена на нефть также означает более высокие доходы Канады от экспорта в долларах США, что также способствует росту канадского доллара. И наоборот, более низкий спрос и более низкие цены уменьшают приток доллара США в Канаду, снижая курс канадского доллара и оказывая бычий эффект на пару USD/CAD. Примером этого стал обвал цен на нефть в марте 2020 года, когда канадский доллар, в свою очередь, упал по отношению к целому ряду валют.Конечно, торговый баланс касается целого ряда других видов сырья, а также коммерческих и промышленных товаров, поэтому трейдеры, заинтересованные в CAD, должны держать руку на пульсе того, как со временем развиваются другие ключевые секторы Канады.Читать еще: Нефть марок Brent и WTI: в чем заключаются различияВыпуски экономических данных/новостные событияВыпуски данных способны передавать фундаментальную информацию, которая может вдохновить трейдеров занять позицию по определенным валютам. Например, инфляция, измеряемая индексом потребительских цен, может влиять на процентные ставки, как обсуждалось выше, а это означает, что трейдеры могут ожидать, что стремительная инфляция вызовет повышение ставок, что приведет к увеличению спроса на CAD.Другими показателями, на которые следует обратить внимание, являются настроения, которые показывают, являются ли трейдеры чистыми или короткими, доверие потребителей, которое может быть ориентиром для направления экономики, розничные продажи, услуги и производственные индексы деловой активности, а также сам ВВП, окончательный показатель экономической активности.Популярные валютные пары с канадским долларомUSD/CADUSD/CAD - это тикер форекс для обозначения обменного курса между долларом США и канадским долларом. Он сообщает трейдерам, сколько канадских долларов необходимо для покупки одного доллара США в режиме реального времени.Пара стабильно входит в десятку наиболее торгуемых валютных пар в мире, и поэтому трейдеры могут рассчитывать на хорошую ликвидность и узкие спреды.Поскольку пара связана как с экономикой США, так и Канады, трейдеры должны помнить о событиях, которые могут повлиять на каждую из них, таких как политика Федеральной резервной системы и Банка Англии, а также разница в процентных ставках между центральными банками. Кроме того, из-за корреляции CAD с сырьевыми товарами, такими как нефть, и его ценообразования в долларах США, полезно наблюдать за ценой на нефть, чтобы понять, куда может направиться пара USD/CAD дальше.Читать еще: USD/CAD: что нужно знать при торговле этой валютной паройEUR/CADEUR/CAD - это тикер форекс для обозначения обменного курса между евро и канадским долларом. Он сообщает трейдерам, сколько канадских долларов необходимо для покупки одного евро в режиме реального времени.Поскольку пара EUR/CAD не входит в десятку наиболее торгуемых пар, она менее ликвидна, чем основные пары, такие как USD/CAD. Однако он может быть более волатильным, чем многие основные валюты, что приводит к потенциально прибыльным движениям – а также, конечно, к соразмерному риску. Как и в случае со всеми парами CAD, трейдеры должны помнить о влиянии цен на нефть, а также о заседаниях Европейского центрального банка в дополнение к заседаниям Банка Англии.AUD/CADAUD/CAD - это тикер форекс для обозначения обменного курса между австралийским долларом и канадским долларом. Он сообщает трейдерам, сколько канадских долларов необходимо для покупки одного австралийского доллара в режиме реального времени.Как еще одна из менее торгуемых пар, AUD/CAD менее ликвидна, чем основные пары, и также может демонстрировать большие колебания. Хотя Австралия и Канада не так много торгуют друг с другом, они обе имеют статус сырьевых валют, что означает, что на силу каждой валюты могут влиять структуры спроса и предложения в соответствующей стране и отношения с их торговыми партнерами.Часы торговли CADКанадский доллар доступен для торговли 24 часа в сутки, пять дней в неделю – с 10 вечера (по Гринвичу) в воскресенье вечером до 10 вечера (по Гринвичу) в пятницу вечером.Лучшее время дня для торговли CAD будет зависеть от того, на какой паре вы решите сосредоточиться. Как правило, каждая пара будет демонстрировать наибольшее движение, когда ее сессии пересекаются, но это меньше беспокоит наиболее торгуемую пару CAD, поскольку USD/CAD разделяет большинство одних и тех же часовых ...
.jpg "AUD/USD, EUR/USD, GBP/USD, USD/CAD, USD/CHF, USD/JPY, EUR/GBP, USD/KRW, USD/CNY")
Лучшие пары форекс для торговли часто являются наиболее ликвидными, предлагая трейдерам низкие спреды и более быстрое исполнение. Узнайте о 10 наиболее торгуемых валютных парах в мире и о том, как вы можете начать торговать ими.Что делает форекс-пару лучшей для торговли?Лучшая валютная пара для торговли в конечном счете будет зависеть от вашей торговой стратегии, но, в целом, наиболее популярными валютными парами являются те, которые являются ликвидными, испытывают волатильность и имеют приличный объем в то время суток, когда вы хотите торговать.Давайте рассмотрим каждый аспект более подробно.ЛиквидностьРынок форекс известен своей высокой ликвидностью, что означает, что сделки могут быть совершены быстро и эффективно. Но не все валюты обладают одинаковой ликвидностью.Основные валютные пары составляют до 75% объема рынка Форекс, что облегчает торговлю ими, чем второстепенными и экзотическими парами, поскольку у них большинство покупателей и продавцов. Неудивительно, что все эти пары содержат доллар США – из-за огромных размеров американской экономики.Чем больше ликвидность, тем меньше спред, что означает, что базовая рыночная цена не должна сильно меняться, чтобы ваша сделка была прибыльной.В нормальных рыночных условиях часто существует спред в 1-5 пунктов между предложением и предложением по основным валютным парам и ликвидными кросс-курсами. Но когда ликвидность низкая, этот разрыв может увеличиться, и поэтому для покрытия ваших комиссионных потребуется больше капитала.ВолатильностьРазные валютные пары будут испытывать разную скорость изменения своего обменного курса, более известную как волатильность. Это повлияет на ваше решение о том, чем торговать, поскольку может увеличить риск.Трейдеры, заинтересованные в открытии долгосрочной позиции, могут выбирать менее волатильные пары, в то время как краткосрочные спекулянты могут быть счастливы получать меньшую прибыль от быстрых ценовых движений много раз в день.Движение на рынке форекс измеряется пипсами, которые являются последним десятичным знаком в котируемой цене валюты. Таким образом, краткосрочные трейдеры будут искать валютные пары с наибольшими значениями пунктов.Читать еще: Что такое волатильность рынка и как ее использоватьВремя сутокРазными парами будет лучше торговать в разное время суток. Почему? Потому что время суток сильно влияет на то, насколько ликвиден рынок и насколько сильное ценовое движение он, вероятно, увидит.ПараТокиоЛондонНью-ЙоркEUR/USD7611492GBP/USD9212799USD/JPY516659AUD/USD778381NZD/USD627270USD/CAD579696USD/CHF6710283EUR/JPY102129107GBP/JPY118151132AUD/JPY98107103EUR/GBP786147EUR/CHF7910984Глядя на среднее движение основных валютных пар в пунктах во время каждой торговой сессии форекс, мы можем видеть, что лондонская сессия, которая проходит с 8:00 до 16:00 по Гринвичу, имеет наибольшее движение.Как правило, валютная пара будет демонстрировать наибольшую ликвидность и ценовое движение, когда две сессии перекрываются. Например, если вы торгуете по паре EUR/JPY, вы бы хотели торговать, когда открыты сессии в Нью–Йорке и Сиднее, то есть с 8:00 до 9:00 (GMT).Читать еще: Что такое рыночная ликвидность и почему она важна?Какими парами форекс лучше всего торговать?Лучшими парами форекс для торговли обычно являются те, которые имеют наибольший объем торговли и, следовательно, ликвидность. Согласно последнему трехгодичному опросу Банка международных расчетов (БМР), проведенному в 2019 году, эти пары являются:EUR/USDUSD/JPYGBP/USDAUD/USDUSD/CADUSD/CNYUSD/CHFUSD/HKDEUR/GBPUSD/KRW1. Торговля EUR/USDEUR/USD – или "фибра" – широко считается самой популярной валютной парой, поскольку она обычно имеет самый высокий объем и один из самых низких спредов. Неудивительно, что его популярность также проистекает из того факта, что это лучший способ занять позицию в двух крупнейших экономиках мира – Соединенных Штатах и Еврозоне.На пару EUR/USD в первую очередь влияют политические движения, которые влияют на доллар, евро и их отношение друг к другу. Например, если Федеральная резервная система вмешается в рыночную деятельность с целью укрепления доллара, вы можете ожидать, что он вырастет по отношению к евро, а пара EUR/USD снизится в цене.EUR/USD - обычная сделка для начинающих, потому что обычно в Интернете доступно много информации об этой паре.ПараМинимальный спредМаржа% от дневного объема торговлиEUR/USD0,0000514 пункта1%24%2. Торговля USD/JPYПара USD/JPY обычно ассоциируется с низкими спредами и более предсказуемыми ценовыми движениями по сравнению с другими парами.Несмотря на то, что стоимость иены подвержена значительной ежедневной волатильности цен, центральный банк Японии часто покупает и продает валюту, чтобы держать обменные курсы под контролем и развивать конкурентоспособный экспортный рынок.Вот почему обычно говорят, что иена находится в режиме "грязного плавания" – поскольку это плавающая валюта, но не в прямом смысле этого слова. Таким образом, торговля USD/JPY – это способ извлечь выгоду из этих более регулярных колебаний, если вы способны покупать и продавать в нужное время.Пара USD/JPY также стала популярным способом торговли отношениями – или, скорее, напряженностью – между Соединенными Штатами и азиатскими регионами, поскольку конкуренция обостряется в таких областях, как технологии и электронная коммерция.Читать еще: Как достичь долголетия в торговле на рынке ФорексПараМинимальный спредМаржа% от дневного объема торговлиUSD/JPY0,00548 пункта1%13,2%3. Торговля GBP/USDGBP/USD – известная как "кабельная" - всегда была популярной парой, но из-за различных экономических и политических событий в Великобритании количество трейдеров, желающих спекулировать на экономике Великобритании, резко возросло, включая финансовый кризис 2008 года и решение Великобритании покинуть ЕС.Совсем недавно, в сентябре 2022 года, трейдеры устремились к паре GBP/USD, поскольку правительство Великобритании и Банк Англии боролись за то, чтобы держать инфляцию под контролем, в результате чего фунт упал до самого низкого уровня с 1985 года.Валютная пара почти всегда относится к категории волатильных, и эти большие скачки во многом способствовали популярности пары GBP/USD. Но помните, что с большей волатильностью возрастает и риск, поэтому важно устанавливать стопы и лимиты для защиты ваших сделок.ПараМинимальный спредМаржа% от дневного объема торговлиGBP/USD0,00006 пункта1%9,6%4. Торговля AUD/USDПара AUD/USD, которую часто называют "австралийской", составляет 5,4% ежедневных сделок на рынке Форекс. Он популярен среди трейдеров, поскольку стоимость австралийского доллара сильно коррелирует с сырьевыми товарами, что позволяет валютным трейдерам получать доступ к рынку без самостоятельной торговли фьючерсными контрактами.Это связано с тем, что Австралия остается одним из самых крупных экспортеров угля и железной руды в мире. Падение цен на сырьевые товары повлияет на экономику и снизит стоимость австралийского доллара. В свою очередь, это приведет к падению цены AUD/USD, поскольку для покупки австралийского доллара требуется меньше долларов США.Если вы заинтересованы в удержании австралийского доллара, вам следует внимательно следить за ценами на сырьевые товары, которые имеют решающее значение для австралийской экономики, а также за объявлениями Резервного банка Австралии или Федеральной резервной системы.Читать еще: Быки против Медведей: особенности торговли валютами, CFD и индексамиПараМинимальный спредМаржа% от дневного объема торговлиAUD/USD0,000022 пункта5,4%9,6%5. Торговля USD/CADПара USD/CAD имеет сильную корреляцию, поскольку являются фискальными соседями и важными торговыми партнерами.Но стоимость канадского доллара также сильно коррелирует с ценами на сырьевые товары, особенно с ценами на нефть, поскольку экономика Канады в значительной степени зависит от экспорта нефти. Таким образом, это делает важным мониторинг цен на нефть, чтобы определить идеальное время для покупки, если вы хотите обменять USD на CAD.Также стоит иметь в виду, что, поскольку цены на нефть указаны в долларах США, если цена на нефть вырастет, вполне вероятно, что стоимость канадского доллара укрепится по сравнению с долларом США. Это происходит по двум основным причинам. Во-первых, доллар обычно слабеет, когда нефть дорожает, потому что все больше долларов конвертируется в другие валюты для покупки нефти. Во-вторых, Канада будет зарабатывать доллары США, экспортируя свою нефть.ПараМинимальный спредМаржа% от дневного объема торговлиUSD/CAD0,00009 пункта1%4,4%6. Торговля USD/CNHЭта пара состоит из доллара США и китайского юаня. Он сообщает нам обменный курс между двумя крупнейшими экономиками мира и двумя крупнейшими экспортерами.Исторически стоимость юаня была низкой по сравнению с долларом США, потому что китайское правительство искусственно снижало цену, чтобы сохранить конкурентоспособность своего экспорта на мировом рынке.В последнее время ведущими факторами, за которыми следует следить при торговле парой USD/CNY, является напряженность в отношениях между США и Китаем, которая за последние годы усилилась по ряду причин. Например, в августе 2022 года спикер Палаты представителей США Нэнси Пелоси посетила Тайвань, что заставило Пекин приостановить американо-китайские переговоры по климату и перекрыть военные каналы связи высокого уровня.CNY – это тикер forex для торгового рынка китайского юаня, но когда юань торгуется за границей, он называется CNH - поэтому на нашей платформе эта пара указана как USD/CNH. CNH обычно не так жестко контролируется китайским правительством, как юань, что означает, что он может быть более волатильным.Читать еще: Как читать курсы обмена валют?ПараМинимальный спредМаржа% от дневного объема торговлиUSD/CNH0,000078 пункта1%4,1%7. Торговля USD/CHFUSD/CHF - это валютная пара, состоящая из доллара США по отношению к швейцарскому франку (CHF), официальной валюте Швейцарии.По большей части валютная пара используется трейдерами и инвесторами, которые хотят защитить свои активы в периоды рыночной турбулентности и экономического спада. Швейцарский франк в значительной степени считается валютой-убежищем благодаря стабильности швейцарской финансовой системы, что означает, что он дорожает, когда другие валюты теряют свою стоимость.Но это означает, что в периоды экономической стабильности швейцарский франк часто будет ослабевать в цене, когда другие валюты дорожают.ПараМинимальный спредМаржа% от дневного объема торговлиUSD/CHF0,000015 пункта1%3,6%8. Торговля USD/HKDUSD/HKD - это курс гонконгского доллара по отношению к доллару США. Хотя технически это все еще считается экзотической парой – поскольку это доллар США по отношению к неосновной экономике, - объем торгов этой парой удвоился в период с 2016 по 2019 год. Согласно опросу BIS, в настоящее время на его долю приходится 3,3% ежедневного объема торговли.Стоимость гонконгского доллара фактически привязана к доллару США по так называемому ‘привязанному обменному курсу’. Это означает, что гонконгскому доллару разрешено колебаться по отношению к доллару США только в пределах установленного диапазона от 7,75 до 7,85.Хотя эта система делает USD/HKD менее волатильной, чем другие пары, она по-прежнему популярна среди свинг-трейдеров.Читать еще: Часто задаваемые вопросы о Форексе, которые задают валютные трейдерыПараМинимальный спредМаржа% от дневного объема торговлиUSD/HKD0,0013 пункта1%3,3%9. Торговля EUR/GBPХотя EUR/GBP – это обменный курс между двумя крупнейшими экономиками – еврозоной и Великобританией, - это все еще второстепенная пара, потому что в нее не входит доллар США.Эта пара, пожалуй, является одним из самых сложных валютных курсов для прогнозирования из-за тесной, но неопределенной связи между экономиками. Подготовка к Brexit привела к высокой волатильности курса EUR/GBP, и поскольку Великобритания движется к более глубокой рецессии, чем еврозона, вполне вероятно, что фунт понесет больше потерь по отношению к евро.Важно следить за текущими политическими и экономическими связями между Великобританией и ЕС для торговли EUR/GBP, а также за процентными ставками, установленными Банком Англии и Европейским центральным банком.ПараМинимальный спредМаржа% от дневного объема торговлиEUR/GBP0,0000844 пункта1%2,0%10. Торговля USD/KRWUSD/KRW – курс между долларом США и южнокорейской вон - составляет 1,9% ежедневных транзакций по состоянию на 2019 год. Это был первый год, когда валюта попала в список десяти лучших валютных пар.До сих пор в 2022 году вон оставался близким к самому низкому уровню с 2009 года из-за растущих процентных ставок, опасений глобальной рецессии и ослабления спроса на экспорт.Экономика Южной Кореи в значительной степени зависит от международной торговли и фактически входит в топ-10 крупнейших стран-экспортеров и импортеров, что означает, что растущий дефицит торгового баланса, вероятно, окажет сильное давление на вону. Ожидается, что дефицит составит около 50 миллиардов долларов к 2022 году из–за резкого роста цен на энергоносители и другие сырьевые товары - это самый большой торговый разрыв в стране с 1964 года.Читать еще: 11 лучших русскоязычных форумов для трейдеровПодведены итоги по лучшим валютным парамК ним часто относятся основные валютные пары, которые пересекаются с долларом США, такие как EUR/USD, GBP/USD, USD/JPY и ...
.jpg "USD/CAD, USD/RUB, CAD/JPY, USD/NOK")
Цена на нефть и валютный курс. Торговля ценой на нефть с помощью валютных пар - это распространенный способ занять позицию по товару, когда вы не можете занять позицию на нефтяном рынке напрямую.Корреляции между сырьевыми товарами и валютными парами не являются чем-то необычным из-за зависимости некоторых экономик от экспорта. Отношения могут быть как положительными, так и отрицательными, но важно отметить, что они не являются постоянными. Временами корреляции становятся сильнее, а в других случаях полностью нарушаются. Это связано с тем, что цены на нефть - не единственный фактор, влияющий на ситуацию. Итак, в то время как мы обсудим некоторые из наиболее распространенных валютных пар нефти, вы все равно должны смотреть на контекст во время торговли. Неспособность понять, является ли корреляция сильной или слабой, может привести к большим потерям.Сырьевые валютные парыUSD/CADПара USD/CAD, вероятно, является сделкой, которая в первую очередь приходит в голову валютным трейдерам, когда цены на нефть начинают двигаться. Пара традиционно отрицательно коррелирует с ценой на нефть, однако эта взаимосвязь довольно противоречива.Основной причиной отрицательной корреляции было то, что доллар США продается на обеих торгах. Нефть оценивается в долларах США, поэтому за каждый купленный баррель нефти продаются единицы в долларах США. И всякий раз, когда покупается USD/CAD, трейдеры покупают CAD за определенное количество долларов. Это означает, что пара USD/CAD ослабнет, когда нефть и CAD укрепятся, и наоборот. Канада также является крупным экспортером нефти, большую часть которой традиционно покупали США. Таким образом, по мере колебания цен на нефть количество денег, поступающих из США в Канаду, будет меняться и также влиять на спрос на валюту.И хотя США по-прежнему покупают много нефти у Канады, их репутация чистого импортера нефти является неточной. Успех ее отрасли бурения и гидроразрыва пласта привел к увеличению добычи сланцевой нефти в США до такой степени, что в настоящее время США являются крупнейшим производителем нефти в мире. Это означает, что корреляция между долларом США и канадским долларом уже не так надежна, как раньше, потому что более высокие цены на нефть больше не способствуют высокому торговому дефициту и фактически могут его уменьшить. На самом деле, многие ожидают, что соотношение изменится с отрицательной корреляции на положительную по мере того, как США станут в большей степени нефтевалютой.Поскольку корреляция постоянно меняется, валютным трейдерам важно учитывать последние ценовые тенденции и более широкую политико-экономическую ситуацию, чтобы понять, какую позицию занять.CAD/JPYКанада является одним из крупнейших экспортеров нефти в мире, поэтому экономика страны тесно связана с сырьем. Когда цены на нефть растут, это увеличивает стоимость канадской валюты, поскольку в страну поступает все больше капитала.С другой стороны, Япония является крупным импортером нефти, поэтому цена на нефть существенно повлияет на то, насколько экономика страны может вырасти и сколько страна должна потратить.Это означает, что пара CAD/JPY положительно коррелирует с ценой на нефть. По мере роста цен на нефть канадский доллар укрепляется, в то время как иена слабеет. В то время как отношения не являются однозначным решением, общая тенденция, как правило, остается той же.Другие нефтяные валютные пары для наблюденияХотя это две основные валютные пары нефти, существует множество других крупных экспортеров и импортеров нефти, которые рассматриваются как "коррелированные валюты". Проблема в том, что у них, как правило, более низкая ликвидность, а это значит, что вы, скорее всего, обнаружите, что спреды тоже более узкие.Примерами могут служить норвежская крона и российский рубль, поскольку и Норвегия, и Россия исторически являются крупными экспортерами нефти. Пары для наблюдения будут включать USD/NOK, CAD/NOK и ...
Основные валютные пары являются одними из самых популярных валютных комбинаций на рынке форекс. Цены в этих парах часто движутся в более узких диапазонах, но их движения все равно могут быть волатильными. Узнайте об основных валютных парах здесь.Каковы основные валютные пары?Мнения немного расходятся по поводу окончательного списка основных валют, но большинство из них будут включать традиционные "четыре основных валюты" – EUR/USD, USD/JPY, GBP/USD и USD/CHF, а также три наиболее торгуемых "сырьевых валюты" по отношению к доллару США, которыми являются AUD/USD, USD/CAD и NZD/USD.В то время как большинство списков включают только эти семь основных валют, некоторые трейдеры также включают пары ключевых валют, в которых вообще нет доллара США, иначе известного как "кросс–валюты", в свой список основных валют. Одними из наиболее торгуемых из них являются GBP/EUR, EUR/CHF и EUR/JPY.В таблице ниже приведена более подробная информация об основных компаниях, а также об их никах на рынке.Читать еще: EUR/USD: ключевые факторы для торговлиСписок основных валютных парКраткое написаниеНазвание валютной парыНикEUR/USDЕвро и доллар СШАВолокноUSD/JPYДоллар США и японская иенаСусликGBP/USDБританскый фунт стерлингов и доллар СШАКабель USD/CHFДоллар США и Швейцарский франкСвиси (Швейцарец)AUD/USDАвстралийский доллар и доллар СШАОзи (Австралиец)USD/CADДоллар США и Канадский долларЛуниNZD/USDНовозеландский доллар и доллар СШАКивиGBP/EURБританский фунт стерлингов и ЕвроТуннельEUR/CHFЕвро и Швейцарский франкЕвро-СвисиEUR/JPYЕвро и Японская иенаЯппиЧетыре традиционные основные парыНиже приведен профиль каждой из четырех традиционных основных валют, а также то, что влияет на их ценовые движения. Стоит отметить, что наиболее популярные валютные пары с точки зрения объема торгов не всегда считаются основными. Вместо этого четыре основные валюты являются более традиционно популярными валютными парами на рынке. Например, AUD/USD в настоящее время является четвертой наиболее торгуемой валютной парой в мире, но она не входит в число четырех традиционных основных валют.Четырьмя традиционными специальностями являются:EUR/USDUSD/JPYGBP/USDUSD/CHFТорговля парой EUR/USDПара EUR/USD является наиболее торгуемой валютной парой в мире. В нем в качестве базовой валюты используется евро, а в качестве валюты котировки - доллар США, поэтому цена отражает, сколько долларов вам нужно потратить, чтобы купить один евро. Например, если бы цена, указанная для EUR/USD, составляла 1.2500, вам пришлось бы потратить 1.25 доллара, чтобы купить 1 евро.Читать еще: История и цели создания Европейского Центрального Банка (ЕЦБ)Популярность EUR/USD как валютной пары означает, что она высоколиквидна и что брокеры часто предлагают узкие спреды. В равной степени он имеет тенденцию быть менее волатильным, чем другие валютные пары, поскольку доллар США и евро поддерживаются двумя крупнейшими экономиками мира.Но это не означает, что в этой паре нет волатильности – и у трейдеров все еще есть возможность получить прибыль.Торговля парой USD/JPYПервое, что многие трейдеры заметят в паре USD/JPY, – это то, что стоимость одного пункта намного больше, чем у большинства других валют, и часто котируется только с точностью до двух знаков после запятой. Это верно для любой валютной пары, в которой иена фигурирует в качестве валюты котировки, и это происходит из-за относительно низкой стоимости иены по отношению к доллару.Низкая стоимость иены по отношению к доллару отчасти объясняется политикой количественного смягчения и низких процентных ставок Банка Японии. Низкие процентные ставки являются попыткой Банка Японии (BoJ) бороться с низкой инфляцией и медленным ростом, что привело к почти нулевым или даже отрицательным процентным ставкам в Японии во многих случаях за последние 20 лет.Иена часто используется в качестве половины кэрри-трейдинга, когда трейдер занимает деньги в стране с низкими процентными ставками и инвестирует в страну с более высокими. Кроме того, иена широко признана "безопасным убежищем", которое может привести к ее росту во времена экономической неопределенности. Это также приводит к тому, что стоимость пары USD/JPY коррелирует с парой USD/CHF, поскольку швейцарский франк также рассматривается как безопасное убежище, что объясняется в четвертом разделе.Читать еще: Все, что вам нужно знать о Банке ЯпонииТорговля парой GBP/USDGBP/USD имеет фунт в качестве базовой валюты и доллар США в качестве валюты котировки, что означает, что он показывает, сколько долларов вам нужно потратить, чтобы купить один фунт. Пара GBP/USD в просторечии называется "кабель" из-за глубоководных кабелей, которые использовались для передачи информации о ценах между Лондоном и Нью-Йорком.Вообще говоря, 14:00 (по британскому времени) - это время, когда ликвидность наиболее сконцентрирована в этой паре, отчасти из-за того, что в это время наблюдается наибольшее совпадение активности трейдеров как в Лондоне, так и в Нью-Йорке.Торговля парой USD/CHFПрисутствие швейцарского франка среди четырех ведущих валют на первый взгляд может показаться немного странным. В конце концов, Швейцария не является крупной мировой экономикой – в отличие от Америки, Европы, Японии или Великобритании.Но, как и иена, швейцарский франк во многом обязан своей популярностью своему статусу инвестиций-убежищ. Это сделало франк популярной валютой во времена экономической неопределенности или рыночных потрясений, поскольку трейдеры ищут рынки, которые воспринимаются как менее рискованные – подобно паре USD/JPY.Давняя репутация Швейцарии в области финансовой стабильности, безопасности и нейтралитета гарантирует, что ее репутация надежного убежища практически укрепилась. Точно так же, когда волатильность рынка низкая, швейцарский франк обычно склонен следовать рыночным движениям евро из-за тесных экономических отношений, которые Швейцария имеет с еврозоной.Читать еще: Все, что вам нужно знать о Банке АнглииСырьевые валютыТоварные валюты - это отдельные валюты или валютные пары, цена которых в значительной степени определяется стоимостью определенного товара, от которого сильно зависит экономика этой валюты. Тремя товарными валютами, которые большинство трейдеров включат в список "основных", являются:AUD/USDUSD/CADNZD/USDТорговля парой AUD/USDЕсли вы хотите начать торговать AUD/USD, важно следить за стоимостью угля и железной руды на товарном рынке, а также за стоимостью других металлов, таких как медь. Это связано с тем, что любое колебание стоимости этих товаров, скорее всего, вызовет взаимное колебание стоимости австралийского доллара по отношению к доллару США.В равной степени, как и в случае с другими товарными валютами, стоимость доллара США сильно влияет на ценообразование пары AUD/USD. Это связано с тем, что более сильный доллар США часто означает, что австралийский экспорт будет дешевле, что может снизить стоимость австралийского доллара и означает, что австралийские производители получают меньше денег за свою продукцию.Торговля парой USD/CADСтоимость канадского доллара в значительной степени привязана к цене на нефть, поскольку нефть является основным видом экспорта Канады. В результате, если цена на нефть изменится – возможно, из–за изменения квот на добычу Организации стран-экспортеров нефти (ОПЕК), - это, скорее всего, повлияет на цену канадского доллара.Например, если бы ОПЕК увеличила поставки нефти, цена на нефть, скорее всего, упала бы, что, в свою очередь, привело бы к снижению стоимости канадского доллара. Равным образом, поскольку нефть оценивается в долларах США, любое падение стоимости нефти, скорее всего, приведет к взаимному укреплению доллара США.Как и в случае с парой AUD/USD, это означает, что канадские экспортеры нефти будут получать меньше денег за свою продукцию.Читать еще: USD/CAD: что нужно знать при торговле этой валютной паройТорговля парой NZD/USDПоследней товарной валютой, которая фигурирует в большинстве списков основных валют, является пара NZD/USD. Это новозеландский доллар по отношению к доллару США, иначе известный как “киви”. Сельское хозяйство, а также международная торговля и туризм являются ключевыми для экономики Новой Зеландии, поэтому динамика цен на сырьевые товары часто будет влиять на новозеландский доллар/доллар США.Как и в случае со всеми валютными парами, не следует недооценивать роль центрального банка каждой страны. В этом случае Резервный банк Новой Зеландии устанавливает процентные ставки, которые могут оказать существенное влияние на новозеландский доллар/доллар США, особенно когда они не соответствуют тому, что делает ФРС.В результате трейдеры должны быть в курсе различных денежно-кредитных политик обоих центральных банков, прежде чем открывать позицию по паре новозеландский доллар/доллар США.Кросс-валютыКросс-валютные пары - это те, которые не содержат доллар США. Некоторые трейдеры не будут включать эти пары в коллекцию основных валют. Но в этой статье мы кратко рассмотрим некоторые кросс-валюты, которые иногда включаются в качестве основных. Примеры высоко торгуемых кросс-валютных пар включают:GBP/EUREUR/CHFEUR/JPYЭти три являются кросс-валютными парами с наибольшей ликвидностью, потому что все они содержат различную комбинацию традиционных основных валют.Торговля парой GBP/EURGBP/EUR - ключевая валютная пара, которая исследует взаимосвязь между британским фунтом и евро. Пара GBP/EUR была особенно волатильной с тех пор, как Великобритания проголосовала за выход из Европейского союза (ЕС) 23 июня 2016 года.Прозвище этой пары - "Туннель", представляющий связь между Великобританией и Европой через туннель Ла-Манш, который проходит от Дувра до Кале. Пара GBP/EUR, вероятно, предоставит множество возможностей для получения прибыли, открывая как длинные, так и короткие позиции до тех пор, пока не будет завершен Brexit и не будет достигнуто соглашение о выводе средств.Читать еще: GBP/USD: 3 способа торговли этой валютной паройТорговля парой EUR/CHFПодобно паре GBP/EUR или USD/CAD, в паре EUR/CHF сталкиваются две тесно связанные экономики – экономика Швейцарии и экономика еврозоны. Как и другие пары швейцарских франков в этой статье, EUR/CHF можно рассматривать как относительно стабильную пару из-за статуса Швейцарии как безопасного убежища.Пример стабильности франка по отношению к евро можно увидеть во время европейского долгового кризиса 2008 года, после которого франк укрепился, поскольку инвесторы обратились к нему в качестве гарантии для своего капитала.В течение четырех лет после 2011 года стоимость франка была привязана Швейцарским национальным банком к евро. В настоящее время франк работает по плавающему обменному курсу, но это не повлияло на его репутацию одной из самых стабильных валют на рынке.Торговля парой EUR/JPYБудучи второй по величине валютой в мире, евро является еще одной ключевой парой с японской иеной. На это сильно влияет объем сделок по переносу иены, а также настроения рынка.Ликвидность в паре EUR/JPY часто концентрируется между 8:00 и 15:00 (по британскому времени). Пара EUR/JPY не так волатильна, как некоторые другие пары в этом списке, но она по-прежнему предоставляет трейдеру достаточно возможностей для получения прибыли.Читать еще: GBP/JPY: что нужно знать при торговле это валютной паройЧто влияет на курс валютных пар?Существует ряд факторов, которые влияют на движение цен каждой валютной пары. К ним относятся процентные ставки, геополитическая нестабильность, сила экономики их страны и уровень Прямых Иностранных Инвестиций (ПИИ) на внутреннем рынке.Процентные ставки регулируются денежно-кредитной политикой соответствующего центрального банка этой валюты. Например, если Федеральная резервная система США (ФРС) повышает процентные ставки, это обычно приводит к укреплению доллара США по отношению к евро, что приводит к падению цены EUR/USD.Это связано с тем, что инвесторы будут склонны отдавать предпочтение странам с более высокими процентными ставками, чем странам с более низкими процентными ставками, когда они решают, где хранить свои деньги. Это связано с тем, что при более высоких процентных ставках инвестор получит более высокую отдачу от своего первоначального капитала.Геополитическая нестабильность может означать, что инвесторы и трейдеры теряют уверенность в способности страны управлять или ожидают, что впереди будут трудные времена для экономики, что может означать, что валюта стагнирует или становится слишком волатильной для торговли.Торговля на волатильном рынке зависит от склонности отдельного трейдера к риску, при этом некоторые трейдеры предпочитают рынки с частыми движениями как возможность получить быструю прибыль.К счастью для основных валют, такие движения происходят реже, хотя политические события, такие как Brexit, все еще могут повлиять на цену валютных пар стерлинг и евро.ПИИ могут повлиять на цену валютной пары, поскольку увеличение ПИИ свидетельствует о повышении доверия инвесторов к экономике и инфраструктуре этой страны. Это, в свою очередь, может увеличить спрос на валюту этой страны, что приведет к росту цен.Читать еще: Что такое ФРС: история, структура и функцииНапример, если бы произошло значительное увеличение ПИИ в американскую экономику, можно было бы ожидать, что стоимость доллара США укрепится по отношению к другим валютам, с которыми он связан.Сила экономики страны и уровень ПИИ часто напрямую ...