{{val.symbol}}
{{val.value}}

Торговые сигналы по индексам

Торговые сигналы онлайн с текущими результатами и итогами в реальном времени на финансовых рынках от профессиональных трейдеров

Блоги

Неделя впереди 06-12 декабря 2021 - волатильность сохранится
Омикрон и центральные банки будут доминироватьНа прошлой неделе преобладали новости Omicron, поскольку мы все пытаемся собрать воедино имеющуюся у нас ограниченную информацию и определить, что все это значит на ближайшие месяцы. Так много еще неизвестно, и поэтому волатильность и колебания, которые мы наблюдали на этой неделе, могут продолжаться до тех пор, пока мы не получим лучшего представления об угрозе, которую представляет новый вариант.РБА и Банк Англии проведут заседания на следующей неделе и, вероятно, будут вооружены немногим большим количеством информации, чем ОПЕК+ имела в четверг, что делает работу по предоставлению надежных рекомендаций чрезвычайно сложной. Даже ФРС, ЕЦБ и Банк Англии на следующей неделе будут испытывать трудности в жизни, и двое из них, как ожидалось, объявят об ужесточении мер до появления новостей о варианте Омикрона.И это в то время, когда у центральных банков невероятно тяжелая работа. Они уже вынуждены ужесточать денежно-кредитную политику раньше, чем им хотелось бы, и, возможно, вскоре им придется сделать гораздо более жесткий выбор, если новости Омикрона не будут хорошими.СШАЭкономика США добавляет рабочие места более медленными темпами, поскольку работодатели начинают успешно привлекать людей обратно в рабочую силу. Если заработная плата продолжит расти, это станет ключом для компаний к достижению своих целей по найму.Ноябрьский отчет о занятости показал, что работодатели США добавили 210 000 рабочих мест, что меньше консенсус-прогноза в 550 000 и значительно ниже пересмотренного в сторону повышения предыдущего показателя в 546 000 рабочих мест.  Отсутствие заголовка в отчете о заработной плате в несельскохозяйственном секторе может быть в основном связано с сезонными факторами. Основные компоненты делают этот отчет надежным отчетом о рынке труда, поскольку люди возвращаются на рынок труда, при этом уровень участия повышается с 61,6 % до 61,8 %.Давление на заработную плату может замедлиться, поскольку средняя почасовая заработная плата снизилась в ноябре с 0,4 % до 0,3 %, но отчасти это можно объяснить слабостью низкооплачиваемых рабочих мест в сфере гостеприимства.ФРС может расценить это как позитивный отчет о занятости, поскольку безработица среди меньшинств значительно улучшилась, а уровень участия в настоящее время всего на 1,5 процентных пункта ниже, чем в феврале 2020 года. Ожидания повышения ставки ФРС сводятся к двум повышениям ставок в следующем году. Пропущенные заголовки рабочих мест отнимают импульс у ускоренного сужения, но позволяют им увеличить темпы сужения на 5-10 миллиардов долларов.ЕСОтносительно спокойная неделя впереди для еврозоны, большая часть основных данных пересматривается, и ZEW публикует единственные заметные публикации. Основное внимание уделяется ЕЦБ на следующей неделе, хотя на это сильно повлияют научные данные о новом штамме Омикрона, которые определят, как будут выглядеть следующие шесть месяцев.ВеликобританияКак и в Европе, в Великобритании на следующей неделе будет опубликован ряд экономических данных низкого уровня, причем единственным выбросом станут данные по ВВП в пятницу. Между тем, заместитель управляющего Банком Англии Бен Бродбент появится в понедельник. Заседание Банка Англии на следующей неделе все еще продолжается, хотя шансы на повышение ставки значительно снизились в результате варианта Омикрона.РоссияРоссийские данные на следующей неделе немного скудны, и индекс потребительских цен в среду будет единственным релизом.Основное внимание будет по-прежнему уделяться наращиванию сил на границе, поскольку в последние недели напряженность растет, а решение не выглядит близким. Переговоры между Байденом и Путиным могут состояться в ближайшие недели, хотя дата еще не назначена.Южная АфрикаСлучаи заболевания Омикроном быстро растут, причем скорость передачи, как полагают, выше, чем у Дельты. Ранние данные, по-видимому, свидетельствуют о том, что симптомы являются умеренными, хотя размер выборки невелик и содержит много молодых людей, которые, как сообщается, составляют большое число непривитых стран. Время покажет, сохранится ли эта тенденция.Что касается экономики, то на следующей неделе у нас будет несколько заметных релизов, включая данные по ВВП за третий квартал во вторник.ТурцияНа фоне еще одной насыщенной событиями недели, когда министр финансов – ярый противник недавнего снижения ставок – был заменен, и многочисленных неудачных валютных интервенций со стороны ЦБ, должно быть много чего, чего можно ожидать. Валютные рынки далеки от стабильности, лира достигла новых минимумов в конце недели и остается под сильным давлением. На следующей неделе в пятницу будут представлены данные по безработице, хотя это, естественно, будет значительно ниже по иерархии, чем разглагольствования президента Эрдогана и действия центрального банка. Более высокая волатильность на валютных рынках и интервенции для их стабилизации кажутся вероятными.КитайКитай публикует данные по торговому балансу, индексу потребительских цен и инфляции PPI на этой неделе. Из этих трех факторов основное внимание на рынке будет уделено экспорту и ИЦП, что свидетельствует о замедлении роста и/или повышении инфляционного давления.Помимо данных, именно сектор недвижимости Китая представляет наибольший риск на предстоящей неделе. Как Kaisa, так и Evergrande сталкиваются с окончательными сроками оплаты, и в случае Kaisa все более вероятен официальный дефолт. Гонконгские акции в этом случае особенно уязвимы и, вероятно, будут по-прежнему сталкиваться с проблемами исключения из списков в США китайских гигантов, включенных в двойной список.ИндияТвердое число рабочих мест в несельскохозяйственном секторе усилило бы давление на валюты развивающихся рынков на предстоящей неделе, поскольку денежно-кредитная политика по-прежнему не синхронизирована с США. Резервный банк Индии может частично смягчить этот стресс в будущем, окончательно указав, что в 2022 году ожидается ужесточение денежно-кредитной политики, даже если он не сдвинется с места на своем заседании по вопросам политики в среду. Индия публикует данные по производству, промышленному производству и инфляции в пятницу. Распечататьвысокая инфляция повысит отдачу от стагфляционного давления, если РБИ будет "голубиным" в середине недели, что сделает валюту и акции уязвимыми.АвстралияАвстралийский доллар барахтается на минимумах 2021 года, так как ФРС нервничает, а omicron обеспокоен настроениями на риск sap, основным барометром которых является AUD.Резервный банк Австралии проводит во вторник заседание по вопросам политики, на котором его ультра-голубиная мантра страдает от проблем с доверием. Никакое изменение тона заявления не усилит давление на валюту, хотя местные акции будут продолжать гнаться за своими хвостами в соответствии с волатильностью Уолл-стрит.Новая ЗеландияПара NZD/USD, барометр настроений на риск для глобальных рынков, таких как AUD/USD, также тестирует минимумы 2021 года и остается уязвимой к более сильным данным США, усиливающим нервы ФРС, а также потокам неприятия риска через NZD/JPY на omicron.Индекс деловой активности в пятницу может негативно повлиять на валюту, если он окажется выше прогноза, что усилит шум о том, что РБНЗ еще больше отстает от быстро растущей проблемы инфляции в Новой Зеландии.Правительство Новой Зеландии ослабило ограничения Covid-19 в Окленде и ввело новую систему свобод/ограничений по всей стране. Большой всплеск дельта-случаев (преобладающий вариант) может негативно повлиять на валютный и фондовый рынки.ЯпонияЯпонская иена выросла на 250 пунктов на этой неделе по отношению к доллару США на потоках омикрон-хейвен, также зафиксировав впечатляющий рост благодаря кроссам иены. Ралли иены полностью основано на omicron, и ослабление этой напряженности и более твердые данные по США могут привести к возобновлению роста пары USD/JPY.Японские акции продолжают демонстрировать высокую корреляцию с движениями Nasdaq, и мы ожидаем, что волатильная, но бесцельная торговля продолжится, поскольку Nasdaq и Nikkei подпрыгивают на заголовках omicron. Никаких существенных данных.Ключевые экономические событияСуббота, 4 декабряУправляющий центральным банком Китая И Ган и Го Шуцин, председатель финансового регулятора страны, выступают на Международном финансовом форуме в Гуанчжоу.Ожидается, что Республиканская партия Франции объявит своего кандидата в президентыСоциал-демократы Германии (СДПГ) объявят о своих министерских постах и голосовании по сделке для нового коалиционного правительства.Доверие потребителей ТаиландаВоскресенье, 5 декабряВсемирный нефтяной конгресс стартует в Хьюстоне.Свободные демократы Германии (СВДП) голосуют за утверждение коалиционного соглашения нового правительства.Понедельник, 6 декабряПрезидент России Владимир Путин посетил Нью-Дели с визитомБродбент из Банка Англии выступает в Университете Лидса с докладом о перспективах экономического роста и денежно-кредитной политике.Шведский Риксбанк публикует протокол своего заседания 24 ноября.Президент Турции Реджеп Эрдоган отправляется в Катар с очередным двусторонним визитомЗаводские заказы в Германии, строительные PMIВВП ГрецииСтоимость строительных работ в Новой Зеландии, цены на сырьевые товары ANZПоказатель инфляции в Австралии, объявления о вакансиях ANZРозничные продажи в ИталииЭффективный обменный курс ТурцииPMI в строительстве ВеликобританииВторник, 7 декабряПремьер-министр Греции Мицотакис посещает Россию для встречи с президентом Путиным.Торговля в СШАТорговля с КитаемВВП Еврозоны: ЕврозонаВВП Южной АфрикиВВП ШвецииРешение по ставке в Австралии: Ожидается, что целевой показатель денежной ставки будет сохранен на уровне 0,10%Австралийское потребительское доверие, индекс цен на жильеПБ Южной КореиИндекс потребительских цен ТайваняЯпония денежные доходы, расходы домашних хозяйств, ведущий индексИндекс потребительских цен Филиппин, безработныйВалютные резервы СингапураИностранные резервы КитаяВалютные резервы АвстралииВалютные резервы ШвейцарииГермания Ожидания опроса ZEW, промышленное производствоМеждународные резервы МексикиВаловые и чистые резервы Южной АфрикиОстаток денежных средств в бюджете ТурцииСреда, 8 декабряОлаф Шольц становится канцлером Германии.Президент ЕЦБ Лагард выступает на Пятой ежегодной конференции ESRB.Решение по ставке в Канаде: Ожидается, что процентная ставка останется неизменной на уровне 0,25%Решение о ставке в Польше:  Ожидается повышение ставок на 50 базисных пунктов до 1,75%Решение по ставке в Индии: Ожидается, что ставка выкупа останется неизменной на уровне 4,00%Индекс потребительских цен в РоссииИндекс потребительских цен ВенгрииКредитование японских банков, ПБ, ВВП, банкротстваРозничные продажи в Южной Африке, деловая уверенность SACCIИндикатор настроений в промышленности Банка ФранцииОтчет по инвентаризации сырой нефти ОВОСЧетверг, 9 декабряКашкари ФРС говоритУправляющий Резервным банком Австралии Филип Лоу выступает на Саммите по платежам 2021 года.Оптовые запасы в США, первоначальные заявки на пособие по безработицеРешение по ставке в Венгрии: Ожидается, что центральный банк повысит ставку еще на 20 б.п.Торговля с ГерманиейТорговля с ВенгриейИндекс потребительских цен Китая, ИЦП, денежная масса, новые кредиты в юанях, совокупное финансированиеЯпонский денежный запас, заказы на станкиВалютные резервы Таиланда, форвардные контрактыИндекс потребительских цен МексикиИндекс загруженности дорог Новой Зеландии ANZ, производственная активностьПроизводство в обрабатывающей промышленности Южной Африки, текущий счет, добыча полезных ископаемых, производство золота и платиныДержатели облигаций нерезидентов Турции, чистые инвестиции в акции иностранцевЗолотовалютные резервы РоссииБаланс цен на жилье в Великобритании RICSВВП НорвегииПятница, 10 декабряИндекс потребительских цен в США за ноябрь м/м: 0,7% e v 0,9% ранее; г/г: 6,7% e v 6,2% ранее, Мичиганский университет Настроения потребителей: 68,0e v 67,4 ранееМинистры иностранных дел стран Большой семерки встречаются в Ливерпуле, ВеликобританияИндекс потребительских цен ГерманииВВП Великобритании, исследование отношения Банка Англии к инфляции, Промышленное производствоПромышленное производство ИндииПромышленное производство МексикиРасходы по карточкам Новой Зеландии, индекс производства, продажи жильяИЦП ЯпонииПИИ в КитайТорговля в России, денежная массаБезработица в Турции, ожидаемая инфляция в течение следующих 12 месяцевОбновления Суверенного РейтингаЧешская Республика (Fitch)Испания (Fitch)Соединенное Королевство (Fitch)Австрия (Moody's)Нидерланды ...
Сегодня внимание инвесторов сосредоточено на отчете Нон-фарм пейролс
Отчет ADP по занятости показал, что рынок труда США восстанавливается, несмотря на высокую инфляцию. Но для достижения уровня, предшествующего пандемии, необходимо еще 5 миллионов новых рабочих мест. Индекс производственной активности ISM также показал улучшение. Фондовый рынок США завершил торги ростом. К закрытию фондового рынка индекс Dow Jones (30 долларов США) вырос на 1,82%, S&P 500 (500 долларов США) прибавил 1,42%, NASDAQ Composite (100 долларов США) подскочил на 0,83%. Сегодня США опубликуют важный отчет о занятости в несельскохозяйственном секторе. Аналитики уверены, что какие бы данные ни были опубликованы сегодня, решение о более быстром сокращении стимулирующих мер будет принято на следующем заседании, поскольку высокая инфляция не оставляет ФРС другого выбора.По мнению 79 из 106 опрошенных аналитиков, в ближайшие шесть месяцев вероятна коррекция мирового рынка. Saxo Bank прогнозирует конституционный кризис в США и инфляцию выше 15% в следующем году.Омикрон продолжает распространяться по всему миру, и новые инфекции обнаруживаются в таких странах, как Соединенные Штаты, Норвегия, Ирландия, Австралия и Южная Корея. В то же время Южная Корея вводит ограничения для непривитых. Главный медицинский директор Австралии заявил, что нет никаких признаков того, что Омикрон более смертоносен, чем другие штаммы Covid, потому что все случаи, о которых сообщалось до сих пор, были очень “мягкими” или вообще не имели симптомов. Между тем, ученый из Национального института инфекционных заболеваний Южной Африки заявил, что наблюдается увеличение числа повторных заболеваний Омикроном, чего не наблюдалось у предыдущих штаммов.Тем временем президент США Джо Байден объявил во вторник о новом плане борьбы с коронавирусом. Новые меры включают расширенную кампанию по повторной вакцинации тех, кто в ней нуждается.Вчера европейские фондовые индексы закрылись в красной зоне. Сейчас нет единой корреляции между индексами Европы и Соединенных Штатов, что случается довольно редко. Немецкий DAX (DE40) снизился на 1,35%, французский CAC 40 (FR40) снизился на 1,25%, британский FTSE 100 (UK100) потерял 0,55%, испанский IBEX (ES35) снизился на 1,8%. Уровень безработицы в ЕС снизился с 7,4 % до 7,3%. Представитель ЕЦБ вчера заявил, что инфляция в регионе носит временный характер. То же самое в течение года говорил Джером Пауэлл, глава Федеральной резервной системы США, но недавно он изменил свою риторику и перестал использовать слово “временный” для обозначения инфляции. Аналитики уверены, что рост инфляции в ЕС продолжится до лета-осени 2022 года.Moderna объявила о соглашении с Соединенным Королевством о поставке дополнительных 60 миллионов доз вакцин Covid-19 в 2022 и 2023 годах. Похоже, эпидемия вируса не закончится в ближайшее время. Агентство общественного здравоохранения ЕС предупредило, что вариант Омикрона может вызвать более половины всех инфекций Covid-19 в Европе в течение следующих нескольких месяцев.Омикрон еще не был принят во внимание на заседании комитета ОПЕК+. После вчерашнего заседания ОПЕК+ крупнейшие мировые производители нефти оставили квоты на добычу на январь на уровне 400 000 баррелей в сутки. Аналитики ожидают, что цены на нефть вернутся выше 75 долларов за баррель.После ралли на Уолл-стрит фондовые рынки Азиатско-Тихоокеанского региона сегодня растут, за исключением гонконгского индекса. Гонконгский Hang Seng (HK50) снизился на 0,42%, японский Nikkei (JP225) прибавил 1%, а австралийский S&P/ASX 200 (AU200) вырос на 0,22%. Акции гонконгского интернет-гиганта Alibaba (-3,8%) и автопроизводителя BYD (-3,7%) вошли в число лидеров падения в пятницу.Основные рыночные котировкиИндекс S&P 500 (F) (500 долларов США) 4,577.10 +64.06 (+1.42%)Индекс Доу-Джонса (30 долларов США) 34,639.79 +617.75 (+1.82%)DAX (DE40) 15 263,11 -209,56 (-1,35%)Индекс FTSE 100 (UK100) 7,129,21 -39,47 (-0,55%)Индекс доллара США 96,14 +0,11 (+0,12%)Важные события на сегодняИндекс деловой активности в сфере услуг Японии (м/м) в 02:30 (GMT+2);Выступление президента ЕЦБ Лагард в 10:30 (GMT+2);Индекс деловой активности в сфере услуг еврозоны (м/м) в 11:00 (GMT+2);Индекс деловой активности в сфере услуг Великобритании (м/м) в 11:30 (GMT+2);Розничные продажи в Еврозоне (м/м) в 12:00 (GMT+2);Число занятых в несельскохозяйственном секторе США (м/м) в 15:30 (GMT+2);Уровень безработицы в США (м/м) в 15:30 (GMT+2);Уровень безработицы в Канаде (м/м) в 15:30 (GMT+2);Индекс деловой активности в сфере услуг ISM США (м/м) в 17:00 ...
Читать
Азиатские рынки в режиме осторожности
Азиатские акции отказываются следовать примеру СШАВечные мега-быки фондового рынка США наконец-то провели свой день на солнце, когда американские индексы резко выросли, поскольку кабинетные эпидемиологи дневной торговли решили, что омикрон, хотя и заразный, будет иметь умеренные симптомы. Индекс S&P 500 подскочил на 1,42 %, индекс Nasdaq вырос на 0,83%, в то время как индекс Dow Jones подскочил на 1,83%. В Азии некоторая краткосрочная фиксация прибыли очевидна, поскольку новостные ленты в Азии становятся немного кислыми, фьючерсы на все три индекса снижаются примерно на 0,15 %.В связи с тем, что фьючерсные рынки акций США сегодня не смогли сохранить восходящий импульс, данные по США 1-го уровня, которые должны быть опубликованы сегодня вечером, вирусные нервы и опасения, вновь возникающие вокруг китайской недвижимости и беспокойства по поводу исключения Китая из списка США, азиатские рынки в основном выросли, но лишь незначительно. Индекс Nikkei 225 вырос на 0,35%, а индекс Kospi вырос на 0,45%. В материковом Китае индекс Shanghai Composite вырос на 0,55%, а индекс CSI 300 вырос на 0,35%. Однако Гонконг находится в минусе, так как недвижимость в Китае подрывает настроения. Индекс Hang Seng упал на 0,65%.В целом по региону Сингапур вырос на 0,25 %, Куала-Лумпур вырос на 0,30 %, в то время как Джакарта упала на 0,30 %. Манила подскочила на 1,05%, Бангкок снизился на 0,15%, а Тайбэй не изменился за сессию. Австралийские рынки зафиксировали осторожный рост, все обычные индексы выросли на 0,10%, а ASX 200 прибавил 0,20 %.Европейские рынки, скорее всего, восстановят часть вчерашних потерь, но прибыль будет ограниченной в преддверии роста числа занятых в несельскохозяйственном секторе США. Как и всегда на этой неделе, улица находится в одном негативном заголовке омикрона от того, чтобы резко снизиться в массовом порядке. Если тикер новостей о вирусах будет молчать, при более высоком показателе числа занятых в несельскохозяйственном секторе США прирост капитала может быть ограничен, при немного более низком или целевом показателе в 550 тыс., что недостаточно для полного устранения опасений более быстрого сокращения ...
Утренний обзор рынка: Фунт пробился ниже 1,33
Фондовый рынокАкции являются смешанными. В то время как Dow восстановил падение предыдущего дня вместе с ростом, наблюдаемым в Шанхае, Nifty и Sensex. Dax и Nikkei резко снизились, но вскоре могут восстановиться, чтобы подняться, пока поддержка сохраняется.Доу (34639.79, +617.75, +1.82%) резко отскочил от 34000, почти восстановив потери, наблюдавшиеся на предыдущей сессии. Перспектива увидеть рост к 35000/35500 является бычьей, в то время как выше 34500/600.DAX (15263,11, -209,56, -1,35%) упал. Прогноз по-прежнему оптимистичен, чтобы увидеть рост к 15900, в то время как индекс держится выше 15100.Nikkei (27692,34, -61,03, -0,22%) сегодня немного снизился. Падение к 27000 возможно до того, как мы увидим отскок оттуда.Шанхай (3583.36, +9.53, +0.27%) преодолел промежуточные сопротивления на уровне 3575 и теперь медленно движется к 3600. Чтобы увидеть 3650/3700 в среднесрочной перспективе, необходим сильный прорыв выше 3600. В противном случае возможен откат к 3500 с 3600.Nifty (17401.65, +234.75, +1.37%) вчера резко вырос и закрылся выше 17400. Рост к 17600/800 можно увидеть, находясь выше 17400, что может свести на нет медвежий взгляд на то, чтобы снова увидеть падение к 17000 и 16800. Следите за ценовым действием в районе 17400.Сенсекс (58461.29, +776.50, +1.35%) пробил сопротивление на отметке 58000 и закрылся на отметке 58461.29. Прогноз бычий, чтобы увидеть рост к 59000/59500 в ближайшие сессии.СырьеBrent и WTI резко упали до 65 и 61 после того, как ОПЕК+ решила увеличить добычу на 400 000 баррелей в день в январе 22. Тем не менее, цены на нефть восстановили падение, наблюдавшееся вчера, и, хотя они находятся выше ближайших уровней поддержки 64/65 (brent) и (WTI), цены могут вырасти в самой ближайшей перспективе. Золото падает на более сильный доллар США. Если он пробьется ниже 1770, он может упасть до 1760/40. Серебро колеблется в пределах 22-24. Медь настроена бычьим образом в отношении 6.45/50/60 в то время как выше 4.20/25.Brent (70,39) держится выше 64/65, а WTI (67,28) держится выше 61. В ближайшей перспективе может произойти некоторое краткосрочное повышение, прежде чем в долгосрочной перспективе будет наблюдаться падение к указанным уровням поддержки.Золото (1773,20) тестирует нижнюю границу диапазона 1770-1820 и должно отскочить, чтобы двигаться дальше вверх. Но в то время как индекс доллара торгуется высоко, золото может упасть ниже 1770 к 1760/40 с понижением. Следите за ценовой динамикой около 1770 сегодня.Серебро (22.35), вероятно, пока останется в диапазоне 22-24 в регионе.Медь (4,2830) немного подорожала по сравнению с более низкими уровнями, наблюдавшимися вчера. Цена должна отскочить от 4.20/25, чтобы удержаться выше и направиться к 4.45/50/60 в конце концов, на подъеме.ФорексИндекс доллара снова отскочил до уровней выше 6, и если он удержится выше поддержки в районе 95,50, в конечном итоге есть возможности для роста к 97-98. Евро падает к отметке 1,12. Австралийский доллар сильно медвежий в направлении 0,70-0,6950, в то время как фунт также будет падать в направлении 1,32-1,3190. Пара EURJPY пробилась ниже 128, и если она сохранится, то в среднесрочной перспективе может упасть до 125 в сторону понижения. Доллар Иена может торговаться в пределах 112-114, в то время как доллар США является медвежьим, находясь ниже 6,43/40. На данный момент USDINR, вероятно, будет колебаться в пределах 74,60/80-75.20/25.Индекс доллара (96,1750) держится выше 95,50 в течение последних нескольких сессий и имеет возможность вернуться к отметке 97 или выше с небольшими промежуточными корректирующими падениями. В целом в целом рост к 97,50-98 все еще на картах, прежде чем произойдет разворот.Евро (1,1295) держится ниже 1,14-1,1380 и падает в течение последних 3 сессий. Мы можем снова ожидать падения к 1.1250-1.12 в течение следующих нескольких сессий.Пара EURJPY (127,76) снова пробилась ниже 127. Как предупреждалось ранее, непрерывные попытки пробиться ниже 128 могут в конечном итоге привести к падению к 125 с обратной стороны. Для того чтобы EURJPY снова поднялась, необходим немедленный откат от текущих уровней. Рост выше 128,50, если его увидеть и поддержать, может снова привести к пересечению к 129-130. В остальном медвежий настрой сейчас выглядит более заметным.Австралийский доллар (0,7068) продолжает свое падение и, как ожидается, продолжит снижаться в направлении 0,70-0,6950. Взгляд сильно медвежий.Фунт (1.3287) пробился ниже 1.33, и если ему удастся пробить 1.3267/60, он может упасть еще ниже к 1.32-1.3190. Вид медвежий, пока ниже 1.33.Доллар-иена (113,11) вчера протестировала 112,65, но снова поднялась оттуда. Возможный боковой диапазон 112,50-114 (пересмотрен с 113-114) может сохраниться в течение следующих нескольких сессий.USDCNY (6.3743) протестировал 6.3770 после отскока от 6.3596 за последние 2 дня. В то время как ниже 6.40/43, взгляд остается медвежьим, и если паре удастся сохранить торговлю ниже 6.37, это подтвердит возможное падение к 6.36/35 в ближайшее время.{Доллар США (75,00) вчера торговался в пределах 74,88-75,07. Мы по-прежнему ожидаем, что узкий диапазон 75.15-74.80 и широкий диапазон 75.20/25-74.60 сохранятся до тех пор, пока не будет замечен прорыв по обе стороны диапазона.Процентные ставкиДоходность казначейских облигаций США на дальнем конце (10 и 30 лет) продолжает оставаться более низкой и стабильной выше их важнейших уровней поддержки. Ценовое действие в ближайшие дни потребует пристального наблюдения, чтобы увидеть, смогут ли они восстановиться и сохранить более широкий боковой диапазон нетронутым. Сегодняшние данные по занятости в США потребуют пристального внимания, чтобы увидеть, что у них есть на графике для урожайности. Доходность по немецким облигациям остается ниже и сохраняет наш медвежий взгляд на дальнейшее падение с этого момента. 10-летние и 5-летние остаются стабильными в пределах ожидаемого узкого бокового диапазона. В ближайшей перспективе возможен рост, чтобы протестировать верхнюю границу их диапазона.Американские 2-годовые (0,60%) и 5-летние (1,19%) немного выросли, в то время как 10-летние (1,43%) и 30Yr (1,75%) остаются низкими и стабильными. Мы повторяем, что 1,4 %-1,35% на 10-летний период и 1,75 %-1,70% (изменено с 1,75%, упомянутых вчера) на 30-летний период являются важнейшими опорами. Отскок отсюда сохранит более широкий диапазон 1,35 %-1,75% (10 лет) и 1,75 %-2,1%/2,2% (30 лет) без изменений. С другой стороны, прорыв ниже этих уровней поддержки будет очень медвежьим. Сейчас нужно подождать и понаблюдать.Немецкие 2-годовые (-0,76%), 5-летние (-0,64%), 10-летние (-0,37%) и 30-летние (-0,07%) снизились по тенорам и сохраняют наш медвежий взгляд неизменным. Мы ожидаем увидеть падение до -0,45%/ -0,5% в течение 10 лет и -0,1%/ -0,2% в течение 30 ...
Читать

Статьи о финансовых рынках

Ставки на хеджирование
ФРС объявляет о сокращении на 15 миллиардов долларовЕвропейский Центральный Федеральный резервный банк Австралии и Японии; извините, я имею в виду Федеральную резервную систему США, были полностью в курсе событий в одночасье, объявив о сокращении своей программы покупки облигаций на 15 миллиардов долларов в месяц до 120 миллиардов долларов в месяц, в то же время заявив, что повышения процентных ставок не предвидится. В сочетании с сильным сезоном доходов в США этих шумов было достаточно, чтобы поддержать акции в США, которые достигли еще одного рекордного максимума. Доллар США снизился, в то время как доходность в США укрепилась, что говорит о том, что улица долго рассматривала решение FOMC.Будет интересно узнать, как будет развиваться реальность конуса в течение следующих нескольких месяцев. Г-н Пауэлл сказал, что что-то вроде инфляции все еще является преходящим, но оно может быть преходящим дольше, чем ожидалось. Рост доходности в США в течение следующих нескольких месяцев по мере того, как действительно начнется снижение, должен продолжать удерживать доллар США на месте водителя, в то время как гипоксия, вызывающая оценку акций, может оказаться сложной задачей, особенно если потребители начнут отказываться от повышения цен.Азиатские рынки, которые по очевидным причинам опоздали на вечеринку по открытию, по-прежнему поддерживают свои центральные банки в режиме поддержки, и это правильно. Стресс от сокращения может ощущаться в этом регионе сильнее, чем в других, особенно если, как ожидается, рост доллара США продолжится, а доходность в США вырастет. Это может привести к всплеску импортной инфляции, если центральные банки региона решат не тратить валютные резервы на защиту своих валют. К счастью, на этот раз эти резервы в регионе трещат по швам. Вероятно, слоном в комнате будет Китай. Если его замедление продолжится, будь то из-за материальных, Covid-19, дефолтов в секторе недвижимости или энергетических ограничений в цепочке поставок, переход к более слабому монетарному уклону и ослаблению юаня создаст для остальной Азии еще одну головную боль, особенно на валютных рынках.Мир центральных банков быстро разделяется на две команды. Те, кто находится в более низком лагере на более длительный срок, навсегда, если вы из Европы или Японии, и те, кто смотрит на искажения, вызванные нетрадиционной денежно-кредитной политикой, особенно на молодежь, чье будущее богатство мы крадем с помощью QE, и те, у кого низкие или фиксированные зарплаты. Польша за ночь поднялась на 75 б/с, и сегодня днем к ним вполне могут присоединиться Норвегия и Соединенное Королевство. Однако американским рынкам не стоит беспокоиться; ФРС, как и Европа и Австралия, дала понять, что они придут на помощь при первых признаках проблем. Поэтому неудивительно, что музыка продолжает звучать в акциях и других классах активов. Вы даже можете утверждать, что крипто-бум отчасти является результатом неуклюжей денежной щедрости опиоидов со стороны видных членов центрального банка.Эта неделя по-прежнему напряженная, и ее кульминацией по-прежнему являются пятничные данные о занятости в несельскохозяйственном секторе США. За ночь занятость в ADP резко возросла, в то время как индекс деловой активности в непроизводственной сфере и субиндексы ISM в США свидетельствуют о том, что сектор услуг вернулся с более высокой активностью и затратами после замедления, вызванного дельтой в 3 квартале. Риски теперь смещены в сторону несельскохозяйственных секторов, которые, наконец, согласуются с сигналами в других секторах экономики США после нескольких месяцев разочарований. Число к северу от 500 тыс. может заставить фондовые рынки пересмотреть свое решение, игнорируя последствия сокращения ФРС. Аналогичным образом, низкий уровень печати сохранит более длительную денежную партию в акциях, продолжающуюся до поздней ночи.Помимо решений Банка Норвегии и Банка Англии по ставкам, я ожидаю продолжения волатильности в энергетическом пространстве, поскольку ОПЕК+ соберется сегодня, чтобы решить, нужно ли пересматривать целевые показатели добычи в сторону повышения. Я бы ожидал, что ОПЕК+плюс проигнорирует давление со стороны КС26, я имею в виду президента Байдена, с целью увеличения добычи нефти. Цены на нефть упали за ночь, так как запасы выросли, но объявление о том, что США и Иран возобновят переговоры в конце месяца, должно стать похоронным звоном надежд группы на увеличение добычи.Розничные продажи в Австралии выросли на 1,30 % м/м в сентябре, в то время как общий показатель за 3 квартал вырос на 4,40 %. Влияние на рынок было минимальным, а то и вовсе отсутствовало, поскольку возобновление работы штатов Виктория и Новый Южный Уэльс, а также международных границ означает, что эти цифры, несомненно, сильно возрастут, чему будет способствовать центральный банк, занимающий их постоянное место жительства. Календарь данных является 2-м уровнем в Европе и сегодня отсутствует в Азии, поскольку праздничные дни в Сингапуре, Малайзии и Индии снижают активность.Первоначальные заявки на пособие по безработице в США вызовут более высокий, чем обычно, интерес, благодаря тому, что они будут зажаты между FOMC и несельскохозяйственными платежными ведомостями. Но я бы поспорил с читателями, что встреча ОПЕК+ станет самым большим источником волатильности позже сегодня. И на случай, если вы подумали, что это ушло, у подразделений Evergrande в Китае есть еще один P&I в долларах США на общую сумму 82,50 миллиона долларов США, подлежащий выплате к этой ...
Читать
Акции падают по мере того, как технологии разочаровывают, а доходность растет
Финансовые рынки заканчивают неделю на негативной ноте, так как доходы от Apple и Amazon не смогли компенсировать опасения по поводу роста инфляции и процентных ставок.Сезон прибыли был мечтой для инвесторов в последние недели, наступивший как раз в тот момент, когда мы наблюдали колебания на рынках, поскольку растущие риски ставят под сомнение экономические перспективы. Некоторые опасения были оправданы в течение сезона доходов, в первую очередь проблемы с поставками, влияющие на итоговую прибыль, и доходы от рекламы, на которые негативно влияют изменения данных Apple и снижение предложения.Но до сих пор это было более чем компенсировано более сильными результатами верхней и нижней линии, которые привели к росту фондовых рынков в последние недели. Но сочетание разочаровывающих технических результатов и более высоких ставок испытывает нервы инвесторов, как только индексы возвращаются на неизведанную территорию.Результаты Amazon и Apple были последними, кто удивил, и не в хорошем смысле, поскольку проблемы с поставками и рабочей силой заставили первых инвестировать значительные средства, чтобы избежать праздничных сбоев, а нехватка чипов сильно повлияла на последние в размере 6 миллиардов долларов. И четвертый квартал не будет легче ни для одной из компаний, что объясняет падение торговли в нерабочее время.Тем не менее, хотя некоторые расходы могут быть более постоянными, например, более дорогостоящая рабочая сила, большинство проблем, с которыми сталкиваются обе компании, являются временными, и они сильно восстановятся. Apple продолжает сообщать о сильном росте, и ожидается, что четвертый квартал будет лучшим за всю историю с точки зрения выручки. Amazon инвестирует серьезные суммы наличных денег, что никогда не бывает плохо для компании с ее послужным списком.Facebook сообщил об этом ранее на этой неделе и сталкивается с многочисленными собственными проблемами, как с точки зрения доходов от рекламы, так и на политическом фронте. Изменение его названия на Meta не решит его проблем, но может помочь предотвратить то, что компоненты бизнеса, не связанные с Facebook, будут запятнаны той же кистью. Это также четко подчеркивает направленность компании на предстоящие годы, поскольку она вкладывает значительные средства в метавселенную, которую генеральный директор Марк Цукерберг считает будущим.Может ли Пауэлл преуспеть там, где Лагард потерпела неудачу?Разочаровывающие технические доходы также появились за неделю, когда ставки росли, что, естественно, влияет на настроения в то время, когда рост замедляется, а инфляция становится все более серьезной проблемой. Трейдеры быстро отвергли заверения Кристин Лагард после заседания ЕЦБ, явно придерживаясь мнения, что прогнозам центрального банка по инфляции нельзя доверять, и в конечном итоге они будут вынуждены повысить ставки намного раньше, чем они ожидают, поскольку ценовое давление сохраняется.Мы наблюдали некоторые значительные изменения в доходности еврозоны после заседания, которое продолжается до конца недели. Но рост урожайности наблюдается не только в Европе, но и в США. Сокращение, о котором будет объявлено на следующей неделе, было оценено в течение некоторого времени, инвесторы теперь учитывают также многократное повышение ставок к концу следующего года, что может вызвать озабоченность у политиков в ФРС.До сих пор они стремились подчеркнуть, что сокращение и повышение ставок не связаны, и, хотя это может быть правдой, рынки все еще оценивают цены в условиях немедленного перехода от завершения покупки чистых активов к повышению ставок. По крайней мере, два из них теперь ожидаются к концу следующего года, а первый - летом, когда сужение подходит к концу. Посмотрим, повезет ли Джерому Пауэллу больше, чем Лагард, чьи взгляды на этот вопрос остались без внимания. Повторение на следующей неделе создает огромные проблемы для центральных банков, которые могут быть втянуты в ужесточение, нравится им это или нет.Evergrande избегает дефолта в конце дняНа более позитивной ноте Evergrande произвела еще одну выплату оффшорного купона в конце дня, но, что особенно важно, незадолго до окончания 30-дневного льготного периода. На данный момент компания избежала дефолта, но это просто покупка времени, и до тех пор, пока не будет найдено постоянное решение, будут по-прежнему возникать проблемы с приближением сроков купона и погашения, а также с большими скидками на эти активы.Нефть может продолжить коррекцию, несмотря на падение цен в четвергЦены на нефть сильно восстановились в четверг после снижения более чем на 2 % в течение второй сессии подряд. Сегодня они немного ниже, что может свидетельствовать о том, что, несмотря на раннее падение цен, цены на нефть все еще могут столкнуться с более глубокой коррекцией после такого продолжительного и существенного роста за последние пару месяцев.Конечно, фундаментальные показатели остаются очень оптимистичными для цен на нефть, поскольку мир находится в разгаре энергетического кризиса по мере приближения зимы в северном полушарии. И ОПЕК+, похоже, совершенно не желает ничего делать для смягчения этого ценового давления, что делает крайне маловероятным, что группа увеличит ежемесячное увеличение добычи с 400 000 баррелей в день, когда они встретятся на следующей неделе. Поскольку производители и так изо всех сил пытаются достичь поставленных целей, это может быть не просто отсутствием воли, хотя они, похоже, довольны ценами на этих уровнях.Сообщения о том, что переговоры по иранской ядерной сделке возобновятся в следующем месяце, могут немного повлиять на цены, учитывая перспективу возвращения на рынок большого количества нефти, но соглашение, вероятно, еще не заключено, поэтому оно не ослабит текущее давление. Тем не менее, это произошло в подходящее время, как раз когда митинг выглядел очень переполненным, так что это может помочь исправлению.Золото падает ниже, так как доходность продолжает растиДоходность в США растет, и доллар в процессе растет, чему потенциально способствует некоторое отвращение к риску, которое мы наблюдаем на рынках в пятницу. Более высокая доходность и более сильный доллар - ужасная комбинация для золота, которое упало почти на 1% и, конечно, снова не дотянет до закрытия недели выше отметки в 1800 долларов.В то время как желтый металл, возможно, продемонстрировал сильную устойчивость на этой неделе перед лицом более высокой доходности, что обычно не связано с хорошими показателями золота, в целом его поддерживала слабость доллара, поскольку доходность за пределами США агрессивно росла.Рост доходности также связан с высокой инфляцией и ожиданиями процентных ставок, но не с горячей экономикой, а не с сочетанием всех трех факторов, которые мы обычно наблюдаем. Возможно, это связано с тем, что золото остается хорошо поддержанным. Тем не менее, он пробил линию восходящего тренда, которая сопровождала ралли в этом месяце, а также недавнюю поддержку, что может указывать на краткосрочную слабость, когда следующий тест поддержки составит около 1770 долларов.Дальнейший спад для биткойна?Биткойн сильно восстановился в четверг после прорыва ниже 60 000 долларов днем ранее, что могло спровоцировать гораздо более резкое снижение. В то время как восстановление, возможно, было обнадеживающим, поскольку оно вернулось выше здесь, оно провалилось на уровне 62 500 долларов, что стало первым серьезным испытанием для роста и привело бы к очень бычьей технической настройке.Как бы то ни было, он отклонился от этого уровня сопротивления и теперь падает до 60 000 долларов, что может свидетельствовать о том, что краткосрочное давление остается в стороне. Коррекция не будет концом света для биткойна, и я уверен, что снова появится большой интерес, если он упадет до 54 000 долларов, что будет примерно на 20 % ниже максимума. До этого он также мог видеть некоторую поддержку в районе 58 000 и 56 000 долларов ...
Читать
Все, что вам нужно знать о Банке Японии
Банку Японии всегда уделялось много внимания за его необычную денежно-кредитную политику. Его объявления о процентных ставках могут повлиять на такие рынки, как иена, Nikkei 225 и крупные японские акции. Узнайте здесь все, что вам нужно знать.Что такое Банк Японии?Банк Японии (BoJ) является центральным банком Японии – эквивалентом Банка Англии или Федеральной резервной системы страны. Часто называемый для краткости Ничигиным, банк отвечает за выпуск и обработку всех вопросов, связанных с валютной и казначейской безопасностью, созданием экономической безопасности посредством денежно-кредитной политики и предоставлением расчетных услуг.Структура Банка Японии Банк Японии был основан в 1882 году, выпустив свою первую банкноту в 1885 году, и с тех пор работает. Банк был реорганизован во время Второй мировой войны для регулирования и поддержания национальной экономики в военное время. После Второй мировой войны в структуру Банка Японии было внесено несколько изменений.В настоящее время структура Банка состоит из трех основных компонентов:Политический совет – высший орган, принимающий решения в Банке Японии, отвечающий за определение валютной и денежно-кредитной политики и надзор за операциями Банка. В правлении девять человек, включая губернатора, двух заместителей губернатора и шесть других членовИсполнительные директора – это административное подразделение Банка Японии, отвечающее за оказание помощи управляющему и заместителям и обеспечение бесперебойной работы Банка. Он состоит из шести человек, а также Комитета по управлению и Комитета по соблюдениюГоловной офис – в состав Головного офиса Банка входят 15 департаментов, в том числе Управление внутренних аудиторов, Департамент по денежно-кредитным вопросам, Департамент финансовой системы и банковских экспертиз и Департамент финансовых рынков.Банк Японии также имеет 32 филиала и 14 местных отделений по всей стране, а также семь офисов за рубежом.Что такое заседание Банка Японии по денежно-кредитной политике (MPM)?Заседание Банка Японии по денежно-кредитной политике (MPM) является комитетом Совета по политике, который устанавливает процентные ставки и другую денежно-кредитную политику для Японии. Цель состоит в том, чтобы коллективно принять решение о политике, которая обеспечит экономическую стабильность в Японии и будет способствовать достижению целевых показателей Банка Японии по инфляции, оказывая влияние на потребительские расходы.Читать еще: Как определяются процентные ставкиМПМ проводятся восемь раз в год и длятся два дня. Совет Директоров будет учитывать углубленный экономический анализ и финансовые условия при принятии своих решений. Эти решения публикуются немедленно, чтобы поддержать политику Банка Японии по обеспечению полной прозрачности. Глава Банка Японии также проведет пресс-конференцию, чтобы объяснить любые изменения и решения по денежно-кредитной политике.Каково последнее решение Банка Японии по ставке?Последнее решение Банка Японии было принято 18 июня 2021 года. В примечаниях к заседанию Банк заявил, что продолжит смягчение денежно-кредитной политики "устойчивым образом". Это будет сделано путем выполнения трех действий:Снижение краткосрочных и долгосрочных процентных ставок. Центральный банк сохранил процентные ставки овернайт на уровне -0,1%Обеспечение диапазона доходности 10-летних государственных облигаций Японии, как предполагается, составляет от плюс до минус 0,25%Покупка биржевых фондов и японских REITs по мере необходимости. Банк Японии продолжит покупать акции на сумму не более 12 триллионов иен (110 миллиардов долларов) в годКакова процентная ставка Банка Японии?Процентная ставка Банка Японии – как и любого центрального банка – является механизмом, с помощью которого он манипулирует инфляцией, устанавливая ставки заимствования и кредитования для валют.Читать еще: Что такое облигация? Как получать стабильный доход, одалживая деньгиБанк Японии известен своими отрицательными процентными ставками, что означает, что банки должны платить, чтобы занять деньги у центрального банка. Эта политика впервые вступила в силу в январе 2016 года и действует до 2021 года.Какова ставка Банка Японии за перенос позиции?Ставка овернайт Банка Японии относится к процентным ставкам по необеспеченным сделкам, совершенным на рынке ставок. Это процентная ставка, по которой банки предоставляют или одалживают средства друг другу на рынке овернайт. Он также известен как курс Мутана, который специфичен для сделок на рынках японской иены.Как объявления Банка Японии влияют на финансовые рынки?Поскольку решения Банка Японии по процентным ставкам будут влиять на потребительские расходы и ставки коммерческих займов, они могут оказать прямое влияние на облигации, акции, валюты и другие ценные бумаги. Таким образом, движение рынка, созданное в результате этих встреч, может создать значительные возможности для спекулятивных трейдеров.Когда итоги заседания будут направлены на снижение расходов и снижение инфляции, это приведет к падению стоимости акций, облигаций, индексов и других ценных бумаг, но может увеличить стоимость иены.И наоборот, политика, направленная на увеличение инфляции и расходов, такая как количественное смягчение, приведет к девальвации иены и росту других классов активов.Большинство трейдеров будут отслеживать валютные пары иены, такие как USD/JPY, EUR/JPY и GBP/JPY, фондовый индекс Nikkei 225, а также крупные японские компании, такие как Toyota, SoftBank, Sony и Mitsubishi.Читать еще: Причины инфляцииИстория количественного смягчения Банка ЯпонииБанк Японии известен тем, что десятилетиями проводил несколько нетрадиционную денежно-кредитную политику. В течение 15-летнего периода она последовательно продавала иену, чтобы сохранить низкую стоимость валюты и сделать экспорт конкурентоспособным во всем мире. Это известно как количественное смягчение, и оно дает коммерческим банкам избыточную ликвидность для стимулирования кредитования. Он делает это, покупая государственные облигации и рекапитализируя бизнес за счет покупки частных активов.Агрессивная налогово-бюджетная политика по-настоящему проявилась в 1990-е годы, когда девять пакетов стимулирующих мер составили 140,7 трлн иен.К 1997 году Банк Японии решил помочь индустрии финансовых услуг, купив триллионы иен в коммерческих бумагах – это было первое зарегистрированное "количественное смягчение". В период с 2001 по 2004 год банки получили почти 35,5 трлн иен ликвидности. Несмотря на интервенции, большая часть роста Японии была временной, и экономика оставалась стагнирующей в долгосрочной перспективе.Поскольку японская экономика сократилась во время глобальной рецессии, Банк Японии начал новую политику количественного смягчения в 2013 году, а затем в 2014 году.На собрании, состоявшемся в сентябре 2016 года, Банк Японии представил новые рамки политики количественного и качественного смягчения денежно-кредитной политики (QQE) наряду с отрицательными процентными ставками.Кто является управляющим Банком Японии?Управляющим Банка Японии является Харухико Курода, который ранее был президентом Азиатского банка развития. Курода был впервые номинирован в 2013 году, а затем снова в 2018 году – каждый срок длится пять ...
Читать
Прорвется ли доллар США вниз или развернется вверх в течение лета?
Судьба доллара США в преддверии летаПосле впечатляющего первого квартала, в котором доллар вырос почти на 5% по отношению к широкой корзине своих основных торговых контрагентов, мировая резервная валюта за последние три месяца потеряла свою популярность. Максимумы индекса доллара в первом квартале, которые были зафиксированы 31 марта, быстро сменились внезапной и продолжительной распродажей, в результате которой индекс упал до минимумов в районе середины 89-х годов, что является почти 100-процентным откатом от достижений первого квартала.Движущей силой такого резкого изменения настроений стало ослабление инфляционных ожиданий в США. В первом квартале, по мере того как программа вакцинации в США набирала обороты, правительство вводило новые меры по смягчению фискальной политики, а внимание переключилось на возобновление работы (как фактическое, так и ожидаемое), инфляционные ожидания в США начали расти. Трейдеры начали ожидать, что рост инфляции в США в результате сочетания возобновления экономической активности и оптимизма в отношении вакцин приведет к тому, что ФРС рассмотрит вопрос о прекращении смягчения денежно-кредитной политики - процесс, известный как "таперирование".Читать еще: Причины инфляцииДоллар США развернулся на фоне ослабления инфляционных ожиданийОднако в первом и втором кварталах ФРС оставалась при своем мнении и подтвердила, что любой всплеск инфляции будет носить временный характер и не заставит ФРС изменить свой политический подход в этом году. Это опровержение со стороны ФРС сопровождалось некоторыми данными, которые внесли дополнительную неопределенность в ожидаемый некоторыми турбо-отскок. Значительно более слабые, чем прогнозировалось, данные по розничным продажам в феврале и апреле вызвали вопросы. Более слабый, чем ожидалось, отчет о занятости в апреле также сбил блеск с более сильного, чем прогнозировалось, показателя инфляции в этом месяце. В ответ на эти данные, а также в связи с тем, что ФРС подтвердила свою позицию против таперства, инфляционные ожидания в США снизились, и доллар начал распродажу.Читать еще: Что такое ФРС: история, структура и функцииПоскольку центральные банки по-прежнему привержены сохранению смягчающих мер, по крайней мере, в ближайшем будущем, и с зарождающимся оптимизмом, связанным с возобновлением роста во многих ключевых экономиках, акции, сырьевые товары и другие высокодоходные активы (включая валютные риски) выросли по отношению к доллару, одновременно получив выгоду и усилив его падение.Итак, сейчас, когда начинается последний месяц второго квартала, самое время спросить, продолжает ли доллар снижаться или же нас ожидает потенциальный отскок в течение лета?Короткая позиция по доллару снова растетВо-первых, если взглянуть на данные COT, то чистая короткая позиция по доллару США, хотя и растет, все еще далека от уровней, наблюдавшихся в 3 квартале 2020 года и в январе 2021 года. Это означает, что с точки зрения позиционирования у доллара еще много места для движения вниз. Однако, учитывая фундаментальный фон, риски, похоже, растут в сторону повышения.Читать еще: Что такое фундаментальный анализ и как его использоватьОтчеты по труду в США в фокусеНесмотря на то, что данные были немного противоречивыми, общая тенденция была повышательной, и с учетом этого огромное внимание уделяется отчетам по занятости в США в пятницу. После низкого показателя за прошлый месяц в 266 тыс. человек, рынок теперь ожидает показателя в 645 тыс. человек. Кроме того, прогнозируется снижение уровня безработицы с 6,1% до 5,9%. Если эти данные оправдают прогнозы или превзойдут их, это, скорее всего, вновь поднимет вопрос о сокращении срока действия соглашения с ФРС, что приведет к росту доллара США. Если показатели окажутся значительно выше, это может привести к резкому разворачиванию шортов по доллару.Дейли из ФРС предполагает сдвиг в обсуждении вопроса о сокращении сроков кредитованияУчитывая, что инфляция в мае также подскочила, сильный отчет по занятости в США (особенно если рост заработной платы снова станет более значительным) может оказаться всем необходимым для того, чтобы доллар США развернулся. На этой неделе Дейли намекнул на то, что дискуссии о сокращении темпов роста входят во вселенную ФРС, заявив, что банк сейчас "говорит о том, чтобы говорить о сокращении". Это означает явное "ястребиное" развитие событий после того, как на последнем заседании ФРС Пауэлл сказал, что пока рано говорить о сокращении.Читать еще: Решения ФРС США о процентной ставке: что это значит для рынка ФорексИюньское заседание FOMC в фокусеУчитывая более полное возобновление работы и дальнейший прогресс в вакцинации, наблюдавшийся в мае, сильный релиз на этой неделе вернет инфляционные ожидания в полную силу, предполагая вероятность еще более быстрого роста в течение лета, что делает более значимым июньское заседание ФРС.Читать еще: FOMC: что это такое и что он делаетТехнический обзорИндекс доллара СШАРаспродажа индекса доллара во втором квартале привела к снижению цены в пределах узкого медвежьего канала. Цена также пробила линию восходящего тренда от минимумов 2021 года. Однако сейчас движение застопорилось на тестировании минимумов 2021 года, и с учетом бычьей дивергенции на индикаторе RSI и MACD, который стал бычьим, перспектива разворота растет. Ключевым уровнем, который быки должны пробить, является область 90,98, что вернет внимание к 92,07 и выше.Читать еще: Что такое индекс доллара ...
Читать
Сообщение успешно отправлено.
В ближайшее время мы свяжемся с вами!