Анализ ситуации и прогноз по Золоту

Инвесторы в опционы на процентные ставки в США платят за сделки, которые выигрывают от гораздо более раннего, чем ожидалось, ужесточения денежно-кредитной политики со стороны ФРС.Пара доллар/иена растет в начале пятницы, и валютная пара растет в течение недели после мрачной двухдневной динамики. Ценовое действие отражает выравнивание позиций в преддверии решений Федеральной резервной системы США по денежно-кредитной политике на следующей неделе 2-3 ноября.На этой неделе Банк Японии (BOJ), как и ожидалось, проводил стабильную политику. Ожидается, что на следующей неделе ФРС объявит о начале сокращения своих масштабных стимулирующих мер. Однако трейдеры все еще не уверены, что скажет Федеральный комитет по открытым рынкам о сроках своего первого повышения ставки. Это одна из проблем, которая может стать источником волатильности на следующей неделе. Другой - это темпы, с которыми он будет повышать свои контрольные показатели.В 08:31 по Гринвичу пара USD/JPY торгуется на уровне 113,677, что на 0,124 или +0,11% выше. На прошлой неделе он остановился на отметке 113,495.Некоторые инвесторы делают ставку на Агрессивное повышение ставок ФРСИнвесторы в опционы на процентные ставки в США платят за сделки, которые выигрывают от гораздо более раннего, чем ожидалось, ужесточения денежно-кредитной политики Федеральной резервной системой для борьбы с упрямо высокой инфляцией, включая многократные повышения со следующего года до 2023 года, сообщает Reuters.Годовая форвардная ставка по двухлетним свопам в США, эта часть кривой, наиболее чувствительная к ожиданиям повышения ставки, в четверг предполагала ставку 1,27 % к октябрю 2022 года по сравнению со спотовой ставкой 0,639 %.Эта форвардная ставка предполагает распродажу более чем на 60 базисных пунктов в 2-летних свопах США, что повышает их ставки, амбициозный прогноз, предполагающий два повышения ставок в следующем году, был учтен в соответствии с ожиданиями рынка, сказали аналитики.“Распродажа на начальном этапе очень механически оценивается ФРС”, - сказал Бруно Бразинья, старший стратег по ставкам в BofA Securities в Нью-Йорке. “То, что подразумевает распродажа (по ставке свопа), - это серия повышений, которые становятся фронтальными”.Кроме того, фьючерсы на ставку по федеральным фондам, которые отслеживают краткосрочные ожидания по ставкам, полностью рассчитаны на ужесточение на четверть пункта к июлю 2022 года с учетом еще одного повышения ставки к декабрю.Ближайшая перспективаЯстребиный настрой ФРС в сочетании с голубиными заявлениями Банка Японии о денежно-кредитной политике на этой неделе должны продолжать поддерживать курс USD/JPY в ближайшей перспективе. Ралли от дна 4 октября на отметке 110,826 до вершины 20 октября на отметке 114,694 отражает идею более агрессивной ФРС.С момента заседания ФРС 29 сентября доходность 10-летних облигаций США выросла более чем на 20 базисных пунктов, достигнув пятимесячного максимума в 1,7% в начале этого месяца. Этот шаг был обусловлен комментариями ФРС по итогам заседания. Он заявил, что, скорее всего, начнет сокращать свои ежемесячные покупки облигаций в ноябре, и намекнул, что за этим может последовать повышение процентных ставок.Трейдеры оценили снижение и, возможно, первое повышение ставок. Недавнее ценовое движение в паре доллар/иена отражает это. Сначала ралли, затем боковое ценовое действие.Если ФРС продемонстрирует более агрессивную стратегию повышения ставок, которая не была полностью оценена, то мы ожидаем, что пара USD/JPY начнет новый рост, как только она преодолеет основную вершину 6 ноября 2017 года на уровне 114,728.

Рынки оценивают, начнется ли ужесточение раньше, чем ожидалось, для сдерживания инфляционного давления, которое вызвало недавнее колебание цен на слиткиВторник ознаменовался первым повышением цен на фьючерсы на золото за три сессии, так как слабость доллара США повысила спрос на драгоценный металл.На момент написания этого отчета драгоценный металл торговался около 1775 долларов за унцию.Рынки оценивают, начнется ли ужесточение раньше, чем ожидалось, для сдерживания инфляционного давления, которое вызвало недавнее колебание цен на слитки.Рэндал Куорлз, Мэри Дейли и председатель Джером Пауэлл, вероятно, в ближайшее время выступят и обсудят план сокращения ФРС после комментариев губернатора Кристофера Уоллера во вторник о том, что повышение процентных ставок все еще несколько раз откладывается.В результате было ликвидировано несколько длинных долларовых позиций, а также короткие казначейские облигации и ставки на золото. Широкий торговый диапазон золота, вероятно, продолжит консолидироваться, по крайней мере, до заседания FOMC в ноябре.На прошлой неделе рынок, похоже, осознал, что сентябрьские протоколы Федеральной резервной системы были “немного слишком агрессивными”..На данный момент 1800 долларов является решающим психологическим уровнем для быков, поскольку он может стимулировать достаточную покупку, чтобы поднять цены выше к 1825 и 1845 долларам.Владение желтым металлом, который не приносит процентов, часто считается средством защиты от инфляции, но повышение процентной ставки ФРС увеличит альтернативные издержки.Несмотря на это, доллар США не смог извлечь выгоду из высокой доходности казначейских облигаций США и торгуется ниже ценового диапазона 94,00, помогая драгоценному металлу найти поддержку вблизи более низких уровней.Тема стагфляции и слабость доллара поддерживают драгоценные металлы в последние недели. Поскольку конкурирующие валюты, которые находятся на пороге взлета, догоняют доллар, доллар находился под давлением во вторник на фоне фиксации прибыли.

Направление австралийского доллара на оставшуюся часть сессии в среду, вероятно, будет определяться реакцией трейдера на .7475.  AUD/USDАвстралийский доллар достиг самого высокого уровня с 13 июля рано утром в среду после того, как Резервный банк Австралии (РБА) в протоколах за предыдущий день показал, что он ожидает, что экономика вернется к росту в текущем квартале после того, как вспышка дельта-варианта COVID-19 сорвала восстановление, но все еще не ожидает повышения процентных ставок до 2024 года.РБА снизил свою официальную ставку наличности до рекордно низкого уровня в 0,1 % в прошлом году, чтобы поддержать экономику во время пандемии, и с тех пор последовательно заявлял, что не ожидает повышения процентных ставок до 2024 года, учитывая вялый рост заработной платы и инфляцию. Однако ценовое действие предполагает, что инвесторы не верят РБА и делают ставку на более раннее, чем ожидалось, повышение ставки.Прогноз на сегодня AUD/USDОсновной тренд идет вверх в соответствии с дневным графиком колебаний. Восходящий тренд был подтвержден во вторник, когда покупатели подняли основную вершину 3 сентября на уровне 7478. Сделка через 0,7226 изменит основной тренд на нисходящий.Незначительный тренд также идет вверх. Сделка через 0,7379 изменит незначительный тренд на нисходящий. Это также сместит импульс в сторону снижения.Пара AUD/USD в настоящее время торгуется в основной зоне коррекции с 0,7379 до 0,7499. Эта зона контролирует долгосрочное направление валютной пары.Технический прогноз дневного графикаНаправление австралийского доллара на оставшуюся часть сессии в среду, вероятно, будет определяться реакцией трейдера на .7475.Бычий сценарийУстойчивый рост на 0,7475 будет указывать на присутствие покупателей. Преодоление долгосрочного уровня 50 % на отметке 0,7499, основной вершины 13 июля на отметке 0,7503 и внутридневного максимума на отметке 0,7504 укажет на усиление покупок.Если движение выше .7504 способно генерировать достаточный импульс роста, то ищите ускорение вверх. Дневной график показывает, что серьезного сопротивления нет до главной вершины 6 июля на отметке .7599 и главной вершины 25 июня на отметке.7617.Медвежий сценарийУстойчивое движение ниже 0,7475 будет сигнализировать о присутствии продавцов. Первая цель снижения - незначительный разворот на отметке.7442. Покупатели могут войти в первый тест, но если он провалится, тогда ищите продажу, которая, возможно, распространится на кластер поддержки, образованный небольшим дном и уровнем Фибоначчи на уровне.7379.ПримечаниеИз-за продолжительного движения вверх с точки зрения цены и времени, AUD/USD в настоящее время торгуется внутри окна времени для вершины разворота цены закрытия. Закрытие ниже 0,7475 сформирует эту диаграмму. Если это подтвердится, это может спровоцировать начало 2-3-дневной коррекции.

Опасения по поводу инфляции также подстегнули спрос на биткоин, предложение которого ограничено по сравнению с достаточным количеством валют, выпущенных центральными банками, которые были напечатаны для стимулирования экономикиНесмотря на некоторые опасения по поводу глобальной инфляции, биткойн оставался вблизи шестимесячного максимума рано утром в понедельник на фоне оптимизма по поводу того, что финансовые регуляторы США скоро одобрят крипто-ETF.Опасения по поводу инфляции также подстегнули спрос на биткойн, предложение которого ограничено по сравнению с достаточным количеством валют, выпущенных центральными банками, которые были напечатаны для стимулирования экономики.Данные, предоставленные аналитической компанией CryptoQuant, недавно показали, что резервы биткойнов, хранящиеся на всех криптобиржах, упали до самого низкого уровня за год. Это говорит о том, что криптотрейдеры продемонстрировали свое намерение держать свои биткойн-токены закрытыми, а не обменивать их на другие фиатные или цифровые активы с этим снижением.Ожидается, что решение Комиссии по ценным бумагам и биржам (SEC) в крупнейшей экономике мира разрешить первому ETF на биткойн-фьючерсы начать торги на этой неделе, будет стимулировать более широкие инвестиции в цифровые активы.В ближайшие месяцы игроки в криптовалюту ожидают, что одобрение первого американского биткойн-ETF вызовет приток денег от институциональных инвесторов, которые в настоящее время не могут инвестировать в биткойн.Опасения по поводу инфляции также вызвали интерес к пионерской криптовалюте, которая ограничена по сравнению с достаточным количеством валюты, выпущенной центральными банками в последние годы для стимулирования их экономики.На прошлой неделе биткойн достиг 62,3 тыс. долларов, что так близко к шестимесячному максимуму пятницы в 62 944 доллара, но все еще не дотягивает до рекордного максимума в 64,8 тыс. долларов, достигнутого в апреле.В прошлом SEC задавалась вопросом, обладают ли фонды необходимой информацией для оценки криптовалют или других связанных с ними продуктов. Кроме того, возникли вопросы о законности владения монетами, находящимися в фондах, а также об угрозе хакеров.Назначение Генслера главой агентства приветствовалось многими сторонниками криптографии. Как они отметили, он когда-то преподавал курс в Школе менеджмента Слоуна Массачусетского технологического института под названием “Блокчейн и деньги”. Однако в последние месяцы он также назвал это пространство “Диким Западом” и предложил свою поддержку более всеобъемлющему регулированию.Хотя владелец Dallas Mavericks Марк Кубан высказался против инвестирования в биржевые фонды (ETF), основанные на биткоинах, один из которых может начать торги на следующей неделе в США, звезда Shark Tank говорит, что он предпочел купить биткоин напрямую.

Катализатором сегодняшней силы является еженедельный отчет о запасах, который показал больший, чем ожидалось, рост запасов бензина и дистиллятов в США.Фьючерсы на нефть марки Brent на американском рынке Западного Техаса и международные эталонные фьючерсы на нефть марки Brent торгуются выше в начале четверга, колеблясь чуть ниже семилетних максимумов, достигнутых ранее на этой неделе. Катализатором сегодняшней силы является еженедельный отчет о запасах, который показал больший, чем ожидалось, рост запасов бензина и дистиллятов в США. Новый прогноз, предусматривающий снижение добычи нефти в США, также оказывает поддержку.В 06:34 по Гринвичу декабрьские фьючерсы на нефть марки WTI торгуются на уровне 80,50 доллара, что на 0,68 доллара или +0,85% выше. Декабрьская нефть марки Brent стоит 83,90 доллара, что на 0,72 доллара выше или +0,87%.Несмотря на двухдневный спад, рынок по-прежнему хорошо поддерживается растущими ожиданиями спроса. Одна надежда для быков состоит в том, что рост цен на природный газ заставит генераторы электроэнергии переключиться с природного газа на нефть для удовлетворения спроса на отопление.Добыча сырой нефти в США в 2021 году упадет больше, чем прогнозировалось ранее – EIAпрогнозирует, что добыча сырой нефти в США упадет больше, чем ожидалось ранее, в 2021 году и восстановится в 2022 году, согласно ежемесячному правительственному отчету, опубликованному в среду.Добыча сырой нефти снизится на 260 000 баррелей в день до 11,02 млн баррелей в сутки в этом году, а затем восстановится до 11,73 млн баррелей в сутки в 2022 году, сообщило Управление энергетической информации США. В своем предыдущем прогнозе статистическое подразделение Министерства энергетики прогнозировало падение на 200 000 баррелей в сутки в 2021 году.Агентство сократило свой прогноз производства на третий и четвертый кварталы 2021 года, чтобы достичь более низкого показателя за год.API сообщает о большом количестве сырой нефти, но неожиданном потреблении бензинаАмериканский институт нефти (API) во вторник сообщил об очередном недельном увеличении запасов сырой нефти. На этот раз прирост очень велик - 5,213 млн баррелей за неделю, закончившуюся 8 октября, поскольку запасы сырой нефти в США на 66 млн баррелей ниже уровня начала года, согласно OilPrice.com . Аналитики ожидали прироста на 140 000 баррелей за неделю.API также сообщило о сокращении запасов бензина на 4,575 миллиона баррелей за неделю, закончившуюся 8 октября, по сравнению с ростом на 3,682 миллиона баррелей на предыдущей неделе.Запасы дистиллятов за неделю сократились на 2,707 барреля по сравнению с увеличением на 345 000 баррелей на прошлой неделе.Запасы в Кушинге на этой неделе сократились, добавив 2,275 миллиона баррелей к общим запасам, после увеличения на прошлой неделе на 1,999 миллиона баррелей.Ежедневный прогнозВосходящий импульс снова набирает обороты, что может означать новый семилетний максимум позже в ходе сессии.Я не думаю, что давление администрации Байдена на американских производителей нефти и газа с целью снижения растущих цен на топливо сработает, потому что энергетический кризис является глобальной проблемой. Мне кажется забавным, что, когда администрация Байдена пытается обвинить кого-то в глобальном потеплении, они указывают пальцами на нефтяную промышленность и нашу зависимость от нефтепродуктов. Но когда цены растут, они говорят им производить больше бензина.Я по-прежнему придерживаюсь своего прогноза по трехзначной нефти в конце 2021 или начале 2022 года, если генераторы продолжат требовать нефть вместо природного газа. Я признаю, что это все еще дикий прогноз, но если зима в Европе наступит рано, цены могут быстро вырасти.Ожидается, что в 15:00 по Гринвичу Управление энергетической информации США (EIA) сообщит о росте добычи сырой нефти на 1,1 миллиона баррелей. Однако, учитывая, что API сообщает о снижении цен на бензин и дистилляты, трейдеры будут сосредоточены на инвентаризации продуктов EIA. Цены могут резко вырасти, если поставки бензина и дистиллятов сократятся.

Давление на цены оказывают прогнозы, предусматривающие умеренные температуры в течение октября и признаки ослабления давления на международные поставки.Фьючерсы на природный газ растут в начале среды после восстановления после падения в начале предыдущей сессии. Покупатели вошли во вторник чуть выше основной зоны поддержки, так как продавцы сократили позиции после резкого четырехдневного снижения, которое, возможно, привело рынок на территорию перепроданности.В 07:21 по Гринвичу декабрьские фьючерсы на природный газ торгуются на уровне 5,599 доллара, снизившись на 0,064 доллара или -1,13%.Вчерашняя ранняя слабость была вызвана прогнозами, предусматривающими умеренные температуры на большей части нижних 48 по октябрь, и признаками ослабления давления на международные поставки, сообщает Natural Gas Intelligence (NGI).Обновление от NatGasWeatherПо данным NatGasWeather, европейские и американские погодные модели за ночь потеряли градусные дни, а прогнозы указывают на сезонно комфортные условия на севере Соединенных Штатов на этой и следующей неделе. Модель оставалась “прочно медвежьей”, поскольку каждый из следующих 15 дней был на пути к обеспечению спроса ниже нормы на национальном уровне, говорится в сообщении фирмы.“Мы продолжаем ожидать в конце октября - начале ноября более пугающих холодов на севере США, хотя прогнозы на эту неделю “не показали ничего лучшего до середины ноября”, - сказал Натгасвезер.Метеорологические службы повторяли те же прогнозы, что и NatGasWeather, пишет NGI. Погодные условия “остаются весьма враждебными по отношению к любым холодам в США в обозримом будущем, и мы, похоже, достигли того времени года, когда эта погода приносит встречные ветры на рынок”, - сказала фирма, отметив, что ветрогенерация приносит встречные ветры на рынок”, - сказала фирма, отметив, что ветрогенерация оказалась сильной в последние дни, сводя к минимуму сжигание природного газа.“Если сложить все это вместе, пока держится такая погода, давление на цены будет продолжаться ... хотя мы можем ожидать некоторой волатильности в будущем”, - сказал Беспок. “Если наши более теплые идеи сохранятся в конце ноября, мы, вероятно, по крайней мере протестируем и в конечном итоге пробьемся ниже уровня 5,00 доллара”.Ранний взгляд на отчет правительства о хранении в четвергНатгасвезер сказал ранее на этой неделе: “Как мы уже заявляли, чем больше времени потребуется для повсеместных сильных заморозков, чтобы прибыть в США, тем лучше будут поставки в США в начале сезона розыгрышей и где тема не изменилась с прошлой недели”, - сказал прогнозист.NGI сообщила о снижении запасов на 48 складах, которые значительно выросли в последние недели благодаря более мягкой погоде. На прошлой неделе Управление энергетической информации (EIA) сообщило о крупнейшей осенней инъекции за десятилетие, чудовищном увеличении на 118 Bcf за неделю, закончившуюся 1 октября.Трехзначное увеличение сократило дефицит в среднем за пять лет до 176 млрд куб. футов, и оценки для следующего отчета об ОВОС указывают на еще одно более крупное, чем обычно, вливание. NGI смоделировала сборку на 93 Bcf, что сопоставимо со скромным увеличением запасов на 50 Bcfв прошлом году и средним пятилетним ростом на 79 Bcf.Прогноз цены на газТехнически основной тренд идет вниз, но рынок колеблется вблизи основной зоны поддержки на уровне от 5,269 до 4,956 доллара. Мы хотели бы увидеть испытание этой зоны, а также строительство базы поддержки внутри этой области.Во всем мире запасы газа остаются незначительными после экстремальных погодных условий в этом году, а спрос на электроэнергию растет в Китае и других странах Азии. Тем не менее, рост международных цен был сдержан в течение последних торговых сессий после того, как президент России Владимир Путин на прошлой неделе опубликовал публичные комментарии, которые рынки истолковали как гарантии стабильных поставок газа в Европу этой зимой.Тем не менее, мы не ожидаем увидеть начало сильного ралли до тех пор, пока не наступит холодная погода.

Цены выросли более чем на 25% за последние семь недель, практически без перерыва. Другие энергетические продукты, такие как газ и уголь, набрали гораздо больший импульс, чем нефть, и цены на нефть могут продолжить расти в ближайшем будущем.Рост цен на нефть в США в среду ознаменовал пятый день подряд роста на фоне признаков напряженности на рынках сырой нефти, природного газа и угля.Цены на нефть марки Brent также выросли четвертый день из-за беспокойства о поставках, особенно после того, как ОПЕК и ее союзники решили не увеличивать запланированную добычу в понедельник.Цены на West Texas Intermediate достигли самого высокого уровня с 10 ноября 2014 года, превысив 79 долларов за баррель на момент написания статьи.Цена на нефть марки Brent выросла на 0,15% до 82,68 доллара за баррель после достижения трехлетнего максимума ранее в ходе сессии.Цены выросли более чем на 25% за последние семь недель, практически без перерыва. Однако митинг еще не закончился. Почти весь рост после прошлой коррекции произошел в результате восстановления после этой коррекции.Другие энергетические продукты, такие как газ и уголь, набрали гораздо больший импульс, чем нефть, и цены на нефть могут продолжить расти в ближайшем будущем.Среди покупателей есть интерес к нефти, потому что ОПЕК+ сопротивляется увеличению добычи. Как правило, дальнейшие скачки цен следуют за недавней коррекцией цен и преодолением предыдущих максимумов.Нефтяной картель+ в понедельник согласился придерживаться своего июльского соглашения об увеличении добычи на 400 000 баррелей в день каждый месяц по крайней мере до апреля 2022 года, поэтапно отказываясь от существующих сокращений на 5,8 миллиона баррелей в день.Несмотря на энергетический кризис, стимулирующий рост спроса, сырая нефть продолжила рост на фоне опасений по поводу напряженного рынка.В результате энергетического кризиса по всему миру увеличение (ОПЕК+) оказалось значительно ниже того, что ожидал рынок. Если спрос продолжит расти, неудивительно, что ОПЕК может быть вынуждена действовать до следующего запланированного заседания.Совместный технический комитет ОПЕК+ объявил, что ожидает дефицита в размере 1,1 миллиона баррелей в день в этом году, который может превратиться в профицит в 1,4 миллиона баррелей в день в следующем году.В результате роста цен на нефть многие крупнейшие мировые потребители нефти, включая Соединенные Штаты и Индию, обеспокоены тем, что такое инфляционное давление замедлит восстановление после пандемии COVID-19.ОПЕК+ по-прежнему обеспокоена тем, что четвертая глобальная волна заражения COVID-19 может помешать восстановлению спроса, несмотря на давление с целью увеличения производства.

Похоже, что интерес к криптовалюте на Уолл-стрит растет, несмотря на многочисленные разногласия, говорится в отчете второго по величине банка Америки. Банк Америки считает, что усиление регулирования в конечном итоге принесет пользу криптографии.Стратеги Bank of America Corp. одобрили криптовалюту в качестве нового класса активов, что помогло криптовалюте подняться выше 50 тысяч долларов.Прибыль привела цены к максимуму с тех пор, как Сальвадор сделал Биткойн законным платежным средством в начале сентября. Бычий биткойн в настоящее время пытается ежедневно закрываться выше 50 тысяч долларов.На момент написания этой статьи несколько альткоинов демонстрируют рост благодаря силе биткоина.Биткойн “слишком велик, чтобы его игнорировать”, по словам Джессики Рейф Эрлих и Алкеша Шаха.Похоже, что интерес к криптовалюте на Уолл-стрит растет, несмотря на многочисленные разногласия, говорится в отчете второго по величине банка Америки. Китайские регуляторы запретили крипто-транзакции только в прошлом месяце, и федеральные регуляторы изучают некоторые из крупнейших бирж.Банк Америки считает, что усиление регулирования в конечном итоге принесет пользу криптографии. Стратеги предсказывают, что неопределенность, связанная с криптоинвестированием, исчезнет, как только будут установлены правила.В течение нескольких недель после того, как Китай ограничил добычу криптовалют в мае, биткойн медленно возвращается к своим предыдущим максимумам. За месяцы, прошедшие с июльского минимума, цена выросла более чем на 60%.Его последнее ралли преодолело два предыдущих уровня сопротивления, Биткойн сейчас торгуется на верхней границе своего двухмесячного диапазона консолидации.Потребовалось некоторое время, чтобы самая популярная криптовалюта пробила отметку в 45 тысяч долларов. Согласно отчету, диапазон $46 тыс.- $48 тыс. является сильным уровнем поддержки, и монета может торговаться в этом диапазоне в течение некоторого времени.Кроме того, криптоэксперты ожидают, что монета скоро протестирует свой рекордный максимум в районе 65 тысяч долларов.Прорыв выше 52,9 тыс. долларов будет нацелен на рекордный максимум, если краткосрочные условия перекупленности будут выдерживаться достаточно долго.Поскольку мы видели, что цена биткойна в последнее время довольно сильно колеблется, мы рассматриваем падение цен как возможность покупки, поэтому мы переходим к покупке этих падений, когда они происходят.Разница в цене между сегодняшней покупкой актива и сегодняшней ценой является привлекательной возможностью, даже если они принципиально не изменили свое восприятие или убежденность в активе.