В четверг инфляция в США была в центре внимания, так как основные активы торговались со смешанными результатами в преддверии публикации, а затем отреагировали на отчет в ходе американской сессии.
Как вели себя рынки вчера?
Анализ экономических показателей за 11 июля
Инфляционные ожидания Мельбурнского института замедлились с 4,4% г/г до 4,3% г/г в июле
Итоговый индекс потребительских цен Германии за июль не изменился и составил 0,1% м/м, как и ожидалось
ВВП Великобритании за май: 0,4% м/м (ожидалось 0,2%, ранее было 0,0%); Средний показатель реального ВВП за три месяца вырос на 0,9% и стал самым быстрым с января 2022 года
Промышленное производство Великобритании за май: 0,2% м/м (ожидалось 0,3%, ранее -0,9%); Промышленное производство в обрабатывающей промышленности улучшилось с -1,6% м/м до 0,4%, как и ожидалось
NIESR ожидает, что ВВП Великобритании замедлится с 0,7% кв/кв в 1 квартале до 0,6% кв/кв во 2 квартале, а затем до 0,4% в 3 квартале
Индекс потребительских цен в США за июнь: -0,1% м/м (ожидалось 0,1%, ранее 0,0%); Базовый индекс потребительских цен снизился с 0,2% до 0,1%; Годовой индекс потребительских цен снизился с 3,3% до 3,0% (ожидалось 3,1%)
Число первичных заявок на пособие по безработице в США снизилось с 239 тыс. до 222 тыс. (ожидалось 236 тыс.) за неделю, закончившуюся 6 июля
Член FOMC с правом решающего голоса Мэри Дейли заявила, что “корректировка политики будет оправдана” после публикации отчета по индексу потребительских цен в США, но сроки “все еще неясны”.
Дефицит федерального бюджета США в июне сократился с $347,1 млрд до $66,0 млрд (ожидалось $71,2 млрд)
Производственный индекс BusinessNZ упал с 46,6 до 41,1 в июне, что стало самым низким показателем с августа 2021 года
Динамика цен на рынке в целом
Волатильность была относительно низкой в ходе азиатской и ранней европейской сессий, поскольку трейдеры ожидали публикации данных по инфляции в США, за которыми внимательно следят.
Биткойн (BTC/USD) продемонстрировал немного большую волатильность, опустившись до 57 090 долларов, прежде чем к американской сессии взлететь до отметки 58 500 долларов.
Цены на сырую нефть в США также были на подъеме. В начале дня он вырос до 82,80 доллара после публикации в среду отчета EIA о запасах сырой нефти, а затем снизился до 81,75 доллара перед публикацией индекса потребительских цен в США. Торги завершились с комфортом выше отметки в 83,00 доллара благодаря более слабой инфляции в США и сообщениям о росте летнего спроса.
Спотовое золото и доходность 10-летних казначейских облигаций США выросли на фоне более низкого, чем ожидалось, индекса потребительских цен в США. Золото – популярная альтернатива доллару США - подскочило до уровня 2425 долларов, прежде чем стабилизироваться на уровне 2415 долларов, в то время как доходность 10-летних облигаций США упала до 4,168%, прежде чем вернуться к 4,210% к концу дня.
Динамика валютного рынка: доллар США против основных валют
Доллар начал день с незначительного снижения по сравнению с американской сессией в среду. Цены снизились, а затем колебались в течение ранней лондонской сессии, поскольку отсутствие факторов, влияющих на рынок, и осторожность в преддверии публикации индекса потребительских цен в США способствовали фиксации прибыли.
Доллар упал по всем направлениям, когда в июне в США было зафиксировано заметное снижение инфляционного давления. Отчет не только повысил шансы на снижение процентной ставки в сентябре, но и способствовал появлению предположений о многократном снижении ставок ФРС до конца года.
Однако вскоре в дело вмешались "быки" по доллару, подняв доллар с внутридневных минимумов. Помимо хеджирования потоков, трейдеры, возможно, купили "тихую гавань", поскольку цены на акции в США снизились. Некоторые также указывают на возможную утечку информации о валютных интервенциях Банка Японии, что способствовало покупке доллара.
Доллар завершил день выше своих минимумов после публикации индекса потребительских цен, но по-прежнему остается в минусе по отношению к основным валютам. Больше всего он потерял по отношению к иене и европейским валютам, но также завершил день ростом по отношению к канадскому доллару.
Предстоящие важные новости в экономическом календаре Форекс на 12 июля
- Данные по промышленному производству в Японии были пересмотрены в 16:30 по Гринвичу
- Индекс оптовых цен в Германии - в 18:00 по Гринвичу
- Окончательный индекс потребительских цен во Франции - в 18:45 по Гринвичу
- Число разрешений на строительство в Канаде - в 12:30 по Гринвичу
- Отчет по индексу потребительских цен в США в 12:30 по Гринвичу
- Предварительный отчет по потребительским настроениям и инфляционным ожиданиям в США от UOM в 14:00 по Гринвичу
Мы можем увидеть еще одну возможность для повышения волатильности, поскольку Uncle Sam опубликует июньские данные о ценах производителей и предварительный обзор потребительских настроений и инфляционных ожиданий за июль.
Признаки ослабления ценового давления и улучшения потребительских настроений будут способствовать повышению ставки ФРС, поэтому следите за тем, чтобы во время публикации отчетов вы не отрывались от экрана!